/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Lothien Sağlamlık Skoru?
64/100
Güçlü
Faktör skoru ve zaman ufku ağırlıkları yalnız bugün işlem gören şirketlerin geçmiş verisiyle ölçüldü; geçmişte borsadan çıkan şirketler bu ölçümde yok.
Neden bu skor?
Damodaran ?
62/100
ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır
Dalio Risk ?
52/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Graham ?
QAR5.7
Makul
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
72%
Lothien Sağlamlık Özeti
48/100
Lothien Sağlamlık: Orta (48/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Nötr | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 2 | Negatif: 2 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte QAR60M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-10.7). İstikrarlı seyir.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 1.86x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (QAR1.9B) kârın %3161'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-57.1 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Makul F/K
Trailing F/K: 8.7. Makul değerleme aralığında.
Veri tarihi 2026-10-16 Yatırım tavsiyesi değildir; sayılar kural tabanlı model çıktısıdır. Skorlar nasıl hesaplanır
Skor künyesi
Yöntem
Skorlar nasıl hesaplanır
· Skor karnesi
Veri tarihi
2026-10-16
Güncelleme sıklığı
İş günleri TSİ 19:30 planlı analiz koşumu; her sembol her koşumda yenilenmeyebilir
Yöntem özetiLothien Sağlamlık Skoru (0-100), yayımlanmış finansal tablolardan ve fiyat verisinden sabit kurallarla hesaplanan alt skorların (Damodaran değerleme, Dalio risk, Piotroski F-skoru, kazanç kalitesi, momentum ve diğerleri) ağırlıklı bileşimidir. Kurallar, sektöre göre değişen ağırlıklarla kapsamdaki her hisseye otomatik uygulanır.
VarsayımlarHesaplar şirketin açıkladığı son dönem finansal tablolarına ve gecikmeli olabilen fiyat verisine dayanır. Dört çeyreği açıklanmamış dönemlerde yıllık rakamlar mevcut çeyreklerden ölçeklenebilir. Risksiz faiz, risk primi ve uzun vadeli büyüme gibi model parametreleri borsa bazında sabit varsayımlardır; şirkete özel beklenti içermez.
Çıkar çatışmasıLothien'i işleten MİDAK'ın ve ekibinin bu hisselerde pozisyonu olup olmadığına dair bir beyan yayımlanmamıştır. Sayılar böyle bir pozisyon dikkate alınmadan, aynı kurallarla otomatik üretilir.
UyarıBu bilgiler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir ve yatırım tavsiyesi değildir. Sayılar kural tabanlı modellerin çıktısıdır; mali durumunuza, risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Yalnız bu bilgilere dayanarak yatırım kararı vermek beklentilerinize uygun sonuç doğurmayabilir.
Model çıktısıdır; yatırım tavsiyesi değildir; modeller arası fark olabilir. Hata bildir
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%32.0
VaR 95% ?
%3.32
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%4.70
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%3.42
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%22.8
17.02.2026 → 02.04.2026
Çarpıklık ?
1.73
Parametrik%3.32
Historik%2.46
Cornish-Fisher%1.91
Getiri Dağılımı
Değerleme
Potansiyel?
-0.4%
DCF Değer ?
5.38
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Bilanço Analizi?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-10.7 düşerek 60.0M QAR oldu
Yıllık net kâr %-10.7 geriledi
Hasılat çeyreklik %+10.2 büyüdü (1.4B QAR)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+10.2)
Brüt kâr marjı düşük: %16.4
Net kâr marjı düşük: %4.2
FAVÖK çeyreklik %-57.1 düştü (92.6M QAR)
FAVÖK marjı düşük: %6.5
Toplam borç: 2.8B QAR
Net borç hasılatın üzerinde: 2.1B QAR
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.39x
Cari oran: 1.01x — yeterli likidite
Nakit %+252.4 arttı → 621.8M QAR
İşletme nakit akışı pozitif: 761.5M QAR
Serbest nakit akışı pozitif: 1.9B QAR
ROE düşük: %5.2
ROA düşük: %1.0
Toplam varlıklar %-6.7 küçüldü → 6.3B QAR
Özkaynak: 1.2B QAR (%-2.3)
İşletme kârı pozitif: 109.9M QAR
İşletme kârı büyüme: %+36.4
Faiz karşılama oranı: 2.9x (Faiz: 31.4M QAR)
Ödenmiş sermaye: 456.2M QAR
Net işletme sermayesi pozitif: 38.4M QAR
İşletme sermayesi değişimi: %-83.1
Son 7 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-0.3
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 4.96 QAR
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %64'i
Temel & Teknik Analiz
Karlılık
Net Kâr Marjı
%4.2
Net kâr marjı %4.2 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -1.0 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%22.5
ROE %22.5 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%6.5
FAVÖK marjı %6.5 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%16.4
Hasılat başına brüt kâr %16.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%139.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %139.3'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Değerleme
F/K Oranı
8.7x
Sektör: 12.7x
F/K 8.7x — sektör medyanının (12.7x) %32 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
1.97x
Sektör: 1.59x
PD/DD 1.97x — sektör medyanının (1.59x) %24 üzerinde.
EV/EBITDA
14.4x
Sektör: 8.7x
EV/EBITDA 14.4x — sektör medyanının (8.7x) %66 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
1.01x
Cari oran 1.01x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
9.0x
Net Borç/EBITDA 9.0x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
2.39x
Borç/Özkaynak 2.39x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
1.6x
Faiz karşılama 1.6x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+10.2
Hasılat yıllık %10.2 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-10.7
Net kâr yıllık %-10.7 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 67.2M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 31.2M).
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
64/100
İyi sağlamlık (64/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
-0.4%
Eksi %0.4 beklenen değer (4.95) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 6.90 | PD/DD hedefi: 4.22 | EV/EBITDA hedefi: 2.99 | DCF hedefi: 5.38
Damodaran Değerleme
62/100
Orta Damodaran skoru (62/100). Değer yaratma kapasitesi sınırlı. Eksik/sorunlu: ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır.
Orta
Dalio Risk Analizi
52/100
Orta düzey borç riski (52/100). Faiz karşılama oranı 1.6x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 9.0x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 45/100 | Kalite: 83/100
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
5.38
DCF (5.38) güncel fiyatla (%+8.2) yakın — adil değer bölgesinde.
Mevcut fiyat: 4.97
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Nötr
Graham İçsel Değer
QAR5.7
Graham içsel değer: QAR5.7. Makul
Makul
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
8.7x
vs 12.7x
Sektör medyanının %32 altında — ucuz
PD/DD Oranı
1.97x
vs 1.59x
Sektörden %24 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
14.4x
vs 8.7x
Sektörden %66 daha yüksek EV/EBITDA
Net Kâr Marjı (TTM)
%4.9
vs %5.8 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %4.9
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (4.95), TRAMA-99 çizgisi (4.96) ile yakın seviyede (%-0.3). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 4.95
TRAMA: 4.96
Fark: %-0.3
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
MCCS — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.