/
Кіру
Талдау бағалары
Lothien беріктік ұпайы?
83/100
Çok Güçlü
Факторлық балл мен уақыт көкжиегі салмақтары тек бүгін саудаланатын компаниялардың өткен деректерімен өлшенді; бұрын биржадан шыққан компаниялар бұл өлшемге кірмейді.
Neden bu skor?
Damodaran ?
75/100
ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır
Dalio Risk ?
57/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
Graham ?
€57.7
Ucuz
Белсенді метрика?
4/4
Сенім?
72%
Lothien беріктік қорытындысы
84/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (84/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 10 | Negatif: 2 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte €1.4B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+320.7 arttı (€325M → €1.4B). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+320.7 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+346.5 arttı (€392M → €1.7B). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+346.5 arttı. Şirket büyüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %78.1. Her 100€ satıştan 78€ kâr kalıyor.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 0.80x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Likidite Riski
Cari oran 0.30x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (€3.3B) kârın %240'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+140.1 arttı (€480M → €1.2B). Operasyonel verimlilik artıyor.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 3.8. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Lothien Sağlamlık Skoru: 83/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-67.4 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Деректер күні 2026-10-16 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі
Бағалау төлқұжаты
Әдістеме
Бағалар қалай есептеледі
· Бағалау табелі
Деректер күні
2026-10-16
Жаңарту жиілігі
Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін
Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.
ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.
Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.
ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.
Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау
Тәуекел талдауы (VaR)
Düşük
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%16.9
VaR 95% ?
%1.71
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%2.44
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%2.41
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%13.9
06.08.2026 → 02.10.2026
Асимметрия ?
-0.03
Parametrik%1.71
Historik%1.85
Cornish-Fisher%1.70
Табыс бөлінуі
Бағалау
Әлеует?
+62.5%
DCF Мәні ?
110.91
Қарыз циклі?
Erken Genişleme
Теңгерімдік талдау?
Q2026/6
Yıllık net kâr büyümesi %+320.7
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+346.5)
Brüt kâr marjı güçlü: %77.9
Net kâr marjı yüksek: %78.1
FAVÖK marjı güçlü: %65.8
Toplam borç: 8.0B EUR
Net borç hasılatın üzerinde: 7.6B EUR
Borç/Özkaynak oranı: 0.84x
Cari oran < 1: 0.30x — likidite riski
Nakit ve benzerleri: 355.0M EUR
İşletme nakit akışı pozitif: 1.0B EUR
Serbest nakit akışı pozitif: 3.3B EUR
ROE: %14.4
ROA: %6.1
Ödenmiş sermaye: 286.8M EUR
Net işletme sermayesi negatif: -2.0B EUR — kısa vadeli baskı
Son 7 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-1.9
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 36.34 EUR
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %4
Іргелі және техникалық талдау
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%78.1
Net kâr marjı %78.1 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -4.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%21.5
ROE %21.5 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%65.8
FAVÖK marjı %65.8 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%77.9
Hasılat başına brüt kâr %77.9. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%133.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %133.1'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Бағалау
F/K Oranı
3.8x
Сектор: 10.6x
F/K 3.8x — sektör medyanının (10.6x) %64 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
1.08x
Сектор: 1.41x
PD/DD 1.08x — sektör medyanı (1.41x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
6.9x
Сектор: 4.3x
EV/EBITDA 6.9x — sektör medyanının (4.3x) %58 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Қарыздылық
Cari Oran
0.30x
Cari oran 0.30x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
3.1x
Net Borç/EBITDA 3.1x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
0.84x
Borç/Özkaynak 0.84x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
16.1x
Faiz karşılama 16.1x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+346.5
Hasılat yıllık %346.5 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+320.7
Net kâr yıllık %320.7 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 655.2M). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 299.6M).
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
83/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (83/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+62.5%
Artı %62.5 beklenen değer (57.94) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 91.36 | PD/DD hedefi: 48.65 | EV/EBITDA hedefi: 22.53 | DCF hedefi: 106.98
Damodaran Değerleme
75/100
Güçlü Damodaran değerlemesi (75/100). ROIC sermaye maliyetini karşılıyor, şirket değer yaratıyor. Eksik/sorunlu: ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
57/100
Orta düzey borç riski (57/100). Faiz karşılama oranı 16.1x — güçlü. Borç/EBITDA 3.1x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 58/100 | Kalite: 89/100
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
110.91
DCF modeli 110.91 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %211.0 ucuz.
Mevcut fiyat: 35.66
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
€57.7
Graham değeri (€57.7) güncel fiyatın %61.8 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Сектор салыстыруы
F/K Oranı
3.8x
vs 10.6x
Sektör medyanının %64 altında — ucuz
PD/DD Oranı
1.08x
vs 1.41x
Sektörden %23 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
6.9x
vs 4.3x
Sektörden %58 daha yüksek EV/EBITDA
Net Kâr Marjı (TTM)
%80.1
vs %88.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %80.1
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (35.66), TRAMA-99 çizgisi (36.34) ile yakın seviyede (%-1.9). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Баға:: 35.66
TRAMA: 36.34
Айырмашылық: %-1.9
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
LI — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.