TR EN AR RU KK

PLNW

Teknoloji
🇪🇺 Euronext
25.90
EUR
Талдау бағалары
Lothien беріктік ұпайы?
61/100
Güçlü
Neden bu skor?
Damodaran ?
57/100
Dalio Risk ?
96/100
Piotroski ?
8/9
Güçlü
Graham ?
€7.0
Pahalı
Белсенді метрика?
4/4
Сенім?
75%
Lothien беріктік қорытындысы
92/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (92/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 11 | Negatif: 1 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte €57M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+355.5 arttı (€13M → €57M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+355.5 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+320.9 arttı (€50M → €208M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+320.9 arttı. Şirket büyüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %27.3. Her 100€ satıştan 27€ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından €186M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 2.52x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (€55M) kârın %96'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+270.3 arttı (€18M → €65M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 8.52. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %38.6. Sermaye verimli kullanılıyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-69.9 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.

Деректер күні 2026-10-16 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі

Бағалау төлқұжаты
Әдістеме Бағалар қалай есептеледі · Бағалау табелі
Деректер күні 2026-10-16
Жаңарту жиілігі Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін

Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.

ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.

Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.

ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.

Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау

Тәуекел талдауы (VaR) Yüksek
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%40.3
VaR 95% ?
%4.07
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%5.80
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%4.84
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%40.8
31.12.2025 → 27.03.2026
Асимметрия ?
0.51
Parametrik%4.07
Historik%3.28
Cornish-Fisher%3.53
Табыс бөлінуі
Бағалау
Әлеует?
-18.6%
ROIC ?
206.6%
DCF Мәні ?
19.54
Қарыз циклі?
Erken Genişleme
Теңгерімдік талдау? Q2026/6
Yıllık net kâr büyümesi %+355.5
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+320.9)
Brüt kâr marjı güçlü: %73.7
Net kâr marjı yüksek: %27.3
FAVÖK marjı güçlü: %31.1
Toplam borç: 18.2M EUR
Net nakit pozisyonunda: -186.2M EUR (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.09x
Cari oran güçlü: 2.52x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit ve benzerleri: 204.5M EUR
İşletme nakit akışı pozitif: 82.4M EUR
Serbest nakit akışı pozitif: 54.8M EUR
ROE yüksek: %27.1 — özkaynak verimli kullanılıyor
ROA güçlü: %16.8 — varlıklar etkin kullanılıyor
Ödenmiş sermaye: 69.2M EUR
Net işletme sermayesi pozitif: 166.8M EUR
Son 7 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+17.1 — teknik trend olumlu
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 22.12 EUR
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %82'i
Іргелі және техникалық талдау
Табыстылық
Net Kâr Marjı %27.3
Net kâr marjı %27.3 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +2.1 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %38.6
ROE %38.6 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı %31.1
FAVÖK marjı %31.1 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı %73.7
Hasılat başına brüt kâr %73.7. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %28.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %28.6'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Бағалау
F/K Oranı 16.4x Сектор: 21.8x
F/K 16.4x — sektör medyanına (21.8x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı 8.52x Сектор: 2.52x
PD/DD 8.52x — sektör medyanının %238 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA 13.7x Сектор: 8.4x
EV/EBITDA 13.7x — sektör medyanının (8.4x) %64 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Қарыздылық
Cari Oran 2.52x
Cari oran 2.52x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA 0.2x
Net Borç/EBITDA 0.2x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak 0.09x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı 264.6x
Faiz karşılama 264.6x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY) %+320.9
Hasılat yıllık %320.9 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %+355.5
Net kâr yıllık %355.5 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Sezonsellik Analizi Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 26.7M). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 11.6M).
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
61/100
İyi sağlamlık (61/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
-18.6%
Eksi %18.6 beklenen değer (21.07) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 31.25 | PD/DD hedefi: 8.28 | EV/EBITDA hedefi: 15.85 | DCF hedefi: 19.54
Damodaran Değerleme
57/100
Orta Damodaran skoru (57/100). ROIC (%206.6) – WACC (%13.6) farkı +193.0 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
96/100
Düşük borç riski (96/100). Faiz karşılama oranı 264.6x — güçlü. Borç/EBITDA 0.2x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 96/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 85/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%206.6
ROIC (%206.6) sermaye maliyetini 193.0 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %13.6
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
19.54
DCF (19.54) güncel fiyatın %24.6 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 25.90
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
8/9
Güçlü Piotroski F-Score (8/9). Karlılık, kaldıraç ve operasyonel verimlilik kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Güçlü
Graham İçsel Değer
€7.0
Güncel fiyat Graham değerinin %73.0 üzerinde (€7.0) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Сектор салыстыруы
F/K Oranı
16.4x vs 21.8x
Sektör medyanının %25 altında — ucuz
PD/DD Oranı
8.52x vs 2.52x
Sektörden %238 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
13.7x vs 8.4x
Sektörden %64 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%206.6 vs %13.6 WACC
ROIC 193.0 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%26.5 vs %32.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %26.5
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (25.90), TRAMA-99 çizgisinin %17.1 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Баға:: 25.90
TRAMA: 22.12
Айырмашылық: %+17.1
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы ?
RSI шектері ?

Баға графигі ?
RSI (14) ?
Боллинджер жолақтары ?
MACD ?
Алтын негіздегі баға + TRAMA (Акция / Грамм алтын) ?
P/E коэффициенті ?
P/B коэффициенті ?
EBITDA ?
Таза айналым капиталы ?
Ағымдағы коэффициент ?
PLNW — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.