/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Damodaran ?
56/100
Dalio Risk ?
81/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
$30.3
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
Değerleme
Potansiyel?
+4.7%
ROIC ?
10.6%
DCF Değer ?
264.86
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Veri
Veri ?
2229
2017-10-20 → 2026-09-03
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%50.4
VaR 95% ?
%5.35
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%7.52
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%6.72
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%60.2
11.09.2025 → 27.03.2026
Çarpıklık ?
0.17
Parametrik%5.35
Historik%4.27
Cornish-Fisher%4.87
Getiri Dağılımı
Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (112.81), TRAMA-99 çizgisinin %16.2 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Fiyat:: 112.81
TRAMA: 97.0749
Fark: %+16.2
Karlılık
Net Kâr Marjı
%6.3
Net kâr marjı %6.3 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -1.5 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%3.8
ROE %3.8 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%8.0
FAVÖK marjı %8.0 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%43.4
Hasılat başına brüt kâr %43.4. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%20.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %20.2'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Değerleme
F/K Oranı
47.0x
Sektör: 36.7x
F/K 47.0x — sektör medyanının (36.7x) %28 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
6.55x
Sektör: 4.59x
PD/DD 6.55x — sektör medyanının (4.59x) %43 üzerinde.
EV/EBITDA
34.8x
Sektör: 20.3x
EV/EBITDA 34.8x — sektör medyanının (20.3x) %72 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
1.44x
Cari oran 1.44x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
2.2x
Net Borç/EBITDA 2.2x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.42x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
52.8x
Faiz karşılama 52.8x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+38.3
Hasılat yıllık %38.3 büyüdü (2025/9) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+144.6
Net kâr yıllık %144.6 artmış (2025/9) — olağanüstü kâr büyümesi.
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
58/100
İyi sağlamlık (58/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+4.7%
Artı %4.7 beklenen değer (117.41) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 98.06 | PD/DD hedefi: 81.72 | EV/EBITDA hedefi: 65.39 | DCF hedefi: 264.86
Damodaran Değerleme
56/100
Orta Damodaran skoru (56/100). ROIC (%10.6) – WACC (%7.7) farkı +2.9 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
81/100
Düşük borç riski (81/100). Faiz karşılama oranı 52.8x — güçlü. Borç/EBITDA 2.2x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 83/100 | Borç Servis: 86/100 | Kalite: 79/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%10.6
ROIC (%10.6) sermaye maliyetini hafifçe (2.9 puan) aşıyor.
WACC: %7.7
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
264.86
DCF modeli 264.86 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %136.2 ucuz.
Mevcut fiyat: 112.15
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
$30.3
Güncel fiyat Graham değerinin %73.0 üzerinde ($30.3) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
47.0x
vs 36.7x
Sektör medyanının %28 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
6.55x
vs 4.59x
Sektörden %43 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
34.8x
vs 20.3x
Sektörden %72 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%10.6
vs %7.7 WACC
ROIC 2.9 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%6.8
vs %9.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %6.8
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
▲ içeriden alım ·
▼ içeriden satım ·
★ katalizör (haber-sezgisel) ·
■ 13D aktivist ·
■ 13G pasif
— SEC Form 4 ~2 gün gecikmeli, yalnız yönetici/direktör/%10+ sahip; katalizör = haber-sezgisel; 13D/G = %5+ pay bildirimi ~5 iş günü gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
SE — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.