/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
54/100
Orta
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
40/100
Dalio Risk ?
36/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.2662 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Активная метрика?
2/4
Уверенность?
51%
Сводка надежности Lothien
40/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (40/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 6 | Negatif: 7 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -SAR22M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+68.5 arttı (-SAR71M → -SAR22M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+68.5 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
Hasılat Geriledi
Satış gelirleri çeyreklik %-46.2 düştü. Talep zayıflıyor veya mevsimsel etki var.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-46.2 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %40.0 → %-4.3 (-44.3 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Borç Azalıyor
Toplam borç çeyreklik %-45.7 düştü. Bilanço güçleniyor.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+32.3 arttı (SAR92M → SAR121M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.88. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 31.4. Pahalı değerleme.
Negatif ROE
ROE: %-3.3. Şirket özsermayesini eritiyor.
Özkaynak Büyümesi
Özkaynak çeyreklik %+83.3 arttı. Şirket içsel birikimle güçleniyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-98.5 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Orta
252 дней
Годовая волатильность ?
%33.9
VaR 95% ?
%3.62
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%5.08
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%4.24
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%34.6
26.10.2025 → 01.03.2026
Асимметрия ?
1.16
Parametrik%3.62
Historik%3.14
Cornish-Fisher%2.65
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+23.9%
ROIC ?
0.8%
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+68.5 artarak -22.3M SAR oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+68.5
Hasılat çeyreklik %-46.2 düştü (126.9M SAR)
Yıllık hasılat daraldı (%-46.2)
Brüt kâr marjı düşük: %-4.3
Brüt marj değişimi: %-44.3 puan
Net kâr marjı negatif: %-17.6 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %+32.3 büyüdü (121.4M SAR)
FAVÖK marjı güçlü: %95.7
Toplam borç %-45.7 azaldı → 4.7B SAR
Net borç hasılatın üzerinde: 4.5B SAR
Borç/Özkaynak oranı: 0.52x
Cari oran < 1: 0.83x — likidite riski
Nakit %-48.2 azaldı → 236.9M SAR
İşletme nakit akışı negatif: -128.8M SAR
Serbest nakit akışı negatif: -134.9M SAR — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-0.2 — zarar var
ROA düşük: %-0.1
Toplam varlıklar: 15.4B SAR (%+0.9)
Özkaynak %+83.3 arttı → 9.1B SAR
İşletme kârı negatif: -88.9M SAR — faaliyet zararı
Faiz karşılama oranı: 3.9x (Faiz: 31.0M SAR)
Ödenmiş sermaye: 882.9M SAR
Net işletme sermayesi negatif: -456.9M SAR — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %+82.2
CAPEX: 6.1M SAR (Hasılatın %4.8'i)
Son 8 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-13.4 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 10.46 SAR
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %14
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%-17.6
Net kâr marjı %-17.6 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +12.5 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-3.3
ROE %-3.3 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%95.7
FAVÖK marjı %95.7 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%-4.3
Hasılat başına brüt kâr %-4.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-29.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-29.7'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
PD/DD Oranı
0.88x
Сектор: 1.71x
PD/DD 0.88x — sektör medyanının (1.71x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
31.4x
Сектор: 13.1x
EV/EBITDA 31.4x — sektör medyanının (13.1x) %139 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
0.83x
Cari oran 0.83x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
11.8x
Net Borç/EBITDA 11.8x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
0.52x
Borç/Özkaynak 0.52x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
3.2x
Faiz karşılama 3.2x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-46.2
Hasılat yıllık %-46.2 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+68.5
Zarar %68.5 azaldı — iyileşme devam ediyor.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -70.9M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr -265.7M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
54/100
Orta düzey sağlamlık (54/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+23.9%
Artı %23.9 beklenen değer (11.21) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 17.50 | EV/EBITDA hedefi: 3.78
Damodaran Değerleme
40/100
Düşük Damodaran skoru (40/100). ROIC (%0.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
36/100
Yüksek borç riski (36/100). Faiz karşılama oranı 3.2x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 11.8x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 45/100 | Borç Servis: 53/100 | Kalite: 44/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%0.8
ROIC (%0.8) sermaye maliyetinin (7.7%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %7.7
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.2662 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Сравнение секторов
PD/DD Oranı
0.88x
vs 1.71x
Sektörden %49 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
31.4x
vs 13.1x
Sektörden %139 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%0.8
vs %7.7 WACC
ROIC 6.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-28.1
vs %47.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-28.1
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (9.06), TRAMA-99 çizgisinin %13.4 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Цена:: 9.06
TRAMA: 10.46
Разница: %-13.4
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
4220 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.