/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
27/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
28/100
Dalio Risk ?
40/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
¥9.8
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
72%
Сводка надежности Lothien
55/100
Lothien Sağlamlık: Orta (55/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 7 | Negatif: 8 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ¥144M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+5513.4 arttı (¥3M → ¥144M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+70.5 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+93.3 arttı (¥7.1B → ¥13.7B). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+72.4 arttı. Şirket büyüyor.
Çok Düşük Net Kâr Marjı
Net kâr marjı sadece %1.1. Küçük bir maliyet artışı şirketi zarara sokabilir.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 0.76x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+49.1 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (¥144M) ama FCF negatif (-¥11.7B). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+87.0 arttı (¥185M → ¥346M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 100.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 82.5. Pahalı değerleme.
Düşük ROE
ROE: %1.7. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Lothien Sağlamlık Skoru: 27/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-28.2 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%46.5
VaR 95% ?
%4.76
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%6.76
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%5.82
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%47.9
10.03.2026 → 17.07.2026
Асимметрия ?
0.51
Parametrik%4.76
Historik%4.35
Cornish-Fisher%4.25
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-44.1%
ROIC ?
1.8%
Значение DCF ?
6.28
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+5513.4 artarak 143.7M CNY oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+70.5
Hasılat çeyreklik %+93.3 büyüdü (13.7B CNY)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+72.4)
Brüt kâr marjı düşük: %8.1
Brüt marj değişimi: %-2.8 puan
Net kâr marjı düşük: %1.1
FAVÖK çeyreklik %+87.0 büyüdü (345.7M CNY)
FAVÖK marjı düşük: %2.5
Toplam borç %+49.1 arttı → 34.1B CNY
Net borç hasılatın üzerinde: 30.6B CNY
Borç/Özkaynak oranı: 0.85x
Cari oran: 1.13x — yeterli likidite
Nakit ve benzerleri: 3.5B CNY
Serbest nakit akışı negatif: -11.7B CNY — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %0.4
ROA düşük: %0.1
Toplam varlıklar %+8.3 büyüdü → 133.0B CNY
Özkaynak: 40.2B CNY (%-0.1)
İşletme kârı pozitif: 466.6M CNY
İşletme kârı büyüme: %+119.9
Faiz karşılama oranı: 2.4x (Faiz: 142.7M CNY)
Ödenmiş sermaye: 2.7B CNY
Net işletme sermayesi pozitif: 11.7B CNY
İşletme sermayesi değişimi: %+12.6
CAPEX: 843.4M CNY (Hasılatın %6.2'i)
Son 7 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-2.3
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 40.44 CNY
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %75'i
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%1.1
Net kâr marjı %1.1 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +1.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%1.7
ROE %1.7 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%2.5
FAVÖK marjı %2.5 — düşük ancak pozitif.
Brüt Kâr Marjı
%8.1
Hasılat başına brüt kâr %8.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-35.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-35.3'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
100.0x
Сектор: 14.5x
F/K 100.0x — sektör medyanının (14.5x) %588 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
2.53x
Сектор: 1.58x
PD/DD 2.53x — sektör medyanının %60 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
82.5x
Сектор: 34.9x
EV/EBITDA 82.5x — sektör medyanının (34.9x) %136 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
1.13x
Cari oran 1.13x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
21.3x
Net Borç/EBITDA 21.3x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
0.85x
Borç/Özkaynak 0.85x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
2.6x
Faiz karşılama 2.6x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+72.4
Hasılat yıllık %72.4 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+70.5
Net kâr yıllık %70.5 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
27/100
Zayıf sağlamlık (27/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-44.1%
Eksi %44.1 beklenen değer (21.34) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 9.54 | PD/DD hedefi: 23.92 | EV/EBITDA hedefi: 16.16 | DCF hedefi: 9.54
Damodaran Değerleme
28/100
Düşük Damodaran skoru (28/100). ROIC (%1.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
40/100
Yüksek borç riski (40/100). Faiz karşılama oranı 2.6x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 21.3x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 36/100 | Borç Servis: 57/100 | Kalite: 57/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%1.8
ROIC (%1.8) sermaye maliyetinin (6.7%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %6.7
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
6.28
DCF (6.28) güncel fiyatın %83.6 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 38.18
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
¥9.8
Graham içsel değer: ¥9.8. Pahalı
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
100.0x
vs 14.5x
Sektör medyanının %588 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
2.53x
vs 1.58x
Sektörden %60 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
82.5x
vs 34.9x
Sektörden %136 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%1.8
vs %6.7 WACC
ROIC 4.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%1.5
vs %3.1 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %1.5
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (39.50), TRAMA-99 çizgisi (40.44) ile yakın seviyede (%-2.3). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Цена:: 39.50
TRAMA: 40.44
Разница: %-2.3
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
600893 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.