/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
34/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
29/100
Dalio Risk ?
60/100
Piotroski ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
33/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (33/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 5 | Negatif: 9 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺9M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-32.4 geriledi (₺14M → ₺9M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+309.5 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
4 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 4 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+31.7 arttı (₺507M → ₺667M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-2.1 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %39.9 → %24.0 (-15.9 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Çok Düşük Net Kâr Marjı
Net kâr marjı sadece %1.4. Küçük bir maliyet artışı şirketi zarara sokabilir.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+41.3 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (₺9M) ama FCF negatif (-₺211M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 63.6. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-36.8 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+23.0 arttı. Gerçek büyüme var.
Mevsimsel Etki
Çeyreklik düşüş (%-32.4) ama yıllık bazda artış (%+309.5). Bu muhtemelen mevsimsel bir düşüş.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+280.3 artabilir (₺9M → ₺36M).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%52.7
VaR 95% ?
%5.48
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%7.74
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%6.24
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%46.2
08.05.2026 → 16.10.2026
Асимметрия ?
0.62
Parametrik%5.48
Historik%4.94
Cornish-Fisher%4.78
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-38.3%
ROIC ?
8.1%
Значение DCF ?
8.78
Долговой цикл?
Geç Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-32.4 düşerek 9.4M TL oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+309.5
Hasılat çeyreklik %+31.7 büyüdü (667.3M TL)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%-2.1)
Brüt kâr marjı: %24.0
Brüt marj değişimi: %-15.9 puan
Net kâr marjı düşük: %1.4
FAVÖK çeyreklik %-20.8 düştü (160.3M TL)
FAVÖK marjı: %24.0
Toplam borç %+41.3 arttı → 825.9M TL
Net borç hasılatın üzerinde: 691.8M TL
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.29x
Cari oran: 1.54x — yeterli likidite
Nakit %-16.4 azaldı → 134.1M TL
İşletme nakit akışı negatif: -37.0M TL
Serbest nakit akışı negatif: -211.4M TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %0.3
ROA düşük: %0.2
Toplam varlıklar %+13.4 büyüdü → 5.1B TL
Özkaynak %+6.9 arttı → 2.9B TL
İşletme kârı pozitif: 60.8M TL
Ödenmiş sermaye: 58.0M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 1.1B TL
İşletme sermayesi değişimi: %-9.0
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %26.1 (174.4M TL)
Son 4 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-24.4 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 18.64 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %61'i
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %36.8 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %23.0 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %39.9 → %24.0 (daraldı)
Reel özkaynak son 22 çeyrekte %337 arttı — gerçek sermaye birikimi
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺9M | ₺9M | %-36.8 | ₺667M | ₺667M | %1.3 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺14M | ₺15M | %-58.7 | ₺507M | ₺542M | %2.1 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺31M | ₺36M | %-66.4 | ₺1.2B | ₺1.4B | %4.3 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺87M | ₺107M | %+1706.3 | ₺449M | ₺551M | %15.1 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-4M | ₺-6M | %-105.4 | ₺682M | ₺901M | %-0.9 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-78M | ₺-109M | %-226.7 | ₺223M | ₺313M | %-15.8 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-56M | ₺-86M | %-160.3 | ₺577M | ₺890M | %-9.3 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺87M | ₺143M | %-32.6 | ₺791M | ₺1.3B | %19.6 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%1.4
Net kâr marjı %1.4 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -1.3 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%5.1
ROE %5.1 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%24.0
FAVÖK marjı %24.0 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%24.0
Hasılat başına brüt kâr %24.0. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-19.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-19.3'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
63.6x
Сектор: 21.9x
F/K 63.6x — sektör medyanının (21.9x) %190 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
3.12x
Сектор: 1.98x
PD/DD 3.12x — sektör medyanının %58 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
13.4x
Сектор: 6.9x
EV/EBITDA 13.4x — sektör medyanının (6.9x) %94 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
1.54x
Cari oran 1.54x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
1.1x
Net Borç/EBITDA 1.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.29x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
2.7x
Faiz karşılama 2.7x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-2.1
Hasılat yıllık %-2.1 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+309.5
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2026/6). Önemli iyileşme.
Sezonsellik Analizi
Q3 (Tem-Eyl)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 87.2M). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr -67.0M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
34/100
Zayıf sağlamlık (34/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-38.3%
Eksi %38.3 beklenen değer (8.68) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 3.52 | PD/DD hedefi: 9.01 | EV/EBITDA hedefi: 7.27 | DCF hedefi: 8.78
Damodaran Değerleme
29/100
Düşük Damodaran skoru (29/100). ROIC (%8.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
60/100
Orta düzey borç riski (60/100). Faiz karşılama oranı 2.7x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 1.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 89/100 | Borç Servis: 68/100 | Kalite: 48/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%8.1
ROIC (%8.1) sermaye maliyetinin (42.3%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %42.3
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
8.78
DCF (8.78) güncel fiyatın %37.6 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 14.08
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
—
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham İçsel Değer
—
Bilanço dosyası bulunamadı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
63.6x
vs 21.9x
Sektör medyanının %190 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
3.12x
vs 1.98x
Sektörden %58 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
13.4x
vs 6.9x
Sektörden %94 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%8.1
vs %42.3 WACC
ROIC 34.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%5.0
vs %25.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %5.0
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (14.08), TRAMA-99 çizgisinin %24.4 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 14.08
TRAMA: 18.64
Разница: %-24.4
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
SDTTR — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.