/
Кіру
Талдау бағалары
Damodaran ?
72/100
Dalio Risk ?
52/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
R$85.8
Ucuz
Белсенді метрика?
3/4
Сенім?
69%
Бағалау
Әлеует?
+110.7%
ROIC ?
11.8%
Қарыз циклі?
Geç Genişleme
Деректер
Деректер ?
45
2026-03-11 → 2026-08-26
Тәуекел талдауы (VaR)
Çok Yüksek
44 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%98.0
VaR 95% ?
%10.16
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%14.37
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%13.67
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%35.5
08.04.2026 → 09.07.2026
Асимметрия ?
-2.80
Parametrik%10.16
Historik%3.00
Cornish-Fisher%11.91
Табыс бөлінуі
Іргелі және техникалық талдау
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (13.80), TRAMA-99 çizgisi (13.80) ile yakın seviyede (%+0.0). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Баға:: 13.8
TRAMA: 13.8
Айырмашылық: %+0.0
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%1.0
Net kâr marjı %1.0 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -0.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%14.4
ROE %14.4 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%6.5
FAVÖK marjı %6.5 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%10.8
Hasılat başına brüt kâr %10.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%0.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %0.3'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Бағалау
F/K Oranı
1.6x
Сектор: 13.8x
F/K 1.6x — sektör medyanının (13.8x) %88 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.35x
Сектор: 2.07x
PD/DD 0.35x — sektör medyanının (2.07x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
3.6x
Сектор: 6.2x
EV/EBITDA 3.6x — sektör medyanının (6.2x) %42 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Қарыздылық
Cari Oran
1.50x
Cari oran 1.50x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
3.6x
Net Borç/EBITDA 3.6x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
2.81x
Borç/Özkaynak 2.81x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
4.7x
Faiz karşılama 4.7x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+10.7
Hasılat yıllık %10.7 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-55.9
Net kâr yıllık %-55.9 gerilemiş (2026/3) — ciddi kâr erimesi.
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
70/100
İyi sağlamlık (70/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+110.7%
Artı %110.7 beklenen değer (29.08) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %69.
Bileşenler: FK hedefi: 41.40 | PD/DD hedefi: 41.40 | EV/EBITDA hedefi: 23.93
Damodaran Değerleme
72/100
Güçlü Damodaran değerlemesi (72/100). ROIC (%11.8) sermaye maliyetini aşıyor, şirket değer yaratıyor.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
52/100
Orta düzey borç riski (52/100). Faiz karşılama oranı 4.7x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 3.6x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 23/100 | Borç Servis: 80/100 | Kalite: 86/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%11.8
ROIC (%11.8) sermaye maliyetini 5.2 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %6.6
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
R$85.8
Graham içsel değer: R$85.8. Ucuz
Ucuz
⚖️ Сектор салыстыруы
F/K Oranı
1.6x
vs 13.8x
Sektör medyanının %88 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.35x
vs 2.07x
Sektörden %83 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
3.6x
vs 6.2x
Sektörden %42 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%11.8
vs %6.6 WACC
ROIC 5.2 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%2.0
vs %7.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %2.0
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
JBSS3 — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.