/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
76/100
Çok Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
70/100
ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır
Dalio Risk ?
84/100
Piotroski ?
7/9
Güçlü
Cari oran verisi eksik (C6); brüt kâr, önceki yıl brüt kâr verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8); Banka/finans: kaldıraç/cari-oran/marj kriterleri uygulanamaz, skor kalan kriterlere göre normalize edildi
Graham ?
¥21.3
Ucuz
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
86/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (86/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 8 | Negatif: 0 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ¥17.5B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-12.9). İstikrarlı seyir.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %32.1. Her 100¥ satıştan 32¥ kâr kalıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (¥40.8B) kârın %233'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 7.0. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.58. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 1.2. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.
Lothien Sağlamlık Skoru: 76/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Orta
252 дней
Годовая волатильность ?
%21.2
VaR 95% ?
%2.11
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%3.02
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%2.64
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%18.5
21.04.2026 → 01.07.2026
Асимметрия ?
0.30
Parametrik%2.11
Historik%1.70
Cornish-Fisher%1.97
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+96.8%
Значение DCF ?
31.46
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-12.9 düşerek 17.5B CNY oldu
Yıllık net kâr büyümesi sınırlı (%+3.2)
Hasılat çeyreklik yatay kaldı (54.6B CNY)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%+1.6)
Brüt kâr marjı güçlü: %281.3
Net kâr marjı yüksek: %32.1
FAVÖK çeyreklik %+14.4 büyüdü (159.8B CNY)
FAVÖK marjı güçlü: %292.6
Toplam borç: 1,250.3B CNY
Net borç hasılatın üzerinde: 195.3B CNY
Borç/Özkaynak oranı: 1.43x
Nakit %+14.4 arttı → 1,055.0B CNY
İşletme nakit akışı pozitif: 42.8B CNY
Serbest nakit akışı pozitif: 40.8B CNY
ROE düşük: %2.0
ROA düşük: %0.2
Toplam varlıklar: 10,383.8B CNY (%+1.4)
Özkaynak: 871.8B CNY (%+2.8)
Faiz karşılama oranı güçlü: 5.3x (Faiz: 30.0B CNY)
Ödenmiş sermaye: 55.6B CNY
CAPEX: 2.0B CNY (Hasılatın %3.7'i)
Son 7 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+8.5 — teknik trend olumlu
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 8.37 CNY
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%32.1
Net kâr marjı %32.1 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -4.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%6.4
ROE %6.4 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%292.6
FAVÖK marjı %292.6 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%281.3
Hasılat başına brüt kâr %281.3. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%192.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %192.3'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı
7.0x
Сектор: 10.5x
F/K 7.0x — sektör medyanının (10.5x) %33 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.58x
Сектор: 1.02x
PD/DD 0.58x — sektör medyanının (1.02x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
1.2x
Сектор: 6.0x
EV/EBITDA 1.2x — sektör medyanının (6.0x) %80 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Задолженность
Net Borç / EBITDA
2.1x
Net Borç/EBITDA 2.1x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
1.43x
Borç/Özkaynak 1.43x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
4.6x
Faiz karşılama 4.6x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+1.6
Hasılat yıllık %1.6 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+3.2
Net kâr yıllık %3.2 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 19.8B). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 16.9B).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
76/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (76/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+96.8%
Artı %96.8 beklenen değer (18.01) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 13.71 | PD/DD hedefi: 16.38 | EV/EBITDA hedefi: 27.45 | DCF hedefi: 27.45
Damodaran Değerleme
70/100
Orta Damodaran skoru (70/100). Değer yaratma kapasitesi sınırlı. Eksik/sorunlu: ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
84/100
Düşük borç riski (84/100). Faiz karşılama oranı 4.6x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 2.1x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 83/100 | Kalite: 86/100
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
31.46
DCF modeli 31.46 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %243.8 ucuz.
Mevcut fiyat: 9.15
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
7/9
Güçlü Piotroski F-Score (7/9). Karlılık, kaldıraç ve operasyonel verimlilik kriterleri büyük ölçüde karşılanmış. Not: Cari oran verisi eksik (C6); brüt kâr, önceki yıl brüt kâr verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Güçlü
Graham İçsel Değer
¥21.3
Graham içsel değer: ¥21.3. Ucuz
Ucuz
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
7.0x
vs 10.5x
Sektör medyanının %33 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.58x
vs 1.02x
Sektörden %43 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
1.2x
vs 6.0x
Sektörden %80 daha düşük EV/EBITDA
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (9.09), TRAMA-99 çizgisinin %8.5 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Цена:: 9.09
TRAMA: 8.37
Разница: %+8.5
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
601998 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.