TR EN AR RU KK

ALCLS

Sağlık
🇪🇺 Euronext
1.03
EUR
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
19/100
Çok Zayıf
Neden bu skor?
Damodaran ?
21/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
28/100
Piotroski ?
1/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.5772 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
مقياس نشط?
1/4
ثقة?
43%
ملخص متانة لوذيان
10/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (10/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 1 | Negatif: 8 | Nötr: 1
Net Zarar
Son çeyrekte -€19M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-22.8 geriledi (-€16M → -€19M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-68.7 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %59.8 → %55.0 (-4.9 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 1.19x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-36.5 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Negatif ROE
ROE: %-129.3. Şirket özsermayesini eritiyor.
Lothien Sağlamlık Skoru: 19/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Özkaynak Eriyor
Özkaynak çeyreklik %-31.5 düştü. Zarar veya temettü ile sermaye eriyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+30.9 artabilir (-€19M → -€13M).

تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات

بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية كيف تُحسب الدرجات · بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات 2026-10-16
وتيرة التحديث تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل

ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.

الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.

تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.

تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.

ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ

تحليل المخاطر (VaR) Çok Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%81.4
VaR 95% ?
%8.72
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%12.22
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%12.43
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%77.4
11.12.2025 → 16.10.2026
الانحراف ?
-2.14
Parametrik%8.72
Historik%7.18
Cornish-Fisher%9.50
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
-12.6%
ROIC ?
-50.1%
دورة الديون?
Daralma
تحليل الميزانية العمومية? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-22.8 düşerek -19.4M EUR oldu
Yıllık net kâr büyümesi sınırlı (%+8.1)
Hasılat çeyreklik %-9.5 düştü (4.7M EUR)
Yıllık hasılat daraldı (%-68.7)
Brüt kâr marjı güçlü: %55.0
Brüt marj değişimi: %-4.9 puan
Net kâr marjı negatif: %-417.3 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-36.5 düştü (-13.7M EUR)
FAVÖK marjı düşük: %-293.9
Toplam borç: 75.3M EUR
Net borç hasılatın üzerinde: 43.6M EUR
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.06x
Cari oran: 1.37x — yeterli likidite
Nakit ve benzerleri: 31.7M EUR
İşletme nakit akışı negatif: -12.7M EUR
Serbest nakit akışı negatif: -12.9M EUR — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-53.1 — zarar var
ROA düşük: %-8.2
Toplam varlıklar %-7.5 küçüldü → 237.9M EUR
Özkaynak %-31.5 azaldı → 36.5M EUR
İşletme kârı negatif: -20.9M EUR — faaliyet zararı
Faiz gideri: 75,642 EUR
Ödenmiş sermaye: 100.7M EUR
Net işletme sermayesi pozitif: 44.0M EUR
İşletme sermayesi değişimi: %-29.4
CAPEX: 225,145 EUR (Hasılatın %4.8'i)
Son 3 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-54.4 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 2.27 EUR
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %69'i
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı %-417.3
Net kâr marjı %-417.3 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -109.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %-129.3
ROE %-129.3 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı %-293.9
FAVÖK marjı %-293.9 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı %55.0
Hasılat başına brüt kâr %55.0. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %-79.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-79.5'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
التقييم
PD/DD Oranı 2.04x القطاع: 2.26x
PD/DD 2.04x — sektör medyanı (2.26x) altında veya yakın. Makul değerleme.
المديونية
Cari Oran 1.37x
Cari oran 1.37x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Borç / Özkaynak 2.06x
Borç/Özkaynak 2.06x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı -86.8x
Faiz karşılama -86.8x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY) %-68.7
Hasılat yıllık %-68.7 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %+8.1
Zarar %8.1 azaldı — iyileşme devam ediyor.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
19/100
Çok zayıf sağlamlık (19/100). Birden fazla kritik gösterge kırmızı: borç yükü yüksek, kârlılık düşük veya değerleme aşırı.
Çok Zayıf
Potansiyel
-12.6%
Eksi %12.6 beklenen değer (0.90) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %43.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 0.72
Damodaran Değerleme
21/100
Düşük Damodaran skoru (21/100). ROIC (%-50.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
28/100
Yüksek borç riski (28/100). Faiz karşılama oranı -86.8x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 0/100 | Borç Servis: 68/100 | Kalite: 25/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-50.1
ROIC (%-50.1) sermaye maliyetinin (7.6%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %7.6
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
1/9
Zayıf Piotroski (1/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.5772 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
2.04x vs 2.26x
Sektörden %10 daha ucuz (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-50.1 vs %7.6 WACC
ROIC 57.7 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-115.4 vs %-68.1 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-115.4
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (1.03), TRAMA-99 çizgisinin %54.4 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 1.03
TRAMA: 2.27
الفرق: %-54.4
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر ?
عتبات RSI ?

مخطط الأسعار ?
مؤشر القوة النسبية (14) ?
نطاقات بولينجر ?
MACD ?
السعر على أساس الذهب + TRAMA (السهم / غرام ذهب) ?
نسبة السعر/الأرباح ?
نسبة السعر/القيمة الدفترية ?
الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك ?
صافي رأس المال العامل ?
النسبة الجارية ?
ALCLS — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.