/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
78/100
Çok Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
89/100
Dalio Risk ?
73/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Graham ?
¥55.7
Makul
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
67/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (67/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 8 | Negatif: 3 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ¥7.2B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-9.2). İstikrarlı seyir.
3 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 3 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-16.8 düştü. Şirket daralmada.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %15.4. Her 100¥ satıştan 15¥ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ¥44.6B fazla. Borç riski düşük.
Borç Azalıyor
Toplam borç çeyreklik %-22.1 düştü. Bilanço güçleniyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (¥10.7B) kârın %149'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-32.1 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 7.6. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 4.8. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.
Lothien Sağlamlık Skoru: 78/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Düşük
252 дней
Годовая волатильность ?
%16.9
VaR 95% ?
%1.75
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%2.48
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%2.39
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%11.0
20.01.2026 → 18.06.2026
Асимметрия ?
-0.02
Parametrik%1.75
Historik%1.50
Cornish-Fisher%1.64
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+75.1%
ROIC ?
22.1%
Значение DCF ?
387.79
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-9.2 düşerek 7.2B CNY oldu
Yıllık net kâr büyümesi sınırlı (%-4.6)
Hasılat çeyreklik %+3.4 büyüdü (46.6B CNY)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+39.2)
Brüt kâr marjı: %30.3
Net kâr marjı yüksek: %15.4
FAVÖK çeyreklik %-32.1 düştü (9.3B CNY)
FAVÖK marjı: %20.0
Toplam borç %-22.1 azaldı → 83.6B CNY
Net nakit pozisyonunda: -44.6B CNY (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı: 0.56x
Cari oran: 1.08x — yeterli likidite
Nakit %-12.1 azaldı → 128.2B CNY
Serbest nakit akışı pozitif: 10.7B CNY
ROE düşük: %4.8
ROA düşük: %1.8
Toplam varlıklar: 399.1B CNY (%-0.0)
Özkaynak: 148.5B CNY (%-0.0)
İşletme kârı pozitif: 8.2B CNY
İşletme kârı büyüme: %+12.1
Faiz karşılama oranı güçlü: 31.7x (Faiz: 295.0M CNY)
Ödenmiş sermaye: 5.6B CNY
Net işletme sermayesi pozitif: 18.2B CNY
İşletme sermayesi değişimi: %-6.3
CAPEX: 288.1M CNY (Hasılatın %0.6'i)
Son 7 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif üzerinde: %+0.6
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 39.27 CNY
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %64'i
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%15.4
Net kâr marjı %15.4 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre -2.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%19.6
ROE %19.6 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%20.0
FAVÖK marjı %20.0 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%30.3
Hasılat başına brüt kâr %30.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%28.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %28.5'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı
7.6x
Сектор: 13.0x
F/K 7.6x — sektör medyanının (13.0x) %41 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
1.49x
Сектор: 2.03x
PD/DD 1.49x — sektör medyanı (2.03x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
4.8x
Сектор: 10.3x
EV/EBITDA 4.8x — sektör medyanının (10.3x) %53 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Задолженность
Cari Oran
1.08x
Cari oran 1.08x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
2.3x
Net Borç/EBITDA 2.3x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.56x
Borç/Özkaynak 0.56x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
23.8x
Faiz karşılama 23.8x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-16.8
Hasılat yıllık %-16.8 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-15.4
Net kâr yıllık %-15.4 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
Sezonsellik Analizi
Q4
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (ort. kâr 7.9B). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 7.9B).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
78/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (78/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+75.1%
Artı %75.1 beklenen değer (69.52) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 67.11 | PD/DD hedefi: 56.73 | EV/EBITDA hedefi: 85.30 | DCF hedefi: 119.10
Damodaran Değerleme
89/100
Güçlü Damodaran değerlemesi (89/100). ROIC (%22.1) sermaye maliyetini aşıyor, şirket değer yaratıyor.
Çok Güçlü
Dalio Risk Analizi
73/100
Düşük borç riski (73/100). Faiz karşılama oranı 23.8x — güçlü. Borç/EBITDA 2.3x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 68/100 | Borç Servis: 77/100 | Kalite: 88/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%22.1
ROIC (%22.1) sermaye maliyetini 15.1 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %7.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
387.79
DCF modeli 387.79 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %876.8 ucuz.
Mevcut fiyat: 39.70
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
¥55.7
Graham içsel değer: ¥55.7. Makul
Makul
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
7.6x
vs 13.0x
Sektör medyanının %41 altında — ucuz
PD/DD Oranı
1.49x
vs 2.03x
Sektörden %26 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
4.8x
vs 10.3x
Sektörden %53 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%22.1
vs %7.0 WACC
ROIC 15.1 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%16.2
vs %20.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %16.2
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (39.49), TRAMA-99 çizgisi (39.27) ile yakın seviyede (%+0.6). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Цена:: 39.49
TRAMA: 39.27
Разница: %+0.6
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
000651 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.