/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
31/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
18/100
Dalio Risk ?
49/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl ödenmiş sermaye verisi yok (C7); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
R$1.7
Pahalı
Активная метрика?
3/4
Уверенность?
64%
Сводка надежности Lothien
48/100
Lothien Sağlamlık: Orta (48/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 7 | Negatif: 6 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte R$387M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+172.9 arttı (-R$530M → R$387M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-32.4 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-1.8 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %10.2 → %33.9 (+23.7 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 2.89x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Güçlü Likidite
Cari oran 2.00x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (R$910M) kârın %235'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+117.9 arttı (R$1.2B → R$2.5B). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 11.78. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 16.2. Pahalı değerleme.
Negatif ROE
ROE: %-0.7. Şirket özsermayesini eritiyor.
Mevsimsel Toparlanma, Ama Trend Bozuk
Çeyreklik artış (%+172.9) ama yıllık bazda düşüş (%-32.4). Mevsimsel toparlanma var ama uzun vadeli trend zayıf.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-43.0 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Orta
252 дней
Годовая волатильность ?
%21.5
VaR 95% ?
%2.20
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%3.12
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%3.02
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%23.4
11.02.2026 → 19.05.2026
Асимметрия ?
0.04
Parametrik%2.20
Historik%2.22
Cornish-Fisher%2.14
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-43.8%
ROIC ?
5.8%
Значение DCF ?
0.30
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+172.9 artarak 386.6M BRL oldu
Yıllık net kâr %-32.4 geriledi
Hasılat çeyreklik %+4.1 büyüdü (5.2B BRL)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%-1.8)
Brüt kâr marjı: %33.9
Brüt marj değişimi: %+23.7 puan
Net kâr marjı: %7.5
FAVÖK çeyreklik %+117.9 büyüdü (2.5B BRL)
FAVÖK marjı güçlü: %49.2
Toplam borç: 36.7B BRL
Net borç hasılatın üzerinde: 27.4B BRL
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 3.87x
Cari oran güçlü: 2.00x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %+15.1 arttı → 9.3B BRL
İşletme nakit akışı pozitif: 1.6B BRL
Serbest nakit akışı pozitif: 909.7M BRL
ROE düşük: %4.1
ROA düşük: %0.6
Toplam varlıklar: 63.7B BRL (%+2.6)
Özkaynak: 9.5B BRL (%+4.9)
İşletme kârı pozitif: 946.0M BRL
İşletme kârı büyüme: %+486.2
Faiz karşılama oranı güçlü: 4.3x (Faiz: 585.3M BRL)
Ödenmiş sermaye: 6.2B BRL
Net işletme sermayesi pozitif: 8.9B BRL
İşletme sermayesi değişimi: %+26.0
CAPEX: 656.6M BRL (Hasılatın %12.7'i)
Fiyat TRAMA-99 hafif üzerinde: %+0.2
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 18.08 BRL
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%7.5
Net kâr marjı %7.5 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +18.2 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-0.7
ROE %-0.7 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%49.2
FAVÖK marjı %49.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%33.9
Hasılat başına brüt kâr %33.9. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%11.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %11.8'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
PD/DD Oranı
11.78x
Сектор: 2.50x
PD/DD 11.78x — sektör medyanının %371 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
16.2x
Сектор: 7.0x
EV/EBITDA 16.2x — sektör medyanının (7.0x) %131 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
2.00x
Cari oran 2.00x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
4.3x
Net Borç/EBITDA 4.3x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
3.87x
Borç/Özkaynak 3.87x — çok yüksek kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
3.8x
Faiz karşılama 3.8x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-1.8
Hasılat yıllık %-1.8 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-32.4
Net kâr yıllık %-32.4 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
31/100
Zayıf sağlamlık (31/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-43.8%
Eksi %43.8 beklenen değer (10.21) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %64.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 4.54 | EV/EBITDA hedefi: 7.87 | DCF hedefi: 4.54
Damodaran Değerleme
18/100
Düşük Damodaran skoru (18/100). ROIC (%5.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
49/100
Yüksek borç riski (49/100). Faiz karşılama oranı 3.8x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 4.3x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 25/100 | Borç Servis: 86/100 | Kalite: 61/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%5.8
ROIC (%5.8) sermaye maliyetinin (15.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %15.1
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
0.30
DCF (0.30) güncel fiyatın %98.4 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 18.17
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl ödenmiş sermaye verisi yok (C7)
Nötr
Graham İçsel Değer
R$1.7
Graham içsel değer: R$1.7. Pahalı
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
PD/DD Oranı
11.78x
vs 2.50x
Sektörden %371 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
16.2x
vs 7.0x
Sektörden %131 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%5.8
vs %15.1 WACC
ROIC 9.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%2.5
vs %42.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %2.5
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (18.12), TRAMA-99 çizgisi (18.08) ile yakın seviyede (%+0.2). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Цена:: 18.12
TRAMA: 18.08
Разница: %+0.2
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
KLBN11 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.