/
Кіру
Талдау бағалары
Lothien беріктік ұпайы?
57/100
Güçlü
Факторлық балл мен уақыт көкжиегі салмақтары тек бүгін саудаланатын компаниялардың өткен деректерімен өлшенді; бұрын биржадан шыққан компаниялар бұл өлшемге кірмейді.
Neden bu skor?
Damodaran ?
26/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
79/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺63.9
Ucuz
Белсенді метрика?
1/4
Сенім?
48%
Lothien беріктік қорытындысы
37/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (37/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 5 | Negatif: 6 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺4M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-28.0 geriledi (₺5M → ₺4M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-96.3 düştü. Uzun vadede endişe verici.
4 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 4 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺33M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 2.62x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺71M) kârın %1843'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.28. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Negatif ROE
ROE: %-4.8. Şirket özsermayesini eritiyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-32.7 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-1269.0 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Деректер күні 2026-10-16 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі
Бағалау төлқұжаты
Әдістеме
Бағалар қалай есептеледі
· Бағалау табелі
Деректер күні
2026-10-16
Жаңарту жиілігі
Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін
Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.
ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.
Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.
ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.
Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау
Тәуекел талдауы (VaR)
Çok Yüksek
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%55.9
VaR 95% ?
%6.10
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%8.50
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%8.09
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%78.4
11.05.2026 → 16.10.2026
Асимметрия ?
0.27
Parametrik%6.10
Historik%5.53
Cornish-Fisher%5.73
Табыс бөлінуі
Бағалау
Әлеует?
+96.0%
ROIC ?
-1.6%
Қарыз циклі?
Erken Genişleme
Теңгерімдік талдау?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-28.0 düşerek 3.9M TL oldu
Yıllık net kâr %-96.3 geriledi
Brüt kâr marjı güçlü: %47.0
Net kâr marjı: %6.2
FAVÖK marjı güçlü: %47.0
Toplam borç: 0 TL
Net nakit pozisyonunda: -32.8M TL (borçsuz)
Cari oran güçlü: 2.62x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %-11.1 azaldı → 32.8M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 67.5M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 71.2M TL
ROE düşük: %0.0
ROA düşük: %0.0
Toplam varlıklar %+7.4 büyüdü → 15.3B TL
Özkaynak %+7.0 arttı → 10.7B TL
İşletme kârı negatif: -36.1M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 167.5M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 1.8B TL
İşletme sermayesi değişimi: %-29.0
Son 2 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-35.7 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 27.30 TL
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %19
Инфляцияға бейімделген деректер?
Reel net kâr %32.7 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
| Тоқсан | ТБИ жылдық | Deflator | Номиналды таза пайда | Нақты таза пайда | Нақты өсу | Номиналды кіріс | Нақты кіріс | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺4M | ₺4M | %-32.7 | ₺62M | ₺62M | %0.1 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺5M | ₺6M | %-98.7 | ₺0 | ₺0 | %0.2 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-375M | ₺-442M | %-375.5 | ₺0 | ₺0 | %-16.6 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-131M | ₺-160M | %-216.1 | ₺0 | ₺0 | %-5.7 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺105M | ₺138M | %-89.8 | ₺0 | ₺0 | %4.8 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺963M | ₺1.3B | %+259.4 | ₺0 | ₺0 | %49.7 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺243M | ₺375M | %+290.6 | ₺0 | ₺0 | %12.1 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-59M | ₺-96M | %-113.3 | ₺0 | ₺0 | %-3.5 |
Іргелі және техникалық талдау
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%6.2
Net kâr marjı %6.2 — pozitif ancak düşük.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-4.8
ROE %-4.8 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%47.0
FAVÖK marjı %47.0 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%47.0
Hasılat başına brüt kâr %47.0. Güçlü fiyatlama gücü.
Бағалау
PD/DD Oranı
0.28x
Сектор: 0.93x
PD/DD 0.28x — sektör medyanının (0.93x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
Қарыздылық
Cari Oran
2.62x
Cari oran 2.62x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-36.0x
Faiz karşılama -36.0x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Өсу
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-96.3
Net kâr yıllık %-96.3 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 230.0M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr -94.6M).
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
57/100
İyi sağlamlık (57/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+96.0%
Artı %96.0 beklenen değer (34.42) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %48.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 52.68
Damodaran Değerleme
26/100
Düşük Damodaran skoru (26/100). ROIC (%-1.6) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
79/100
Düşük borç riski (79/100). Faiz karşılama oranı -36.0x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 25/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-1.6
ROIC (%-1.6) sermaye maliyetinin (43.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %43.5
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺63.9
Graham değeri (₺63.9) güncel fiyatın %263.9 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Сектор салыстыруы
PD/DD Oranı
0.28x
vs 0.93x
Sektörden %70 daha ucuz (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-1.6
vs %43.5 WACC
ROIC 45.1 baz puan sermaye maliyetinin altında
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (17.56), TRAMA-99 çizgisinin %35.7 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Баға:: 17.56
TRAMA: 27.30
Айырмашылық: %-35.7
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
SURGY — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.