/
Кіру
Талдау бағалары
Damodaran ?
59/100
Dalio Risk ?
39/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
QAR1.0
Ucuz
Белсенді метрика?
3/4
Сенім?
64%
Бағалау
Әлеует?
+66.1%
ROIC ?
3.9%
DCF Мәні ?
1.76
Қарыз циклі?
Daralma
Деректер
Деректер ?
4000
2010-10-17 → 2026-09-02
Тәуекел талдауы (VaR)
Düşük
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%17.6
VaR 95% ?
%1.87
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%2.62
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%2.19
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%17.1
24.09.2025 → 17.03.2026
Асимметрия ?
0.62
Parametrik%1.87
Historik%1.27
Cornish-Fisher%1.49
Табыс бөлінуі
Іргелі және техникалық талдау
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (0.56), TRAMA-99 çizgisi (0.58) ile yakın seviyede (%-4.3). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Баға:: 0.56
TRAMA: 0.5849
Айырмашылық: %-4.3
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%27.3
Net kâr marjı %27.3 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -48.6 puan düşüş.
FAVÖK Marjı
%79.0
FAVÖK marjı %79.0 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%92.5
Hasılat başına brüt kâr %92.5. Güçlü fiyatlama gücü.
Бағалау
F/K Oranı
13.2x
Сектор: 10.7x
F/K 13.2x — sektör medyanının (10.7x) %23 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
0.56x
Сектор: 1.05x
PD/DD 0.56x — sektör medyanının (1.05x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
15.8x
Сектор: 9.7x
EV/EBITDA 15.8x — sektör medyanının (9.7x) %64 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Қарыздылық
Cari Oran
1.85x
Cari oran 1.85x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
12.1x
Net Borç/EBITDA 12.1x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.45x
Borç/Özkaynak 1.45x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
1.5x
Faiz karşılama 1.5x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+10.1
Hasılat yıllık %10.1 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+112.4
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2025/6). Önemli iyileşme.
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
63/100
İyi sağlamlık (63/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+66.1%
Artı %66.1 beklenen değer (0.93) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %64.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 1.06 | EV/EBITDA hedefi: 0.34 | DCF hedefi: 1.68
Damodaran Değerleme
59/100
Orta Damodaran skoru (59/100). ROIC (%3.9) – WACC (%7.2) farkı -3.3 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
39/100
Yüksek borç riski (39/100). Faiz karşılama oranı 1.5x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 12.1x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 36/100 | Borç Servis: 66/100 | Kalite: 59/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.9
ROIC (%3.9) sermaye maliyetinin (7.2%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %7.2
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
1.76
DCF modeli 1.76 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %214.1 ucuz.
Mevcut fiyat: 0.56
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Nötr
Graham İçsel Değer
QAR1.0
Graham içsel değer: QAR1.0. Ucuz
Ucuz
⚖️ Сектор салыстыруы
F/K Oranı
13.2x
vs 10.7x
Sektör medyanının %23 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
0.56x
vs 1.05x
Sektörden %46 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
15.8x
vs 9.7x
Sektörden %64 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.9
vs %7.2 WACC
ROIC 3.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%29.5
vs %82.8 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %29.5
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
MRDS — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.