/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
78/100
Çok Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
73/100
ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır
Dalio Risk ?
80/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Cari oran verisi eksik (C6); brüt kâr verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8); Banka/finans: kaldıraç/cari-oran/marj kriterleri uygulanamaz, skor kalan kriterlere göre normalize edildi
Graham ?
¥28.0
Ucuz
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
76/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (76/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 7 | Negatif: 2 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ¥7.0B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%+10.0). İstikrarlı seyir.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %298.7 → %290.2 (-8.4 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %47.8. Her 100¥ satıştan 48¥ kâr kalıyor.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (¥7.0B) ama FCF negatif (-¥480M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 5.3. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.52. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 1.4. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.
Lothien Sağlamlık Skoru: 78/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Düşük
252 дней
Годовая волатильность ?
%19.6
VaR 95% ?
%2.00
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%2.84
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%2.28
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%15.3
13.11.2025 → 30.06.2026
Асимметрия ?
0.34
Parametrik%2.00
Historik%1.82
Cornish-Fisher%1.87
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+109.6%
Значение DCF ?
48.01
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+10.0 artarak 7.0B CNY oldu
Yıllık net kâr büyümesi sınırlı (%+0.4)
Hasılat çeyreklik %+3.0 büyüdü (14.6B CNY)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%+6.3)
Brüt kâr marjı güçlü: %290.2
Brüt marj değişimi: %-8.4 puan
Net kâr marjı yüksek: %47.8
FAVÖK çeyreklik %+11.4 büyüdü (43.8B CNY)
FAVÖK marjı güçlü: %300.2
Toplam borç: 536.1B CNY
Net borç hasılatın üzerinde: 92.8B CNY
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.00x
Nakit ve benzerleri: 443.4B CNY
İşletme nakit akışı negatif: -298.2M CNY
Serbest nakit akışı negatif: -480.5M CNY — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %2.6
ROA düşük: %0.2
Toplam varlıklar: 3,418.8B CNY (%+1.2)
Özkaynak: 267.5B CNY (%+1.7)
Faiz karşılama oranı güçlü: 4.1x (Faiz: 10.6B CNY)
Ödenmiş sermaye: 14.2B CNY
CAPEX: 182.2M CNY (Hasılatın %1.3'i)
Son 6 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-1.2
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 9.73 CNY
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%47.8
Net kâr marjı %47.8 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +3.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%7.3
ROE %7.3 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%300.2
FAVÖK marjı %300.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%290.2
Hasılat başına brüt kâr %290.2. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%175.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %175.8'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı
5.3x
Сектор: 10.5x
F/K 5.3x — sektör medyanının (10.5x) %49 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.52x
Сектор: 1.02x
PD/DD 0.52x — sektör medyanının (1.02x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
1.4x
Сектор: 6.0x
EV/EBITDA 1.4x — sektör medyanının (6.0x) %77 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Задолженность
Net Borç / EBITDA
3.2x
Net Borç/EBITDA 3.2x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
2.00x
Borç/Özkaynak 2.00x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
3.7x
Faiz karşılama 3.7x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+6.3
Hasılat yıllık %6.3 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+0.4
Net kâr yıllık %0.4 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
78/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (78/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+109.6%
Artı %109.6 beklenen değer (20.23) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 19.19 | PD/DD hedefi: 19.64 | EV/EBITDA hedefi: 28.95 | DCF hedefi: 28.95
Damodaran Değerleme
73/100
Güçlü Damodaran değerlemesi (73/100). ROIC sermaye maliyetini karşılıyor, şirket değer yaratıyor. Eksik/sorunlu: ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
80/100
Düşük borç riski (80/100). Faiz karşılama oranı 3.7x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 3.2x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 71/100 | Kalite: 90/100
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
48.01
DCF modeli 48.01 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %397.5 ucuz.
Mevcut fiyat: 9.65
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Cari oran verisi eksik (C6)
Nötr
Graham İçsel Değer
¥28.0
Graham içsel değer: ¥28.0. Ucuz
Ucuz
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
5.3x
vs 10.5x
Sektör medyanının %49 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.52x
vs 1.02x
Sektörden %49 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
1.4x
vs 6.0x
Sektörden %77 daha düşük EV/EBITDA
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (9.61), TRAMA-99 çizgisi (9.73) ile yakın seviyede (%-1.2). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Цена:: 9.61
TRAMA: 9.73
Разница: %-1.2
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
601229 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.