/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
44/100
Orta
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
21/100
Dalio Risk ?
45/100
Piotroski ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
67%
Сводка надежности Lothien
34/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (34/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 5 | Negatif: 7 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -₺35M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-118.8 geriledi (₺185M → -₺35M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-52.2 düştü. Uzun vadede endişe verici.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+107.9 arttı (₺7M → ₺15M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+2825.1 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %57.1 → %5.4 (-51.7 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-80.2 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 30.0. Pahalı değerleme.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-117.6 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+94.3 arttı. Gerçek büyüme var.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+231.5 artabilir (-₺35M → ₺46M).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
208 дней
Годовая волатильность ?
%84.6
VaR 95% ?
%8.97
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%12.60
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%9.98
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%76.6
09.04.2026 → 30.09.2026
Асимметрия ?
0.16
Parametrik%8.97
Historik%9.95
Cornish-Fisher%8.77
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-19.7%
ROIC ?
3.6%
Значение DCF ?
0.80
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-118.8 düşerek -34.8M TL oldu
Yıllık net kâr %-52.2 geriledi
Hasılat çeyreklik %+107.9 büyüdü (15.5M TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+2825.1)
Brüt kâr marjı düşük: %5.4
Brüt marj değişimi: %-51.7 puan
Net kâr marjı negatif: %-225.3 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-80.2 düştü (842,129 TL)
FAVÖK marjı düşük: %5.4
Toplam borç %+10.2 arttı → 1.1B TL
Net borç hasılatın üzerinde: 1.1B TL
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.37x
Cari oran: 1.96x — yeterli likidite
Nakit %-64.0 azaldı → 1.8M TL
İşletme nakit akışı negatif: -298.2M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 37.6M TL
ROE negatif: %-1.2 — zarar var
ROA düşük: %-0.3
Toplam varlıklar %+6.3 büyüdü → 11.1B TL
Özkaynak %+5.3 arttı → 3.0B TL
İşletme kârı pozitif: 110.9M TL
İşletme kârı büyüme: %+663.1
Ödenmiş sermaye: 626.0M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 4.5B TL
Fiyat TRAMA-99 altında: %-17.9 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 8.58 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %83'i
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %117.6 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %94.3 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %57.1 → %5.4 (daraldı)
Reel özkaynak son 9 çeyrekte %89 arttı — gerçek sermaye birikimi
Reel ROE %-4.7 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-35M | ₺-35M | %-117.6 | ₺15M | ₺15M | %-4.7 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺185M | ₺198M | %+1493.6 | ₺7M | ₺8M | %26.1 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-11M | ₺-12M | %-107.5 | ₺136M | ₺160M | %-1.5 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺135M | ₺166M | %+448.1 | ₺223M | ₺274M | %58.1 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-23M | ₺-30M | %-164.5 | ₺-567,134 | ₺-749,244 | — |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-33M | ₺-47M | %-135.7 | ₺34M | ₺47M | — |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-85M | ₺-131M | %-135.1 | ₺989M | ₺1.5B | %-38.4 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-229M | ₺-374M | %-225.2 | ₺1.5B | ₺2.5B | — |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%-225.3
Net kâr marjı %-225.3 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -2713.7 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%9.4
ROE %9.4 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%5.4
FAVÖK marjı %5.4 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%5.4
Hasılat başına brüt kâr %5.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-367.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-367.7'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
16.7x
Сектор: 21.9x
F/K 16.7x — sektör medyanına (21.9x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
1.53x
Сектор: 1.98x
PD/DD 1.53x — sektör medyanı (1.98x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
30.0x
Сектор: 6.9x
EV/EBITDA 30.0x — sektör medyanının (6.9x) %333 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
1.96x
Cari oran 1.96x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
5.8x
Net Borç/EBITDA 5.8x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
0.37x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
0.5x
Faiz karşılama 0.5x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+2825.1
Hasılat yıllık %2825.1 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-52.2
Zarar %52.2 arttı — zararlar derinleşiyor.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 75.7M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr -46.9M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
44/100
Orta düzey sağlamlık (44/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-19.7%
Eksi %19.7 beklenen değer (5.88) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %67.
Bileşenler: FK hedefi: 6.50 | PD/DD hedefi: 9.58 | EV/EBITDA hedefi: 1.83 | DCF hedefi: 1.83
Damodaran Değerleme
21/100
Düşük Damodaran skoru (21/100). ROIC (%3.6) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
45/100
Yüksek borç riski (45/100). Faiz karşılama oranı 0.5x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 5.8x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 59/100 | Borç Servis: 56/100 | Kalite: 46/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.6
ROIC (%3.6) sermaye maliyetinin (40.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.1
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
0.80
DCF (0.80) güncel fiyatın %89.1 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 7.32
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
—
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham İçsel Değer
—
Bilanço dosyası bulunamadı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
16.7x
vs 21.9x
Sektör medyanının %24 altında — ucuz
PD/DD Oranı
1.53x
vs 1.98x
Sektörden %23 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
30.0x
vs 6.9x
Sektörden %333 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.6
vs %40.1 WACC
ROIC 36.6 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%71.9
vs %49.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %71.9
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (7.04), TRAMA-99 çizgisinin %17.9 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 7.04
TRAMA: 8.58
Разница: %-17.9
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
ZERGY — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.