/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Damodaran ?
34/100
Dalio Risk ?
51/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Graham ?
₽60.9
Ucuz
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
67%
Değerleme
Potansiyel?
+1.9%
ROIC ?
6.0%
DCF Değer ?
22.51
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Veri
Veri ?
71
2026-06-09 → 2026-09-02
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
70 gün
Yıllık Volatilite ?
%77.3
VaR 95% ?
%8.10
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%11.42
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%8.31
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%38.3
10.06.2026 → 20.07.2026
Çarpıklık ?
1.83
Parametrik%8.10
Historik%6.63
Cornish-Fisher%4.50
Getiri Dağılımı
Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (34.81), TRAMA-99 çizgisi (34.81) ile yakın seviyede (%+0.0). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 34.81
TRAMA: 34.81
Fark: %+0.0
Karlılık
Net Kâr Marjı
%13.8
Net kâr marjı %13.8 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%13.1
ROE %13.1 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%43.0
FAVÖK marjı %43.0 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%31.6
Hasılat başına brüt kâr %31.6. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-11.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-11.4'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Değerleme
F/K Oranı
7.5x
Sektör: 7.5x
F/K 7.5x — sektör medyanına (7.5x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
0.98x
Sektör: 1.68x
PD/DD 0.98x — sektör medyanının (1.68x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
5.2x
Sektör: 3.5x
EV/EBITDA 5.2x — sektör medyanının (3.5x) %48 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
1.07x
Cari oran 1.07x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
4.1x
Net Borç/EBITDA 4.1x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
1.68x
Borç/Özkaynak 1.68x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
4.5x
Faiz karşılama 4.5x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-2.5
Hasılat yıllık %-2.5 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-52.4
Net kâr yıllık %-52.4 gerilemiş (2022/12) — ciddi kâr erimesi.
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
46/100
Orta düzey sağlamlık (46/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+1.9%
Artı %1.9 beklenen değer (35.48) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %67.
Bileşenler: FK hedefi: 33.88 | PD/DD hedefi: 61.09 | EV/EBITDA hedefi: 23.48 | DCF hedefi: 22.51
Damodaran Değerleme
34/100
Düşük Damodaran skoru (34/100). ROIC (%6.0) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
51/100
Orta düzey borç riski (51/100). Faiz karşılama oranı 4.5x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 4.1x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 43/100 | Borç Servis: 67/100 | Kalite: 84/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%6.0
ROIC (%6.0) sermaye maliyetinin (21.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %21.1
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
22.51
DCF (22.51) güncel fiyatın %35.3 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 34.81
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor.
Nötr
Graham İçsel Değer
₽60.9
Graham içsel değer: ₽60.9. Ucuz
Ucuz
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
7.5x
vs 7.5x
Sektör medyanının %1 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.98x
vs 1.68x
Sektörden %42 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
5.2x
vs 3.5x
Sektörden %48 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%6.0
vs %21.1 WACC
ROIC 15.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%13.8
vs %43.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %13.8
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
SELG — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.