SPCXAXS SPAC and New Issue ETF

🇺🇸 US

Smart Money 29

114.92

USD

Талдау бағалары

Lothien беріктік ұпайы?

Neden bu skor?

Қатысымдық қаржы ?

—

Стандарт бойынша толық мәлімет →

Damodaran ?

Dalio Risk ?

Piotroski ?

Есептелмеді

Yetersiz çeyrek verisi: 4 mevcut, en az 5 gerekli

Graham ?

Negatif HBK

Компания шығынды (EPS = -0.4822 TL) — Graham формуласы оң пайда талап етеді

Lothien беріктік қорытындысы

55/100

Lothien Sağlamlık: Orta (55/100)

Net Kâr Pozitif

Son çeyrekte $4.4B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.

Çeyreklik Kâr Artışı

Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+914.0 arttı (-$541M → $4.4B). Kısa vadede olumlu momentum.

Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü

Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+517.8 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.

3 Çeyrek Üst Üste Düşüş

Son 3 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.

Hasılat Büyümesi Güçlü

Satış gelirleri çeyreklik %+86.5 arttı ($7.8B → $14.6B). Talep güçlü.

Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü

Yıllık hasılat %+161.4 arttı. Şirket büyüyor.

Net Nakit Pozisyonu

Şirketin nakdi borçlarından $13.4B fazla. Borç riski düşük.

Güçlü Likidite

Cari oran 3.08x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.

Kârlı ama Nakit Üretemiyor

Net kâr pozitif ($4.4B) ama FCF negatif (-$10.0B). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.

Yüksek PD/DD

PD/DD: 11.90. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.

Yüksek EV/EBITDA

EV/EBITDA: 344.5. Pahalı değerleme.

Negatif ROE

ROE: %-0.3. Şirket özsermayesini eritiyor.

Lothien Sağlamlık Skoru: 26/100

Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.

Özkaynak Büyümesi

Özkaynak çeyreklik %+38.9 arttı. Şirket içsel birikimle güçleniyor.

Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi

Tahminine göre kâr %-138.2 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.

Деректер күні күні өлшенбеді Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі

Бағалау төлқұжаты

Әдістеме Бағалар қалай есептеледі · Бағалау табелі

Деректер күні күні өлшенбеді

Жаңарту жиілігі Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін

Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.

ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.

Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.

ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.

Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау

Деректер ?

2026-07-10 → 2026-08-06

Бағалау

Әлеует?

Теңгерімдік талдау? Q2026/9

Net kâr çeyreklik %+914.0 artarak 4.4B USD oldu

Yıllık net kâr büyümesi %+517.8

Hasılat çeyreklik %+86.5 büyüdü (14.6B USD)

Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+161.4)

Net kâr marjı yüksek: %30.2

Toplam borç: 37.9B USD

Net nakit pozisyonunda: -13.4B USD (borçsuz)

Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.21x

Cari oran güçlü: 3.08x — yükümlülükler rahat karşılanıyor

Nakit %-45.2 azaldı → 51.3B USD

İşletme nakit akışı pozitif: 9.6B USD

Serbest nakit akışı negatif: -10.0B USD — yatırımlar nakdi aşıyor

ROE düşük: %2.5

ROA düşük: %1.7

Toplam varlıklar %+31.8 büyüdü → 254.0B USD

Özkaynak %+38.9 arttı → 176.8B USD

İşletme kârı pozitif: 2.8B USD

İşletme kârı büyüme: %+2079.4

Net işletme sermayesi pozitif: 68.2B USD

İşletme sermayesi değişimi: %-21.5

Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %134.4 (19.6B USD)

Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %+0.0

Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 114.92 USD

Іргелі және техникалық талдау

Табыстылық

Таза пайда маржасы %30.2

Таза пайда маржасы %30.2 — өте күшті. Алдыңғы тоқсанмен салыстырғанда +37.1 ұпай өсу.

ROE - Меншік капитал табыстылығы (TTM) %-0.3

ROE %-0.3 — теріс меншік капитал табыстылығы.

Бос ақша ағыны маржасы (TTM) %-119.3

TTM бос ақша ағыны кірістің %-119.3'i. Теріс FCF — компания қолма-қол ақша тұтынады.

