/
Login
Analysis Scores
Lothien Robustness Score?
57/100
Güçlü
The factor score and time-horizon weights were measured only on the past data of companies that trade today; companies that left the exchange in the past are not part of this measurement.
Neden bu skor?
Damodaran ?
26/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
79/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺63.9
Ucuz
Active Metric?
1/4
Confidence?
48%
Lothien Robustness Summary
37/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (37/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 5 | Negatif: 6 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺4M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-28.0 geriledi (₺5M → ₺4M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-96.3 düştü. Uzun vadede endişe verici.
4 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 4 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺33M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 2.62x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺71M) kârın %1843'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.28. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Negatif ROE
ROE: %-4.8. Şirket özsermayesini eritiyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-32.7 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-1269.0 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Data date 2026-10-16 Not investment advice; the figures are rule-based model output. How the scores are computed
Score record
Method
How the scores are computed
· Scorecard
Data date
2026-10-16
Update frequency
Scheduled analysis run on business days at 19:30 Istanbul time; not every symbol is refreshed in every run
Method summaryThe Lothien Robustness Score (0-100) is a weighted combination of sub-scores computed by fixed rules from published financial statements and price data (Damodaran valuation, Dalio risk, Piotroski F-score, earnings quality, momentum and others). The rules are applied automatically to every covered stock, with weights that vary by sector.
AssumptionsCalculations rest on the company's latest published financial statements and on price data that may be delayed. Where four quarters have not been published, annual figures may be scaled from the available quarters. Model parameters such as the risk-free rate, the risk premium and long-term growth are fixed assumptions per exchange and contain no company-specific expectation.
Conflict of interestNo statement has been published on whether MIDAK, the operator of Lothien, or its team hold positions in these stocks. The figures are produced automatically by the same rules, without regard to any such position.
WarningThis information is not within the scope of investment advisory services and is not investment advice. The figures are the output of rule-based models and may not suit your financial situation or your risk and return preferences. Making an investment decision on the basis of this information alone may not lead to results that meet your expectations.
Model output; not investment advice; different models can disagree. Report an error
Risk Analysis (VaR)
Çok Yüksek
252 days
Annual Volatility ?
%55.9
VaR 95% ?
%6.10
daily max loss
VaR 99% ?
%8.50
daily max loss
CVaR 95% ?
%8.09
expected loss (tail)
Max Drawdown ?
%78.4
11.05.2026 → 16.10.2026
Skewness ?
0.27
Parametrik%6.10
Historik%5.53
Cornish-Fisher%5.73
Return Distribution
Valuation
Potential?
+96.0%
ROIC ?
-1.6%
Debt Cycle?
Erken Genişleme
Balance Sheet Analysis?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-28.0 düşerek 3.9M TL oldu
Yıllık net kâr %-96.3 geriledi
Brüt kâr marjı güçlü: %47.0
Net kâr marjı: %6.2
FAVÖK marjı güçlü: %47.0
Toplam borç: 0 TL
Net nakit pozisyonunda: -32.8M TL (borçsuz)
Cari oran güçlü: 2.62x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %-11.1 azaldı → 32.8M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 67.5M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 71.2M TL
ROE düşük: %0.0
ROA düşük: %0.0
Toplam varlıklar %+7.4 büyüdü → 15.3B TL
Özkaynak %+7.0 arttı → 10.7B TL
İşletme kârı negatif: -36.1M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 167.5M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 1.8B TL
İşletme sermayesi değişimi: %-29.0
Son 2 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-35.7 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 27.30 TL
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %19
Inflation Adjusted Data?
Reel net kâr %32.7 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
| Quarter | CPI YoY | Deflator | Nominal Net Profit | Real Net Profit | Real Growth | Nominal Revenue | Real Revenue | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺4M | ₺4M | %-32.7 | ₺62M | ₺62M | %0.1 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺5M | ₺6M | %-98.7 | ₺0 | ₺0 | %0.2 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-375M | ₺-442M | %-375.5 | ₺0 | ₺0 | %-16.6 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-131M | ₺-160M | %-216.1 | ₺0 | ₺0 | %-5.7 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺105M | ₺138M | %-89.8 | ₺0 | ₺0 | %4.8 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺963M | ₺1.3B | %+259.4 | ₺0 | ₺0 | %49.7 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺243M | ₺375M | %+290.6 | ₺0 | ₺0 | %12.1 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-59M | ₺-96M | %-113.3 | ₺0 | ₺0 | %-3.5 |
Fundamental & Technical Analysis
Profitability
Net Kâr Marjı
%6.2
Net kâr marjı %6.2 — pozitif ancak düşük.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-4.8
ROE %-4.8 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%47.0
FAVÖK marjı %47.0 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%47.0
Hasılat başına brüt kâr %47.0. Güçlü fiyatlama gücü.
Valuation
PD/DD Oranı
0.28x
Sector: 0.93x
PD/DD 0.28x — sektör medyanının (0.93x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
Indebtedness
Cari Oran
2.62x
Cari oran 2.62x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-36.0x
Faiz karşılama -36.0x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Growth
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-96.3
Net kâr yıllık %-96.3 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 230.0M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr -94.6M).
Score Explanations
Lothien Sağlamlık
57/100
İyi sağlamlık (57/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+96.0%
Artı %96.0 beklenen değer (34.42) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %48.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 52.68
Damodaran Değerleme
26/100
Düşük Damodaran skoru (26/100). ROIC (%-1.6) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
79/100
Düşük borç riski (79/100). Faiz karşılama oranı -36.0x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 25/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-1.6
ROIC (%-1.6) sermaye maliyetinin (43.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %43.5
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺63.9
Graham değeri (₺63.9) güncel fiyatın %263.9 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Sector Comparison
PD/DD Oranı
0.28x
vs 0.93x
Sektörden %70 daha ucuz (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-1.6
vs %43.5 WACC
ROIC 45.1 baz puan sermaye maliyetinin altında
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (17.56), TRAMA-99 çizgisinin %35.7 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Price:: 17.56
TRAMA: 27.30
Difference: %-35.7
Charts
Indicators
BB deviation
?
RSI thresholds
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
SURGY — Participation Finance Compliance
Loading…
The Lothien health scores and analyses on this page are for informational purposes only. They do not constitute investment advice. Please consult a licensed investment advisor before making investment decisions.