TR EN AR RU KK

EN35076

Sanayi
🇪🇺 Euronext
41.51
EUR
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
64/100
Güçlü
Neden bu skor?
Damodaran ?
57/100
Dalio Risk ?
52/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
€45.2
Makul
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
72%
ملخص متانة لوذيان
61/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (61/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 5 | Negatif: 3 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte €381M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+505.3 arttı (-€94M → €381M). Kısa vadede olumlu momentum.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-1.0 düştü. Şirket daralmada.
Çok Düşük Net Kâr Marjı
Net kâr marjı sadece %2.7. Küçük bir maliyet artışı şirketi zarara sokabilir.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 0.79x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (€381M) ama FCF negatif (-€241M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+82.3 arttı (€789M → €1.4B). Operasyonel verimlilik artıyor.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 4.7. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.

تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات

بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية كيف تُحسب الدرجات · بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات 2026-10-16
وتيرة التحديث تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل

ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.

الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.

تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.

تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.

ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ

تحليل المخاطر (VaR) Orta
252 أيام
التقلب السنوي ?
%21.6
VaR 95% ?
%2.22
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%3.15
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%2.70
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%24.0
06.05.2026 → 14.10.2026
الانحراف ?
0.69
Parametrik%2.22
Historik%2.01
Cornish-Fisher%1.85
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
+35.1%
ROIC ?
7.1%
قيمة DCF ?
146.63
دورة الديون?
Geç Genişleme
تحليل الميزانية العمومية? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+505.3 artarak 381.0M EUR oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+15.8
Hasılat çeyreklik %+16.1 büyüdü (14.2B EUR)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%-1.0)
Brüt kâr marjı güçlü: %57.6
Net kâr marjı düşük: %2.7
FAVÖK çeyreklik %+82.3 büyüdü (1.4B EUR)
FAVÖK marjı düşük: %10.2
Toplam borç: 14.7B EUR
Net borç: 9.9B EUR
Borç/Özkaynak oranı: 1.17x
Cari oran < 1: 0.89x — likidite riski
Nakit %-27.4 azaldı → 4.8B EUR
İşletme nakit akışı pozitif: 220.0M EUR
Serbest nakit akışı negatif: -241.0M EUR — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %3.0
ROA düşük: %0.6
Toplam varlıklar: 63.5B EUR (%-0.9)
Özkaynak: 12.5B EUR (%-3.7)
İşletme kârı pozitif: 715.0M EUR
İşletme kârı büyüme: %+3675.0
Faiz karşılama oranı güçlü: 11.9x (Faiz: 121.0M EUR)
Ödenmiş sermaye: 386.0M EUR
Net işletme sermayesi negatif: -3.8B EUR — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %-90.9
CAPEX: 461.0M EUR (Hasılatın %3.3'i)
Fiyat TRAMA-99 altında: %-10.1 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 46.20 EUR
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı %2.7
Net kâr marjı %2.7 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +3.5 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %5.9
ROE %5.9 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı %10.2
FAVÖK marjı %10.2 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı %57.6
Hasılat başına brüt kâr %57.6. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %2.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %2.8'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
التقييم
F/K Oranı 16.0x القطاع: 13.4x
F/K 16.0x — sektör medyanının (13.4x) %19 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı 1.28x القطاع: 1.53x
PD/DD 1.28x — sektör medyanı (1.53x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA 4.7x القطاع: 5.7x
EV/EBITDA 4.7x — sektör medyanı (5.7x) ile uyumlu.
المديونية
Cari Oran 0.89x
Cari oran 0.89x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA 2.7x
Net Borç/EBITDA 2.7x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak 1.17x
Borç/Özkaynak 1.17x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı 11.6x
Faiz karşılama 11.6x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY) %-1.0
Hasılat yıllık %-1.0 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %+15.8
Net kâr yıllık %15.8 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
64/100
İyi sağlamlık (64/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+35.1%
Artı %35.1 beklenen değer (56.06) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 38.54 | PD/DD hedefi: 50.90 | EV/EBITDA hedefi: 50.11 | DCF hedefi: 124.53
Damodaran Değerleme
57/100
Orta Damodaran skoru (57/100). ROIC (%7.1) – WACC (%6.6) farkı +0.5 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
52/100
Orta düzey borç riski (52/100). Faiz karşılama oranı 11.6x — güçlü. Borç/EBITDA 2.7x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 69/100 | Borç Servis: 72/100 | Kalite: 46/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%7.1
ROIC (%7.1) sermaye maliyetini hafifçe (0.5 puan) aşıyor.
WACC: %6.6
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
146.63
DCF modeli 146.63 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %253.2 ucuz.
Mevcut fiyat: 41.51
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
€45.2
Graham değeri (€45.2) güncel fiyata yakın (%+8.9). Adil fiyat bölgesinde.
Makul
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
16.0x vs 13.4x
Sektör medyanının %19 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
1.28x vs 1.53x
Sektörden %16 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
4.7x vs 5.7x
Sektörden %17 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%7.1 vs %6.6 WACC
ROIC 0.5 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%1.9 vs %9.8 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %1.9
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (41.51), TRAMA-99 çizgisinin %10.1 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
السعر:: 41.51
TRAMA: 46.20
الفرق: %-10.1
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر ?
عتبات RSI ?

مخطط الأسعار ?
مؤشر القوة النسبية (14) ?
نطاقات بولينجر ?
MACD ?
السعر على أساس الذهب + TRAMA (السهم / غرام ذهب) ?
نسبة السعر/الأرباح ?
نسبة السعر/القيمة الدفترية ?
الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك ?
صافي رأس المال العامل ?
النسبة الجارية ?
EN — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.