Бағалау

P/B коэффициенті 11.90x Сектор: 3.54x

PD/DD 11.90x — сектор медианасының %236 жоғары. Қымбат баланстық құн.

Қарыздылық

Ағымдағы коэффициент 3.08x

Ағымдағы коэффициент 3.08x — айналым активтері қысқа мерзімді міндеттемелерден 2 есе көп. Өте сау өтімділік.

Таза борыш / EBITDA 9.4x

Таза борыш/EBITDA 9.4x — шамадан тыс левередж. Сынғыш борыш профилі.

Борыш / Меншік капитал 0.31x

Төмен левередж — активтердің көпшілігі меншік капиталмен қаржыландырылған.

Пайыз жабу коэффициенті 1.9x

Пайыз жабу 1.9x — шектеулі буфер. Табыстылық төмендесе тарылуы мүмкін.

Өсу

Кіріс өсімі (ж/ж) %+161.4

Кіріс ж/ж %161.4 өсті (2026/9) — күшті өсу. Сектор кеңеюі және/немесе нарық үлесінің артуы.

Таза пайда өсімі (ж/ж) %+517.8

Таза пайда шығыннан пайдаға ауысты (2026/9). Маңызды жақсару.

Ұпай түсіндірмелері

Lothien сенімділігі

Әлсіз сенімділік (26/100). Баға көрсеткіштері және/немесе борыш профилі қолайсыз; сақ болу қажет.

Әлеует

Минус %40.8 күтілетін құн (68.06) ағымдағы бағамен салыстыру. 2/4 бағалау моделі есептелді. Модель сенімділігі %56.

Құрамдас бөліктер: P/B мақсаты: 33.75 | EV/EBITDA мақсаты: 28.73

Дамодаран бағасы

Төмен Дамодаран балы (23/100). ROIC (%-2.3) капитал құнынан төмен. DCF талдауы ағымдағы бағаны қолдамайды.

Өте әлсіз

Далио тәуекел талдауы

Орташа борыш тәуекелі (64/100). Пайыз жабу коэффициенті 1.9x — әлсіз, сынғыш. Борыш/EBITDA 9.4x — жоғары борыш жүктемесі.

Левередж: 46/100 | Борыш қызметі: 73/100 | Сапа: 20/100

ROIC - Капитал табыстылығы

%-2.3

ROIC (%-2.3) капитал құнының (9.7%) төмен → құнды жояды.

WACC: %9.7

Борыш циклі фазасы

Geç Genişleme

Piotroski F-Score

—

Грэм ішкі құны

—

Компания шығынды (EPS = -0.4822 TL) — Graham формуласы оң пайда талап етеді

⚖️ Сектор салыстыруы

P/B коэффициенті

11.90x vs 3.54x

Секторға қарай %236 қымбатырақ (баланстық құн бойынша)

EV/EBITDA

344.5x vs 25.2x

Секторға қарай %1264 жоғарырақ EV/EBITDA

ROIC vs WACC

%-2.3 vs %9.7 WACC

ROIC 12.0 б.п. капитал құнынан төмен

Пайда маржасы (TTM)

%-4.5 vs %20.5 EBITDA маржасы

TTM таза пайда маржасы %-4.5

↔

TRAMA-99 Trend — TRAMA жанында

Баға (114.92), TRAMA-99 сызығы (114.92) жақын деңгейде (%+0.0). Маңызды шешім аймағы — бұзылу бағыты трендті анықтайды.

Баға:: 114.92

TRAMA: 114.92

Айырмашылық: %+0.0

Графиктер

Көрсеткіштер

BB ауытқуы ?

RSI шектері ?

Баға графигі ?

▲ içeriden alım · ▼ içeriden satım · ★ katalizör (haber-sezgisel) · ■ 13D aktivist · ■ 13G pasif — SEC Form 4 ~2 gün gecikmeli, yalnız yönetici/direktör/%10+ sahip; katalizör = haber-sezgisel; 13D/G = %5+ pay bildirimi ~5 iş günü gecikmeli.

RSI (14) ?

Боллинджер жолақтары ?

MACD ?

Kurumsal Holdings — 13F (çeyreklik) ?

İçeriden Alım-Satım Akışı

Kim aldı, kim sattı, ne kadar

SPCX — Қатысымдық қаржыға сәйкестік

Жүктелуде…

Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.