4911Shiseido Company, Limited

Tüketim Ürünleri

🇯🇵 Japonya Borsası

3530.00

JPY

Талдау бағалары

Lothien беріктік ұпайы?

31/100

Zayıf

Neden bu skor?

Қатысымдық қаржы ?

—

Стандарт бойынша толық мәлімет →

Damodaran ?

25/100

DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)

Dalio Risk ?

52/100

Piotroski ?

3/9

Zayıf

Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Toplam varlık verisi eksik → ROA hesaplanamadı (C2); Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5); Cari oran verisi eksik (C6); dönen varlık verisi eksik → devir hızı hesaplanamadı (C9)

Graham ?

Veri Yetersiz

Özkaynaklar negatif veya sıfır — Graham formülü pozitif defter değeri gerektirir

Белсенді метрика?

2/4

Сенім?

51%

Lothien беріктік қорытындысы

56/100

Lothien Sağlamlık: Orta (56/100)

Net Kâr Pozitif

Son çeyrekte ¥8.4B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.

Çeyreklik Kâr Artışı

Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+156.6 arttı (-¥14.8B → ¥8.4B). Kısa vadede olumlu momentum.

Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü

Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+127.1 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.

Yüksek EV/EBITDA

EV/EBITDA: 28.3. Pahalı değerleme.

Negatif ROE

ROE: %-3.4. Şirket özsermayesini eritiyor.

Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi

Tahminine göre kâr %-165.4 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.

Деректер күні 2026-10-19 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі

Бағалау төлқұжаты

Әдістеме Бағалар қалай есептеледі · Бағалау табелі

Деректер күні 2026-10-19

Жаңарту жиілігі Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін

Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.

ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.

Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.

ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.

Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау

Деректер ?

6565

2000-01-04 → 2026-10-19

Тәуекел талдауы (VaR) Yüksek

252 күн

Жылдық құбылмалылық ?

%44.0

VaR 95% ?

%4.40

күнделікті макс шығын

VaR 99% ?

%6.29

күнделікті макс шығын

CVaR 95% ?

%5.35

күтілетін шығын (құйрық)

Макс төмендеу ?

%29.9

08.04.2026 → 23.06.2026

Асимметрия ?

0.74

Parametrik%4.40

Historik%3.76

Cornish-Fisher%3.57

Табыс бөлінуі

Бағалау

Әлеует?

-22.5%

ROIC ?

-1.6%

Қарыз циклі?

Daralma

Теңгерімдік талдау? Q2026/6

Toplam borç: 336.9B JPY

Net borç: 231.2B JPY

Borç/Özkaynak oranı: 0.53x

Cari oran: 1.38x — yeterli likidite

Nakit ve benzerleri: 105.7B JPY

Ödenmiş sermaye: 399.6M JPY

Net işletme sermayesi pozitif: 131.3B JPY

Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+20.1 — teknik trend olumlu

Destek seviyesi: TRAMA-99 = 2938.16 JPY

Іргелі және техникалық талдау

Табыстылық

ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %-3.5

ROE %-3.5 — negatif özkaynak getirisi.

Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %5.0

TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %5.0'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.

Бағалау

PD/DD Oranı 2.21x Сектор: 1.80x

PD/DD 2.21x — sektör medyanının (1.80x) %23 üzerinde.

EV/EBITDA 28.3x Сектор: 8.8x

EV/EBITDA 28.3x — sektör medyanının (8.8x) %221 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.

Қарыздылық

Cari Oran 1.38x

Cari oran 1.38x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.

Net Borç / EBITDA 5.8x

Net Borç/EBITDA 5.8x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.

Borç / Özkaynak 0.53x

Borç/Özkaynak 0.53x — orta düzey finansal kaldıraç.

Faiz Karşılama Oranı 17.3x

Faiz karşılama 17.3x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.

Өсу

Hasılat Büyümesi (YoY) %-2.1

Hasılat yıllık %-2.1 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.

Net Kâr Büyümesi (YoY) %+127.1

Net kâr yıllık %127.1 artmış (2026/3) — olağanüstü kâr büyümesi.

Sezonsellik Analizi Q1 (Oca-Mar)

Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 3.1B). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -8.7B).

Ұпай түсіндірмелері

Lothien Sağlamlık

31/100

Zayıf sağlamlık (31/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.

Zayıf

Potansiyel

-22.5%

Eksi %22.5 beklenen değer (2726.84) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %51.

Bileşenler: PD/DD hedefi: 2840.50 | EV/EBITDA hedefi: 1094.84

Damodaran Değerleme

25/100

Düşük Damodaran skoru (25/100). ROIC (%-1.6) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).

Çok Zayıf

Dalio Risk Analizi

52/100

Orta düzey borç riski (52/100). Faiz karşılama oranı 17.3x — güçlü. Borç/EBITDA 5.8x — yüksek borç yükü.

Kaldıraç: 57/100 | Borç Servis: 84/100 | Kalite: 25/100

ROIC – Sermaye Getirisi

%-1.6

ROIC (%-1.6) sermaye maliyetinin (7.0%) altında → değer imha ediyor.

WACC: %7.0

Borç Döngüsü Fazı

Daralma

Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.

Piotroski F-Score

3/9

Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Toplam varlık verisi eksik → ROA hesaplanamadı (C2)

Zayıf

Graham İçsel Değer

—

Özkaynaklar negatif veya sıfır — Graham formülü pozitif defter değeri gerektirir

⚖️ Сектор салыстыруы

PD/DD Oranı

2.21x vs 1.80x

Sektörden %23 daha pahalı (defter değerine göre)

EV/EBITDA

28.3x vs 8.8x

Sektörden %221 daha yüksek EV/EBITDA

ROIC vs WACC

%-1.6 vs %7.0 WACC

ROIC 8.6 baz puan sermaye maliyetinin altında

Net Kâr Marjı (TTM)

%-4.8 vs %5.9 EBITDA marjı

TTM net kâr marjı %-4.8

TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi

Fiyat (3530.00), TRAMA-99 çizgisinin %20.1 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.

Баға:: 3530.00

TRAMA: 2938.16

Айырмашылық: %+20.1

Графиктер

Көрсеткіштер

BB ауытқуы ?

RSI шектері ?

Баға графигі ?

RSI (14) ?

Боллинджер жолақтары ?

MACD ?

Алтын негіздегі баға + TRAMA (Акция / Грамм алтын) ?

P/E коэффициенті ?

P/B коэффициенті ?

EBITDA ?

Таза айналым капиталы ?

Ағымдағы коэффициент ?

4911 — Қатысымдық қаржыға сәйкестік

Жүктелуде…

Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.