/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
45/100
Dalio Risk ?
83/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺438.2
Makul
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
75%
التقييم
إمكانية?
+37.3%
ROIC ?
24.5%
قيمة DCF ?
453.38
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
6768
2000-05-10 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%38.3
VaR 95% ?
%3.60
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%5.24
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%4.72
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%21.3
29.04.2026 → 24.06.2026
الانحراف ?
0.06
Parametrik%3.60
Historik%3.60
Cornish-Fisher%3.54
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %1055.6 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel hasılat %39.8 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %8.4 → %15.8 (genişledi)
Reel ROE %40.2 — enflasyon sonrası güçlü getiri
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺45.9B | ₺45.9B | %+1055.6 | ₺386.4B | ₺386.4B | %40.2 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺3.7B | ₺4.0B | %-56.2 | ₺258.3B | ₺276.4B | %4.2 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺7.7B | ₺9.1B | %-39.3 | ₺232.0B | ₺273.2B | %8.5 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺12.2B | ₺14.9B | %-3.6 | ₺220.7B | ₺271.2B | %14.2 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺11.7B | ₺15.5B | %+8108.5 | ₺242.0B | ₺319.7B | %15.3 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺135M | ₺189M | %-98.9 | — | — | — |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺10.3B | ₺16.9B | %+40.2 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺6.8B | ₺12.1B | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (393.50), TRAMA-99 çizgisinin %23.6 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
السعر:: 393.5
TRAMA: 318.3377
الفرق: %+23.6
الربحية
Net Kâr Marjı
%11.9
Net kâr marjı %11.9 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +10.4 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%17.2
ROE %17.2 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%14.9
FAVÖK marjı %14.9 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%15.8
Hasılat başına brüt kâr %15.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%13.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %13.4'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
10.9x
القطاع: 15.6x
F/K 10.9x — sektör medyanının (15.6x) %30 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
1.66x
القطاع: 1.74x
PD/DD 1.66x — sektör medyanı (1.74x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
5.4x
القطاع: 11.1x
EV/EBITDA 5.4x — sektör medyanının (11.1x) %52 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
المديونية
Cari Oran
1.35x
Cari oran 1.35x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.6x
Net Borç/EBITDA 0.6x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.15x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
11.3x
Faiz karşılama 11.3x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+59.7
Hasılat yıllık %59.7 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+290.9
Net kâr yıllık %290.9 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 21.5B). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 1.9B).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
69/100
İyi sağlamlık (69/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+37.3%
Artı %37.3 beklenen değer (538.35) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 618.85 | PD/DD hedefi: 430.29 | EV/EBITDA hedefi: 812.61 | DCF hedefi: 453.38
Damodaran Değerleme
45/100
Düşük Damodaran skoru (45/100). ROIC (%24.5) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
83/100
Düşük borç riski (83/100). Faiz karşılama oranı 11.3x — güçlü. Borç/EBITDA 0.6x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 93/100 | Borç Servis: 84/100 | Kalite: 68/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%24.5
ROIC (%24.5) sermaye maliyetinin (37.9%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %37.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
453.38
DCF (453.38) güncel fiyatla (%+15.6) yakın — adil değer bölgesinde.
Mevcut fiyat: 392.25
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺438.2
Graham değeri (₺438.2) güncel fiyata yakın (%+11.7). Adil fiyat bölgesinde.
Makul
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
10.9x
vs 15.6x
Sektör medyanının %30 altında — ucuz
PD/DD Oranı
1.66x
vs 1.74x
Sektörden %5 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
5.4x
vs 11.1x
Sektörden %52 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%24.5
vs %37.9 WACC
ROIC 13.4 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%6.3
vs %11.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %6.3
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
TUPRS — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.