RUALUC Rusal

Metals & Mining

🇷🇺 MOEX

24.25

RUB

Analiz Skorları

Lothien Sağlamlık Skoru?

64/100

Güçlü

Neden bu skor?

Katılım Finans ?

—

Standart standart detay →

Damodaran ?

36/100

Dalio Risk ?

53/100

Piotroski ?

6/9

Nötr

Graham ?

₽78.3

Ucuz

Aktif Metrik?

3/4

Güven?

59%

Lothien Sağlamlık Özeti

62/100

Lothien Sağlamlık: Güçlü (62/100)

Net Kâr Pozitif

Son çeyrekte ₽16.8B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.

Kâr Stabil

Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%+0.0). İstikrarlı seyir.

Kârlı ama Nakit Üretemiyor

Net kâr pozitif (₽16.8B) ama FCF negatif (-₽18.4B). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.

Çok Düşük F/K

Trailing F/K: 5.5. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.

Defter Değerinin Altında

PD/DD: 0.39. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.

Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi

Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+27.6 artabilir (₽16.8B → ₽21.4B).

Veri tarihi 2026-10-16 Yatırım tavsiyesi değildir; sayılar kural tabanlı model çıktısıdır. Skorlar nasıl hesaplanır

Skor künyesi

Yöntem Skorlar nasıl hesaplanır · Skor karnesi

Veri tarihi 2026-10-16

Güncelleme sıklığı İş günleri TSİ 19:30 planlı analiz koşumu; her sembol her koşumda yenilenmeyebilir

Yöntem özetiLothien Sağlamlık Skoru (0-100), yayımlanmış finansal tablolardan ve fiyat verisinden sabit kurallarla hesaplanan alt skorların (Damodaran değerleme, Dalio risk, Piotroski F-skoru, kazanç kalitesi, momentum ve diğerleri) ağırlıklı bileşimidir. Kurallar, sektöre göre değişen ağırlıklarla kapsamdaki her hisseye otomatik uygulanır.

VarsayımlarHesaplar şirketin açıkladığı son dönem finansal tablolarına ve gecikmeli olabilen fiyat verisine dayanır. Dört çeyreği açıklanmamış dönemlerde yıllık rakamlar mevcut çeyreklerden ölçeklenebilir. Risksiz faiz, risk primi ve uzun vadeli büyüme gibi model parametreleri borsa bazında sabit varsayımlardır; şirkete özel beklenti içermez.

Çıkar çatışmasıLothien'i işleten MİDAK'ın ve ekibinin bu hisselerde pozisyonu olup olmadığına dair bir beyan yayımlanmamıştır. Sayılar böyle bir pozisyon dikkate alınmadan, aynı kurallarla otomatik üretilir.

UyarıBu bilgiler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir ve yatırım tavsiyesi değildir. Sayılar kural tabanlı modellerin çıktısıdır; mali durumunuza, risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Yalnız bu bilgilere dayanarak yatırım kararı vermek beklentilerinize uygun sonuç doğurmayabilir.

Model çıktısıdır; yatırım tavsiyesi değildir; modeller arası fark olabilir. Hata bildir

Veri ?

2876

2015-03-30 → 2026-10-16

Risk Analizi (VaR) Yüksek

252 gün

Yıllık Volatilite ?

%44.4

VaR 95% ?

%4.64

günlük maks kayıp

VaR 99% ?

%6.54

günlük maks kayıp

CVaR 95% ?

%6.68

beklenen kayıp (kuyruk)

Maks Düşüş ?

%56.9

12.03.2026 → 17.07.2026

Çarpıklık ?

-0.24

Parametrik%4.64

Historik%4.84

Cornish-Fisher%4.66

Getiri Dağılımı

Değerleme

Potansiyel?

+53.2%

ROIC ?

5.0%

Borç Döngüsü?

Geç Genişleme

Bilanço Analizi? Q2026/6

Son 2 çeyrek ardışık kâr

Fiyat TRAMA-99 altında: %-6.3 — teknik trend olumsuz

Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 25.87 RUB

Temel & Teknik Analiz

Karlılık

Net Kâr Marjı %6.6

Net kâr marjı %6.6 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.

FAVÖK Marjı %14.8

FAVÖK marjı %14.8 — orta seviye operasyonel verimlilik.

Brüt Kâr Marjı %23.3

Hasılat başına brüt kâr %23.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.

Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %-7.3

TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-7.3'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.

Değerleme

F/K Oranı 5.5x Sektör: 10.4x

F/K 5.5x — sektör medyanının (10.4x) %47 altında. Değer yatırımı açısından cazip.

PD/DD Oranı 0.39x Sektör: 1.76x

PD/DD 0.39x — sektör medyanının (1.76x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.

EV/EBITDA 6.1x Sektör: 3.9x

EV/EBITDA 6.1x — sektör medyanının (3.9x) %56 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.

Borçluluk

Cari Oran 1.58x

Cari oran 1.58x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.

Net Borç / EBITDA 4.4x

Net Borç/EBITDA 4.4x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.

Borç / Özkaynak 0.71x

Borç/Özkaynak 0.71x — orta düzey finansal kaldıraç.

Faiz Karşılama Oranı 3.6x

Faiz karşılama 3.6x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.

Büyüme

Bilanço verisi yok

Skor Açıklamaları

Lothien Sağlamlık

64/100

İyi sağlamlık (64/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.

Güçlü

Potansiyel

+53.2%

Artı %53.2 beklenen değer (37.15) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %59.

Bileşenler: FK hedefi: 49.32 | PD/DD hedefi: 72.77 | EV/EBITDA hedefi: 15.59

Damodaran Değerleme

36/100

Düşük Damodaran skoru (36/100). ROIC (%5.0) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.

Zayıf

Dalio Risk Analizi

53/100

Orta düzey borç riski (53/100). Faiz karşılama oranı 3.6x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 4.4x — yüksek borç yükü.

Kaldıraç: 57/100 | Borç Servis: 75/100 | Kalite: 74/100

ROIC – Sermaye Getirisi

%5.0

ROIC (%5.0) sermaye maliyetinin (20.2%) altında → değer imha ediyor.

WACC: %20.2

Borç Döngüsü Fazı

Geç Genişleme

Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme

Piotroski F-Score

6/9

Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.

Nötr

Graham İçsel Değer

₽78.3

Graham içsel değer: ₽78.3. Ucuz

Ucuz

⚖️ Sektör Karşılaştırması

F/K Oranı

5.5x vs 10.4x

Sektör medyanının %47 altında — ucuz

PD/DD Oranı

0.39x vs 1.76x

Sektörden %78 daha ucuz (defter değerine göre)

EV/EBITDA

6.1x vs 3.9x

Sektörden %56 daha yüksek EV/EBITDA

ROIC vs WACC

%5.0 vs %20.2 WACC

ROIC 15.1 baz puan sermaye maliyetinin altında

TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi

Fiyat (24.25), TRAMA-99 çizgisinin %6.3 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.

Fiyat:: 24.25

TRAMA: 25.87

Fark: %-6.3

Grafikler

Göstergeler

BB sapması ?

RSI eşikleri ?

Fiyat Grafiği ?

RSI (14) ?

Bollinger Bantları ?

MACD ?

Altın Bazlı Fiyat + TRAMA (Hisse / Gram Altın) ?

F/K Oranı ?

PD/DD Oranı ?

FAVÖK ?

Net İşletme Sermayesi ?

Cari Oran ?

RUAL — Katılım Finans Uygunluğu

Yükleniyor…

Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.