/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Lothien Sağlamlık Skoru?
48/100
Orta
Faktör skoru ve zaman ufku ağırlıkları yalnız bugün işlem gören şirketlerin geçmiş verisiyle ölçüldü; geçmişte borsadan çıkan şirketler bu ölçümde yok.
Neden bu skor?
Damodaran ?
52/100
Dalio Risk ?
34/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Graham ?
SAR1.5
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
72%
Lothien Sağlamlık Özeti
0/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (0/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 1 | Negatif: 12 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -SAR107M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-299.6 geriledi (SAR54M → -SAR107M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-360.4 düştü. Uzun vadede endişe verici.
5 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 5 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Hasılat Geriledi
Satış gelirleri çeyreklik %-15.0 düştü. Talep zayıflıyor veya mevsimsel etki var.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-1.0 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %21.8 → %17.9 (-3.8 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 2.75x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Likidite Riski
Cari oran 0.54x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-75.5 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 45.6. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Özkaynak Eriyor
Özkaynak çeyreklik %-12.7 düştü. Zarar veya temettü ile sermaye eriyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+85.4 artabilir (-SAR107M → -SAR16M).
Veri tarihi 2026-10-16 Yatırım tavsiyesi değildir; sayılar kural tabanlı model çıktısıdır. Skorlar nasıl hesaplanır
Skor künyesi
Yöntem
Skorlar nasıl hesaplanır
· Skor karnesi
Veri tarihi
2026-10-16
Güncelleme sıklığı
İş günleri TSİ 19:30 planlı analiz koşumu; her sembol her koşumda yenilenmeyebilir
Yöntem özetiLothien Sağlamlık Skoru (0-100), yayımlanmış finansal tablolardan ve fiyat verisinden sabit kurallarla hesaplanan alt skorların (Damodaran değerleme, Dalio risk, Piotroski F-skoru, kazanç kalitesi, momentum ve diğerleri) ağırlıklı bileşimidir. Kurallar, sektöre göre değişen ağırlıklarla kapsamdaki her hisseye otomatik uygulanır.
VarsayımlarHesaplar şirketin açıkladığı son dönem finansal tablolarına ve gecikmeli olabilen fiyat verisine dayanır. Dört çeyreği açıklanmamış dönemlerde yıllık rakamlar mevcut çeyreklerden ölçeklenebilir. Risksiz faiz, risk primi ve uzun vadeli büyüme gibi model parametreleri borsa bazında sabit varsayımlardır; şirkete özel beklenti içermez.
Çıkar çatışmasıLothien'i işleten MİDAK'ın ve ekibinin bu hisselerde pozisyonu olup olmadığına dair bir beyan yayımlanmamıştır. Sayılar böyle bir pozisyon dikkate alınmadan, aynı kurallarla otomatik üretilir.
UyarıBu bilgiler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir ve yatırım tavsiyesi değildir. Sayılar kural tabanlı modellerin çıktısıdır; mali durumunuza, risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Yalnız bu bilgilere dayanarak yatırım kararı vermek beklentilerinize uygun sonuç doğurmayabilir.
Model çıktısıdır; yatırım tavsiyesi değildir; modeller arası fark olabilir. Hata bildir
Risk Analizi (VaR)
Düşük
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%17.6
VaR 95% ?
%2.06
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%2.82
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%2.93
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%48.1
16.10.2025 → 14.10.2026
Çarpıklık ?
-0.23
Parametrik%2.06
Historik%1.84
Cornish-Fisher%2.02
Getiri Dağılımı
Değerleme
Potansiyel?
+8.0%
ROIC ?
0.9%
DCF Değer ?
14.57
Borç Döngüsü?
Daralma
Bilanço Analizi?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-299.6 düşerek -107.1M SAR oldu
Yıllık net kâr %-360.4 geriledi
Hasılat çeyreklik %-15.0 düştü (2.5B SAR)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%-1.0)
Brüt kâr marjı düşük: %17.9
Brüt marj değişimi: %-3.8 puan
Net kâr marjı negatif: %-4.3 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-75.5 düştü (53.5M SAR)
FAVÖK marjı düşük: %2.1
Toplam borç %+15.3 arttı → 3.1B SAR
Net borç hasılatın üzerinde: 3.0B SAR
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.85x
Cari oran < 1: 0.54x — likidite riski
Nakit ve benzerleri: 103.8M SAR
İşletme nakit akışı negatif: -207.2M SAR
Serbest nakit akışı negatif: -236.6M SAR — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-10.0 — zarar var
ROA düşük: %-1.4
Toplam varlıklar: 7.5B SAR (%-3.9)
Özkaynak %-12.7 azaldı → 1.1B SAR
İşletme kârı negatif: -115.9M SAR — faaliyet zararı
Faiz karşılama oranı güçlü: 11.0x (Faiz: 4.9M SAR)
Ödenmiş sermaye: 900.0M SAR
Net işletme sermayesi negatif: -1.7B SAR — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %-7.6
CAPEX: 29.4M SAR (Hasılatın %1.2'i)
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-4.9
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 4.25 SAR
Temel & Teknik Analiz
Karlılık
Net Kâr Marjı
%-4.3
Net kâr marjı %-4.3 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -6.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%6.9
ROE %6.9 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%2.1
FAVÖK marjı %2.1 — düşük ancak pozitif.
Brüt Kâr Marjı
%17.9
Hasılat başına brüt kâr %17.9. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%4.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %4.2'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Değerleme
F/K Oranı
45.6x
Sektör: 17.7x
F/K 45.6x — sektör medyanının (17.7x) %157 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
3.37x
Sektör: 2.51x
PD/DD 3.37x — sektör medyanının (2.51x) %34 üzerinde.
EV/EBITDA
9.0x
Sektör: 9.1x
EV/EBITDA 9.0x — sektör medyanı (9.1x) ile uyumlu.
Borçluluk
Cari Oran
0.54x
Cari oran 0.54x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
4.2x
Net Borç/EBITDA 4.2x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
2.85x
Borç/Özkaynak 2.85x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
37.0x
Faiz karşılama 37.0x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-1.0
Hasılat yıllık %-1.0 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-360.4
Net kâr yıllık %-360.4 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 200.8M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -33.0M).
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
48/100
Orta düzey sağlamlık (48/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+8.0%
Artı %8.0 beklenen değer (4.33) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 1.00 | PD/DD hedefi: 2.95 | EV/EBITDA hedefi: 4.05 | DCF hedefi: 12.03
Damodaran Değerleme
52/100
Orta Damodaran skoru (52/100). ROIC (%0.9) – WACC (%7.4) farkı -6.5 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
34/100
Yüksek borç riski (34/100). Faiz karşılama oranı 37.0x — güçlü. Borç/EBITDA 4.2x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 18/100 | Borç Servis: 63/100 | Kalite: 49/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%0.9
ROIC (%0.9) sermaye maliyetinin (7.4%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %7.4
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
14.57
DCF modeli 14.57 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %263.2 ucuz.
Mevcut fiyat: 4.01
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
SAR1.5
Graham içsel değer: SAR1.5. Pahalı
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
45.6x
vs 17.7x
Sektör medyanının %157 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
3.37x
vs 2.51x
Sektörden %34 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
9.0x
vs 9.1x
Sektörden %1 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%0.9
vs %7.4 WACC
ROIC 6.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%0.7
vs %6.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %0.7
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (4.04), TRAMA-99 çizgisi (4.25) ile yakın seviyede (%-4.9). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 4.04
TRAMA: 4.25
Fark: %-4.9
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
4001 — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.