/
Кіру
Талдау бағалары
Lothien беріктік ұпайы?
51/100
Orta
Факторлық балл мен уақыт көкжиегі салмақтары тек бүгін саудаланатын компаниялардың өткен деректерімен өлшенді; бұрын биржадан шыққан компаниялар бұл өлшемге кірмейді.
Neden bu skor?
Damodaran ?
22/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
84/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
hasılat, önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺30.4
Makul
Белсенді метрика?
3/4
Сенім?
64%
Lothien беріктік қорытындысы
86/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (86/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 8 | Negatif: 2 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺71M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+818.7 arttı (-₺10M → ₺71M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+1124.9 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺10M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 13.36x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (₺71M) ama FCF negatif (-₺13M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+137.9 arttı (₺62M → ₺146M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Makul F/K
Trailing F/K: 12.4. Makul değerleme aralığında.
Reel Kâr Büyümesi Var
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel net kâr %+571.6 arttı. Gerçek anlamda büyüyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-40.0 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Деректер күні 2026-10-16 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі
Бағалау төлқұжаты
Әдістеме
Бағалар қалай есептеледі
· Бағалау табелі
Деректер күні
2026-10-16
Жаңарту жиілігі
Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін
Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.
ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.
Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.
ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.
Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау
Тәуекел талдауы (VaR)
Yüksek
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%51.0
VaR 95% ?
%5.29
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%7.48
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%6.59
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%47.9
29.04.2026 → 30.09.2026
Асимметрия ?
0.67
Parametrik%5.29
Historik%4.84
Cornish-Fisher%4.54
Табыс бөлінуі
Бағалау
Әлеует?
-7.7%
ROIC ?
-0.8%
Қарыз циклі?
Erken Genişleme
Теңгерімдік талдау?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+818.7 artarak 70.6M TL oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+1124.9
FAVÖK çeyreklik %+137.9 büyüdü (146.4M TL)
Toplam borç: 1.0M TL
Net nakit pozisyonunda: -10.1M TL (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.00x
Cari oran güçlü: 13.36x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %-50.0 azaldı → 11.2M TL
İşletme nakit akışı negatif: -12.7M TL
Serbest nakit akışı negatif: -12.7M TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %2.6
ROA: %2.0
Toplam varlıklar %+9.9 büyüdü → 3.5B TL
Özkaynak %+9.9 arttı → 2.7B TL
İşletme kârı negatif: -8.8M TL — faaliyet zararı
Faiz karşılama oranı güçlü: 784.5x (Faiz: 186,659 TL)
Ödenmiş sermaye: 128.2M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 13.7M TL
İşletme sermayesi değişimi: %-33.6
Fiyat TRAMA-99 altında: %-16.2 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 29.27 TL
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %0
Инфляцияға бейімделген деректер?
Reel net kâr %571.6 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
| Тоқсан | ТБИ жылдық | Deflator | Номиналды таза пайда | Нақты таза пайда | Нақты өсу | Номиналды кіріс | Нақты кіріс | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺71M | ₺71M | %+571.6 | ₺0 | ₺0 | %10.6 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-10M | ₺-11M | %-108.3 | ₺0 | ₺0 | %-1.6 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺107M | ₺126M | %+20.7 | ₺0 | ₺0 | %19.3 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺85M | ₺104M | %+1046.7 | ₺0 | ₺0 | %16.7 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-7M | ₺-9M | %-184.9 | ₺0 | ₺0 | %-1.5 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-8M | ₺-11M | %-106.8 | ₺0 | ₺0 | %-1.7 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺102M | ₺158M | %+717.7 | ₺0 | ₺0 | %19.6 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-12M | ₺-19M | %-2100.6 | ₺0 | ₺0 | %-3.3 |
Іргелі және техникалық талдау
Табыстылық
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%9.9
ROE %9.9 — düşük özkaynak getirisi.
Бағалау
F/K Oranı
12.4x
Сектор: 9.8x
F/K 12.4x — sektör medyanının (9.8x) %27 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
1.17x
Сектор: 1.20x
PD/DD 1.17x — sektör medyanı (1.20x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
6.2x
Сектор: 6.1x
EV/EBITDA 6.2x — sektör medyanının (6.1x) %1 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Қарыздылық
Cari Oran
13.36x
Cari oran 13.36x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.0x
Net Borç/EBITDA 0.0x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
815.6x
Faiz karşılama 815.6x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Өсу
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+1124.9
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2026/6). Önemli iyileşme.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 104.7M). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr -8.5M).
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
51/100
Orta düzey sağlamlık (51/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-7.7%
Eksi %7.7 beklenen değer (22.64) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %64.
Bileşenler: FK hedefi: 16.09 | PD/DD hedefi: 25.42 | EV/EBITDA hedefi: 24.34
Damodaran Değerleme
22/100
Düşük Damodaran skoru (22/100). ROIC (%-0.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
84/100
Düşük borç riski (84/100). Faiz karşılama oranı 815.6x — güçlü. Borç/EBITDA 0.0x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 46/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-0.8
ROIC (%-0.8) sermaye maliyetinin (46.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %46.5
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: hasılat, önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺30.4
Graham değeri (₺30.4) güncel fiyatın %24.0 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Makul
⚖️ Сектор салыстыруы
F/K Oranı
12.4x
vs 9.8x
Sektör medyanının %27 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
1.17x
vs 1.20x
Sektörden %2 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
6.2x
vs 6.1x
Sektörden %1 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%-0.8
vs %46.5 WACC
ROIC 47.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (24.52), TRAMA-99 çizgisinin %16.2 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Баға:: 24.52
TRAMA: 29.27
Айырмашылық: %-16.2
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
TURGG — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.