/
Кіру
Талдау бағалары
Damodaran ?
50/100
Dalio Risk ?
92/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
Graham ?
₽118.7
Ucuz
Белсенді метрика?
4/4
Сенім?
72%
Бағалау
Әлеует?
+110.3%
ROIC ?
24.2%
DCF Мәні ?
14.87
Қарыз циклі?
Erken Genişleme
Деректер
Деректер ?
4095
2010-03-03 → 2026-09-02
Тәуекел талдауы (VaR)
Yüksek
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%40.8
VaR 95% ?
%4.36
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%6.11
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%5.17
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%54.3
27.08.2025 → 16.07.2026
Асимметрия ?
0.65
Parametrik%4.36
Historik%3.88
Cornish-Fisher%3.77
Табыс бөлінуі
Іргелі және техникалық талдау
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (22.41), TRAMA-99 çizgisinin %5.7 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Баға:: 22.415
TRAMA: 21.2071
Айырмашылық: %+5.7
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%15.5
Net kâr marjı %15.5 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%17.9
ROE %17.9 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%26.9
FAVÖK marjı %26.9 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%28.8
Hasılat başına brüt kâr %28.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%2.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %2.6'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Бағалау
F/K Oranı
2.1x
Сектор: 7.5x
F/K 2.1x — sektör medyanının (7.5x) %72 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.38x
Сектор: 1.68x
PD/DD 0.38x — sektör medyanının (1.68x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
0.8x
Сектор: 3.5x
EV/EBITDA 0.8x — sektör medyanının (3.5x) %78 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Қарыздылық
Cari Oran
2.16x
Cari oran 2.16x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.4x
Net Borç/EBITDA 0.4x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.11x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
71.2x
Faiz karşılama 71.2x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+9.1
Hasılat yıllık %9.1 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+68.4
Net kâr yıllık %68.4 artmış (2023/12) — olağanüstü kâr büyümesi.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 34.8B). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 23.5B).
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
80/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (80/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+110.3%
Artı %110.3 beklenen değer (47.15) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 67.25 | PD/DD hedefi: 67.25 | EV/EBITDA hedefi: 67.25 | DCF hedefi: 14.87
Damodaran Değerleme
50/100
Düşük Damodaran skoru (50/100). ROIC (%24.2) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Orta
Dalio Risk Analizi
92/100
Düşük borç riski (92/100). Faiz karşılama oranı 71.2x — güçlü. Borç/EBITDA 0.4x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 96/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 91/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%24.2
ROIC (%24.2) sermaye maliyetinin (36.4%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %36.4
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
14.87
DCF (14.87) güncel fiyatın %33.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 22.41
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
₽118.7
Graham içsel değer: ₽118.7. Ucuz
Ucuz
⚖️ Сектор салыстыруы
F/K Oranı
2.1x
vs 7.5x
Sektör medyanının %72 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.38x
vs 1.68x
Sektörden %77 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
0.8x
vs 3.5x
Sektörden %78 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%24.2
vs %36.4 WACC
ROIC 12.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%15.5
vs %26.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %15.5
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
MAGN — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.