IDUN_B

Finansal Hizmetler

NORDIC

318.00

EUR

Analiz Skorları

Lothien Sağlamlık Skoru?

45/100

Orta

Neden bu skor?

Katılım Finans ?

—

Standart standart detay →

Damodaran ?

27/100

ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır

Dalio Risk ?

91/100

Piotroski ?

4/9

Nötr

Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)

Graham ?

€7.2

Pahalı

Aktif Metrik?

4/4

Güven?

75%

Lothien Sağlamlık Özeti

40/100

Lothien Sağlamlık: Zayıf (40/100)

Net Kâr Pozitif

Son çeyrekte €2M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.

Kâr Stabil

Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%+0.0). İstikrarlı seyir.

Çok Düşük Net Kâr Marjı

Net kâr marjı sadece %2.5. Küçük bir maliyet artışı şirketi zarara sokabilir.

Yüksek Borçluluk

Net borç/özkaynak oranı 1.67x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.

Güçlü Nakit Üretimi

Serbest nakit akışı (€5M) kârın %353'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.

Yüksek F/K Uyarısı

Trailing F/K: 100.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.

Yüksek PD/DD

PD/DD: 66.76. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.

Yüksek EV/EBITDA

EV/EBITDA: 104.0. Pahalı değerleme.

Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi

Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+25.2 artabilir (€2M → €2M).

Veri tarihi 2026-10-16 Yatırım tavsiyesi değildir; sayılar kural tabanlı model çıktısıdır. Skorlar nasıl hesaplanır

Skor künyesi

Yöntem Skorlar nasıl hesaplanır · Skor karnesi

Veri tarihi 2026-10-16

Güncelleme sıklığı İş günleri TSİ 19:30 planlı analiz koşumu; her sembol her koşumda yenilenmeyebilir

Yöntem özetiLothien Sağlamlık Skoru (0-100), yayımlanmış finansal tablolardan ve fiyat verisinden sabit kurallarla hesaplanan alt skorların (Damodaran değerleme, Dalio risk, Piotroski F-skoru, kazanç kalitesi, momentum ve diğerleri) ağırlıklı bileşimidir. Kurallar, sektöre göre değişen ağırlıklarla kapsamdaki her hisseye otomatik uygulanır.

VarsayımlarHesaplar şirketin açıkladığı son dönem finansal tablolarına ve gecikmeli olabilen fiyat verisine dayanır. Dört çeyreği açıklanmamış dönemlerde yıllık rakamlar mevcut çeyreklerden ölçeklenebilir. Risksiz faiz, risk primi ve uzun vadeli büyüme gibi model parametreleri borsa bazında sabit varsayımlardır; şirkete özel beklenti içermez.

Çıkar çatışmasıLothien'i işleten MİDAK'ın ve ekibinin bu hisselerde pozisyonu olup olmadığına dair bir beyan yayımlanmamıştır. Sayılar böyle bir pozisyon dikkate alınmadan, aynı kurallarla otomatik üretilir.

UyarıBu bilgiler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir ve yatırım tavsiyesi değildir. Sayılar kural tabanlı modellerin çıktısıdır; mali durumunuza, risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Yalnız bu bilgilere dayanarak yatırım kararı vermek beklentilerinize uygun sonuç doğurmayabilir.

Model çıktısıdır; yatırım tavsiyesi değildir; modeller arası fark olabilir. Hata bildir

Veri ?

1397

2021-03-26 → 2026-10-16

Risk Analizi (VaR) Orta

252 gün

Yıllık Volatilite ?

%34.0

VaR 95% ?

%3.52

günlük maks kayıp

VaR 99% ?

%4.98

günlük maks kayıp

CVaR 95% ?

%4.54

beklenen kayıp (kuyruk)

Maks Düşüş ?

%20.7

31.10.2025 → 26.03.2026

Çarpıklık ?

0.37

Parametrik%3.52

Historik%3.28

Cornish-Fisher%3.18

Getiri Dağılımı

Değerleme

Potansiyel?

-47.0%

DCF Değer ?

4.12

Borç Döngüsü?

