/
Кіру
Талдау бағалары
Damodaran ?
44/100
Dalio Risk ?
64/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Graham ?
₽95.7
Pahalı
Белсенді метрика?
4/4
Сенім?
75%
Бағалау
Әлеует?
-35.8%
ROIC ?
32.3%
DCF Мәні ?
17.18
Қарыз циклі?
Erken Genişleme
Деректер
Деректер ?
4091
2010-03-03 → 2026-09-02
Тәуекел талдауы (VaR)
Yüksek
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%36.6
VaR 95% ?
%3.76
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%5.33
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%5.04
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%41.1
29.01.2026 → 16.07.2026
Асимметрия ?
0.18
Parametrik%3.76
Historik%3.47
Cornish-Fisher%3.58
Табыс бөлінуі
Іргелі және техникалық талдау
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (127.04), TRAMA-99 çizgisi (131.26) ile yakın seviyede (%-3.2). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Баға:: 127.04
TRAMA: 131.256
Айырмашылық: %-3.2
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%16.5
Net kâr marjı %16.5 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%37.3
ROE %37.3 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%36.2
FAVÖK marjı %36.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%51.1
Hasılat başına brüt kâr %51.1. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%18.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %18.7'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Бағалау
F/K Oranı
10.3x
Сектор: 7.5x
F/K 10.3x — sektör medyanının (7.5x) %37 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
3.84x
Сектор: 1.68x
PD/DD 3.84x — sektör medyanının %129 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
6.3x
Сектор: 3.5x
EV/EBITDA 6.3x — sektör medyanının (3.5x) %77 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Қарыздылық
Cari Oran
0.83x
Cari oran 0.83x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
2.0x
Net Borç/EBITDA 2.0x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
1.60x
Borç/Özkaynak 1.60x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
6.6x
Faiz karşılama 6.6x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-14.6
Hasılat yıllık %-14.6 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-56.3
Net kâr yıllık %-56.3 gerilemiş (2023/12) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 94.5B). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 77.4B).
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
37/100
Zayıf sağlamlık (37/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-35.8%
Eksi %35.8 beklenen değer (81.54) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 90.29 | PD/DD hedefi: 60.03 | EV/EBITDA hedefi: 71.70 | DCF hedefi: 31.76
Damodaran Değerleme
44/100
Düşük Damodaran skoru (44/100). ROIC (%32.3) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
64/100
Orta düzey borç riski (64/100). Faiz karşılama oranı 6.6x — güçlü. Borç/EBITDA 2.0x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 59/100 | Borç Servis: 71/100 | Kalite: 98/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%32.3
ROIC (%32.3) sermaye maliyetinin (33.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %33.5
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
17.18
DCF (17.18) güncel fiyatın %86.5 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 127.04
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
₽95.7
Graham içsel değer: ₽95.7. Pahalı
Pahalı
⚖️ Сектор салыстыруы
F/K Oranı
10.3x
vs 7.5x
Sektör medyanının %37 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
3.84x
vs 1.68x
Sektörden %129 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
6.3x
vs 3.5x
Sektörden %77 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%32.3
vs %33.5 WACC
ROIC 1.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%16.5
vs %36.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %16.5
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
GMKN — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.