/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
34/100
Zayıf
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
29/100
Dalio Risk ?
41/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.5441 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
مقياس نشط?
3/4
ثقة?
59%
ملخص متانة لوذيان
39/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (39/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 3 | Negatif: 6 | Nötr: 1
Net Zarar
Son çeyrekte -SAR5M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-245.1 geriledi (SAR4M → -SAR5M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+79.9 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+61.2 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-36.4 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 26.9. Pahalı değerleme.
Negatif ROE
ROE: %-13.1. Şirket özsermayesini eritiyor.
Mevsimsel Etki
Çeyreklik düşüş (%-245.1) ama yıllık bazda artış (%+79.9). Bu muhtemelen mevsimsel bir düşüş.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+35.1 artabilir (-SAR5M → -SAR3M).
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Orta
252 أيام
التقلب السنوي ?
%24.6
VaR 95% ?
%2.69
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%3.74
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%3.25
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%31.0
26.10.2025 → 15.10.2026
الانحراف ?
1.30
Parametrik%2.69
Historik%2.47
Cornish-Fisher%1.82
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
-22.7%
ROIC ?
6.9%
قيمة DCF ?
1.00
دورة الديون?
Daralma
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-245.1 düşerek -5.2M SAR oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+79.9
Hasılat çeyreklik %-14.2 düştü (887.1M SAR)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+34.5)
Brüt kâr marjı düşük: %6.6
Net kâr marjı negatif: %-0.6 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-36.4 düştü (20.0M SAR)
FAVÖK marjı düşük: %2.3
Toplam borç %+61.2 arttı → 124.4M SAR
Net borç: 20.5M SAR
Borç/Özkaynak oranı: 0.52x
Cari oran: 1.04x — yeterli likidite
Nakit %+14.8 arttı → 103.9M SAR
İşletme nakit akışı negatif: -22.7M SAR
Serbest nakit akışı negatif: -23.7M SAR — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-2.2 — zarar var
ROA düşük: %-0.2
Toplam varlıklar %-6.8 küçüldü → 2.4B SAR
Özkaynak: 241.0M SAR (%+2.6)
İşletme kârı pozitif: 12.7M SAR
Faiz karşılama oranı düşük: 1.5x — borç servisi riski
Ödenmiş sermaye: 57.5M SAR
Net işletme sermayesi pozitif: 83.7M SAR
İşletme sermayesi değişimi: %+7.5
CAPEX: 1.1M SAR (Hasılatın %0.1'i)
Fiyat TRAMA-99 altında: %-25.1 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 11.60 SAR
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %91'i
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%-0.6
Net kâr marjı %-0.6 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -0.9 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-13.1
ROE %-13.1 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%2.3
FAVÖK marjı %2.3 — düşük ancak pozitif.
Brüt Kâr Marjı
%6.6
Hasılat başına brüt kâr %6.6. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-0.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-0.1'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
التقييم
PD/DD Oranı
2.08x
القطاع: 2.51x
PD/DD 2.08x — sektör medyanı (2.51x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
26.9x
القطاع: 9.1x
EV/EBITDA 26.9x — sektör medyanının (9.1x) %196 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.04x
Cari oran 1.04x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
6.4x
Net Borç/EBITDA 6.4x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
0.52x
Borç/Özkaynak 0.52x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
0.4x
Faiz karşılama 0.4x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+34.5
Hasılat yıllık %34.5 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+79.9
Zarar %79.9 azaldı — iyileşme devam ediyor.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 8.4M). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -19.2M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
34/100
Zayıf sağlamlık (34/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-22.7%
Eksi %22.7 beklenen değer (6.75) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %59.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 10.37 | EV/EBITDA hedefi: 2.95 | DCF hedefi: 2.18
Damodaran Değerleme
29/100
Düşük Damodaran skoru (29/100). ROIC (%6.9) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
41/100
Yüksek borç riski (41/100). Faiz karşılama oranı 0.4x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 6.4x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 41/100 | Borç Servis: 31/100 | Kalite: 23/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%6.9
ROIC (%6.9) sermaye maliyetinin (16.4%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %16.4
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
1.00
DCF (1.00) güncel fiyatın %88.5 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 8.73
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.5441 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
2.08x
vs 2.51x
Sektörden %17 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
26.9x
vs 9.1x
Sektörden %196 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%6.9
vs %16.4 WACC
ROIC 9.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-0.9
vs %0.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-0.9
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (8.69), TRAMA-99 çizgisinin %25.1 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 8.69
TRAMA: 11.60
الفرق: %-25.1
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
4011 — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.