Erken Genişleme

Bilanço Analizi? Q2026/6

Net kâr çeyreklik yatay seyrede (1.5M EUR, %+0.0)

Yıllık net kâr %-26.1 geriledi

Hasılat çeyreklik yatay kaldı (59.3M EUR)

Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+12.8)

Brüt kâr marjı: %29.6

Net kâr marjı düşük: %2.5

FAVÖK yatay seyrede (9.8M EUR)

FAVÖK marjı: %16.5

Toplam borç %+11.9 arttı → 99.1M EUR

Net borç hasılatın üzerinde: 92.2M EUR

Borç/Özkaynak oranı yüksek: 1.79x

Cari oran: 1.87x — yeterli likidite

Nakit ve benzerleri: 6.8M EUR

İşletme nakit akışı pozitif: 6.6M EUR

Serbest nakit akışı pozitif: 5.3M EUR

ROE düşük: %2.7

ROA düşük: %0.7

Toplam varlıklar %+6.2 büyüdü → 226.6M EUR

Özkaynak: 55.4M EUR (%-1.0)

İşletme kârı pozitif: 4.9M EUR

Faiz karşılama oranı güçlü: 6.9x (Faiz: 1.4M EUR)

Ödenmiş sermaye: 11.5M EUR

Net işletme sermayesi pozitif: 42.6M EUR

CAPEX: 1.2M EUR (Hasılatın %2.1'i)

Son 5 çeyrek ardışık kâr

Fiyat TRAMA-99 altında: %-5.3 — teknik trend olumsuz

Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 335.82 EUR

Temel & Teknik Analiz

Karlılık

Net Kâr Marjı %2.5

Net kâr marjı %2.5 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -0.0 puan düşüş.

ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %6.4

ROE %6.4 — düşük özkaynak getirisi.

FAVÖK Marjı %16.5

FAVÖK marjı %16.5 — iyi operasyonel performans.

Brüt Kâr Marjı %29.6

Hasılat başına brüt kâr %29.6. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.

Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %8.3

TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %8.3'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.

Değerleme

F/K Oranı 100.0x Sektör: 78.7x

F/K 100.0x — sektör medyanının (78.7x) %27 üzerinde. Hafif premium.

PD/DD Oranı 66.76x Sektör: 9.66x

PD/DD 66.76x — sektör medyanının %591 üzerinde. Pahalı defter değeri.

EV/EBITDA 104.0x Sektör: 77.3x

EV/EBITDA 104.0x — sektör medyanının (77.3x) %34 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.

Borçluluk

Cari Oran 1.87x

Cari oran 1.87x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.

Net Borç / EBITDA 2.7x

Net Borç/EBITDA 2.7x — yönetilebilir borç seviyesi.

Borç / Özkaynak 1.79x

Borç/Özkaynak 1.79x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.

Faiz Karşılama Oranı 7.1x

Faiz karşılama 7.1x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.

Büyüme

Hasılat Büyümesi (YoY) %+12.8

Hasılat yıllık %12.8 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.

Net Kâr Büyümesi (YoY) %-26.1

Net kâr yıllık %-26.1 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.

Skor Açıklamaları

Lothien Sağlamlık

45/100

Orta düzey sağlamlık (45/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.

Orta

Potansiyel

-47.0%

Eksi %47.0 beklenen değer (170.16) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.

Bileşenler: FK hedefi: 80.25 | PD/DD hedefi: 80.25 | EV/EBITDA hedefi: 238.77 | DCF hedefi: 80.25

Damodaran Değerleme

27/100

Düşük Damodaran skoru (27/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır.

Çok Zayıf

Dalio Risk Analizi

91/100

Düşük borç riski (91/100). Faiz karşılama oranı 7.1x — güçlü. Borç/EBITDA 2.7x — yönetilebilir.

Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 97/100 | Kalite: 77/100

DCF İndirgenmiş Nakit Akışı

4.12

DCF (4.12) güncel fiyatın %98.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.

Mevcut fiyat: 321.00

Borç Döngüsü Fazı

Erken Genişleme

Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.

Piotroski F-Score

4/9

Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)

Nötr

Graham İçsel Değer

€7.2

Güncel fiyat Graham değerinin %97.8 üzerinde (€7.2) — Graham'a göre pahalı.

Pahalı

⚖️ Sektör Karşılaştırması

F/K Oranı

100.0x vs 78.7x

Sektör medyanının %27 üzerinde — pahalı

PD/DD Oranı

66.76x vs 9.66x

Sektörden %591 daha pahalı (defter değerine göre)

EV/EBITDA

104.0x vs 77.3x

Sektörden %34 daha yüksek EV/EBITDA

Net Kâr Marjı (TTM)

%2.5 vs %16.2 EBITDA marjı

TTM net kâr marjı %2.5

TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi

Fiyat (318.00), TRAMA-99 çizgisinin %5.3 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.

Fiyat:: 318.00

TRAMA: 335.82

Fark: %-5.3

Grafikler

Göstergeler

BB sapması ?

RSI eşikleri ?

Fiyat Grafiği ?

RSI (14) ?

Bollinger Bantları ?

MACD ?

Altın Bazlı Fiyat + TRAMA (Hisse / Gram Altın) ?

IDUN_B — Katılım Finans Uygunluğu

Yükleniyor…

Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.