/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Lothien Sağlamlık Skoru?
67/100
Güçlü
Faktör skoru ve zaman ufku ağırlıkları yalnız bugün işlem gören şirketlerin geçmiş verisiyle ölçüldü; geçmişte borsadan çıkan şirketler bu ölçümde yok.
Neden bu skor?
Damodaran ?
70/100
Dalio Risk ?
100/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Graham ?
¥540.5
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
Lothien Sağlamlık Özeti
61/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (61/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 7 | Negatif: 4 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ¥17.3B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-36.6 geriledi (¥27.2B → ¥17.3B). Kısa vadede olumsuz sinyal.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Geriledi
Satış gelirleri çeyreklik %-31.3 düştü. Talep zayıflıyor veya mevsimsel etki var.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-5.2 düştü. Şirket daralmada.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %46.0. Her 100¥ satıştan 46¥ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ¥53.3B fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 5.59x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (¥43.6B) kârın %252'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-36.4 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 6.53. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+17.0 artabilir (¥17.3B → ¥20.2B).
Veri tarihi 2026-10-16 Yatırım tavsiyesi değildir; sayılar kural tabanlı model çıktısıdır. Skorlar nasıl hesaplanır
Skor künyesi
Yöntem
Skorlar nasıl hesaplanır
· Skor karnesi
Veri tarihi
2026-10-16
Güncelleme sıklığı
İş günleri TSİ 19:30 planlı analiz koşumu; her sembol her koşumda yenilenmeyebilir
Yöntem özetiLothien Sağlamlık Skoru (0-100), yayımlanmış finansal tablolardan ve fiyat verisinden sabit kurallarla hesaplanan alt skorların (Damodaran değerleme, Dalio risk, Piotroski F-skoru, kazanç kalitesi, momentum ve diğerleri) ağırlıklı bileşimidir. Kurallar, sektöre göre değişen ağırlıklarla kapsamdaki her hisseye otomatik uygulanır.
VarsayımlarHesaplar şirketin açıkladığı son dönem finansal tablolarına ve gecikmeli olabilen fiyat verisine dayanır. Dört çeyreği açıklanmamış dönemlerde yıllık rakamlar mevcut çeyreklerden ölçeklenebilir. Risksiz faiz, risk primi ve uzun vadeli büyüme gibi model parametreleri borsa bazında sabit varsayımlardır; şirkete özel beklenti içermez.
Çıkar çatışmasıLothien'i işleten MİDAK'ın ve ekibinin bu hisselerde pozisyonu olup olmadığına dair bir beyan yayımlanmamıştır. Sayılar böyle bir pozisyon dikkate alınmadan, aynı kurallarla otomatik üretilir.
UyarıBu bilgiler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir ve yatırım tavsiyesi değildir. Sayılar kural tabanlı modellerin çıktısıdır; mali durumunuza, risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Yalnız bu bilgilere dayanarak yatırım kararı vermek beklentilerinize uygun sonuç doğurmayabilir.
Model çıktısıdır; yatırım tavsiyesi değildir; modeller arası fark olabilir. Hata bildir
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%22.6
VaR 95% ?
%2.36
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%3.33
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%2.66
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%24.8
05.02.2026 → 26.06.2026
Çarpıklık ?
1.39
Parametrik%2.36
Historik%1.73
Cornish-Fisher%1.57
Getiri Dağılımı
Değerleme
Potansiyel?
+3.3%
ROIC ?
42.3%
DCF Değer ?
3,493.88
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Bilanço Analizi?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-36.6 düşerek 17.3B CNY oldu
Yıllık net kâr büyümesi sınırlı (%-6.9)
Hasılat çeyreklik %-31.3 düştü (37.6B CNY)
Yıllık hasılat daraldı (%-5.2)
Brüt kâr marjı güçlü: %89.5
Net kâr marjı yüksek: %46.0
FAVÖK çeyreklik %-36.4 düştü (23.9B CNY)
FAVÖK marjı güçlü: %63.6
Toplam borç: 243.7M CNY
Net nakit pozisyonunda: -53.3B CNY (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.00x
Cari oran güçlü: 5.59x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit ve benzerleri: 53.5B CNY
İşletme nakit akışı pozitif: 119.1B CNY
Serbest nakit akışı pozitif: 43.6B CNY
ROE düşük: %6.9
ROA: %5.6
Toplam varlıklar: 309.1B CNY (%-3.4)
Özkaynak %-7.3 azaldı → 251.3B CNY
İşletme kârı pozitif: 23.8B CNY
Faiz karşılama oranı güçlü: 4216.9x (Faiz: 5.7M CNY)
Ödenmiş sermaye: 1.3B CNY
Net işletme sermayesi pozitif: 214.1B CNY
İşletme sermayesi değişimi: %-8.1
CAPEX: 227.4M CNY (Hasılatın %0.6'i)
Son 7 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif üzerinde: %+2.6
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 1295.55 CNY
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %84'i
Temel & Teknik Analiz
Karlılık
Net Kâr Marjı
%46.0
Net kâr marjı %46.0 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -3.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%23.8
ROE %23.8 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%63.6
FAVÖK marjı %63.6 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%89.5
Hasılat başına brüt kâr %89.5. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%55.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %55.4'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Değerleme
F/K Oranı
19.8x
Sektör: 15.1x
F/K 19.8x — sektör medyanının (15.1x) %31 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
6.53x
Sektör: 2.39x
PD/DD 6.53x — sektör medyanının %173 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
14.1x
Sektör: 10.4x
EV/EBITDA 14.1x — sektör medyanının (10.4x) %35 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
5.59x
Cari oran 5.59x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.0x
Net Borç/EBITDA 0.0x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
2490.6x
Faiz karşılama 2490.6x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-5.2
Hasılat yıllık %-5.2 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-6.9
Net kâr yıllık %-6.9 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 27.0B). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 17.8B).
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
67/100
İyi sağlamlık (67/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+3.3%
Artı %3.3 beklenen değer (1355.88) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 996.48 | PD/DD hedefi: 519.26 | EV/EBITDA hedefi: 970.59 | DCF hedefi: 3493.88
Damodaran Değerleme
70/100
Orta Damodaran skoru (70/100). ROIC (%42.3) – WACC (%6.5) farkı +35.7 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
100/100
Düşük borç riski (100/100). Faiz karşılama oranı 2490.6x — güçlü. Borç/EBITDA 0.0x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 100/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%42.3
ROIC (%42.3) sermaye maliyetini 35.7 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %6.5
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
3,493.88
DCF modeli 3493.88 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %166.1 ucuz.
Mevcut fiyat: 1312.97
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
¥540.5
Graham içsel değer: ¥540.5. Pahalı
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
19.8x
vs 15.1x
Sektör medyanının %31 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
6.53x
vs 2.39x
Sektörden %173 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
14.1x
vs 10.4x
Sektörden %35 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%42.3
vs %6.5 WACC
ROIC 35.7 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%46.7
vs %65.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %46.7
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (1329.00), TRAMA-99 çizgisi (1295.55) ile yakın seviyede (%+2.6). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 1329.00
TRAMA: 1295.55
Fark: %+2.6
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
600519 — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.