TR EN AR RU KK

TNSEPublic Joint Stock Company Group of Companies TNS energo

Yeni Eklendi
🇷🇺 MOEX
3530.00
RUB
Талдау бағалары
Lothien беріктік ұпайы?
28/100
Zayıf
Neden bu skor?
Damodaran ?
19/100
Dalio Risk ?
64/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -401.4750 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Белсенді метрика?
2/4
Сенім?
56%
Lothien беріктік қорытындысы
19/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (19/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Nötr | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 1 | Negatif: 5 | Nötr: 1
Net Zarar
Son çeyrekte -₽1.4B zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%+0.0). İstikrarlı seyir.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-163.5 düştü. Uzun vadede endişe verici.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-16.9 düştü. Şirket daralmada.
Negatif ROE
ROE: %-25.3. Şirket özsermayesini eritiyor.
Lothien Sağlamlık Skoru: 28/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+19.5 artabilir (-₽1.4B → -₽1.1B).

Деректер күні 2026-10-19 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі

Бағалау төлқұжаты
Әдістеме Бағалар қалай есептеледі · Бағалау табелі
Деректер күні 2026-10-19
Жаңарту жиілігі Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін

Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.

ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.

Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.

ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.

Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау

Тәуекел талдауы (VaR) Çok Yüksek
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%55.1
VaR 95% ?
%5.55
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%7.92
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%6.70
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%40.0
09.12.2025 → 10.07.2026
Асимметрия ?
1.39
Parametrik%5.55
Historik%4.48
Cornish-Fisher%3.60
Табыс бөлінуі
Бағалау
Әлеует?
-25.5%
ROIC ?
7.4%
DCF Мәні ?
223.65
Қарыз циклі?
Geç Genişleme
Теңгерімдік талдау? Q2022/12
Net kâr çeyreklik yatay seyrede (-1.4B RUB, %+0.0)
Yıllık net kâr %-163.5 geriledi
Hasılat çeyreklik yatay kaldı (807.7M RUB)
Yıllık hasılat daraldı (%-16.9)
Brüt kâr marjı güçlü: %59.1
Net kâr marjı negatif: %-169.8 — zarar ediyor
FAVÖK yatay seyrede (-1.6B RUB)
FAVÖK marjı düşük: %-192.0
Toplam borç: 642.3M RUB
Net borç: 556.9M RUB
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.03x
Cari oran: 1.21x — yeterli likidite
Nakit ve benzerleri: 85.4M RUB
Serbest nakit akışı pozitif: 337.9M RUB
ROE negatif: %-6.3 — zarar var
ROA düşük: %-5.3
Toplam varlıklar: 25.7B RUB (%+0.0)
Özkaynak: 21.7B RUB (%+0.0)
İşletme kârı pozitif: 477.2M RUB
Ödenmiş sermaye: 13.7M RUB
Net işletme sermayesi pozitif: 313.7M RUB
Son 4 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+10.3 — teknik trend olumlu
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 3201.04 RUB
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %7
Іргелі және техникалық талдау
Табыстылық
Net Kâr Marjı %-169.8
Net kâr marjı %-169.8 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %-25.3
ROE %-25.3 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı %-192.0
FAVÖK marjı %-192.0 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı %59.1
Hasılat başına brüt kâr %59.1. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %41.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %41.8'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Бағалау
PD/DD Oranı 2.23x Сектор: 1.83x
PD/DD 2.23x — sektör medyanının (1.83x) %22 üzerinde.
Қарыздылық
Cari Oran 1.21x
Cari oran 1.21x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Borç / Özkaynak 0.03x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı -1.9x
Faiz karşılama -1.9x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY) %-16.9
Hasılat yıllık %-16.9 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %-163.5
Net kâr yıllık %-163.5 gerilemiş (2022/12) — ciddi kâr erimesi.
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
28/100
Zayıf sağlamlık (28/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-25.5%
Eksi %25.5 beklenen değer (2628.17) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %56.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 2749.27 | DCF hedefi: 882.50
Damodaran Değerleme
19/100
Düşük Damodaran skoru (19/100). ROIC (%7.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
64/100
Orta düzey borç riski (64/100). Faiz karşılama oranı -1.9x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 99/100 | Borç Servis: 61/100 | Kalite: 38/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%7.4
ROIC (%7.4) sermaye maliyetinin (44.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %44.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
223.65
DCF (223.65) güncel fiyatın %93.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 3530.00
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -401.4750 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Сектор салыстыруы
PD/DD Oranı
2.23x vs 1.83x
Sektörden %22 daha pahalı (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%7.4 vs %44.0 WACC
ROIC 36.6 baz puan sermaye maliyetinin altında
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (3530.00), TRAMA-99 çizgisinin %10.3 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Баға:: 3530.00
TRAMA: 3201.04
Айырмашылық: %+10.3
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы ?
RSI шектері ?

Баға графигі ?
RSI (14) ?
Боллинджер жолақтары ?
MACD ?
Алтын негіздегі баға + TRAMA (Акция / Грамм алтын) ?
TNSE — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.