/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
65/100
Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
29/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
54/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl cari oran verisi yok (C6)
Graham ?
₺5.6
Ucuz
Активная метрика?
2/4
Уверенность?
51%
Сводка надежности Lothien
98/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (98/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 13 | Negatif: 3 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺102M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+792.6 arttı (₺11M → ₺102M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+1500.4 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
5 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 5 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+149.2 arttı (₺4M → ₺10M). Talep güçlü.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %-244.9 → %66.1 (+310.9 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %1020.7. Her 100₺ satıştan 1021₺ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺2M fazla. Borç riski düşük.
Likidite Riski
Cari oran 0.50x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (₺102M) ama FCF negatif (-₺15M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+167.2 arttı (-₺10M → ₺7M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 2.5. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.51. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Reel Kâr Büyümesi Var
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel net kâr %+734.1 arttı. Gerçek anlamda büyüyor.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+132.9 arttı. Gerçek büyüme var.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-63.3 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%50.4
VaR 95% ?
%5.41
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%7.58
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%6.81
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%57.4
24.06.2026 → 16.10.2026
Асимметрия ?
0.66
Parametrik%5.41
Historik%5.18
Cornish-Fisher%4.65
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+85.0%
ROIC ?
-4.8%
Долговой цикл?
Geç Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+792.6 artarak 102.0M TL oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+1500.4
Hasılat çeyreklik %+149.2 büyüdü (10.0M TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+17.6)
Brüt kâr marjı güçlü: %66.1
Brüt marj değişimi: %+310.9 puan
Net kâr marjı yüksek: %1020.7
FAVÖK çeyreklik %+167.2 büyüdü (6.6M TL)
FAVÖK marjı güçlü: %66.1
Toplam borç: 0 TL
Net nakit pozisyonunda: -1.7M TL (borçsuz)
Cari oran < 1: 0.50x — likidite riski
Nakit %+52.0 arttı → 1.7M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 80.0M TL
Serbest nakit akışı negatif: -14.6M TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE: %13.7
ROA güçlü: %10.1 — varlıklar etkin kullanılıyor
Toplam varlıklar %+8.9 büyüdü → 1.0B TL
Özkaynak %+10.4 arttı → 744.5M TL
İşletme kârı negatif: -4.7M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 112.4M TL
Net işletme sermayesi negatif: -125.8M TL — kısa vadeli baskı
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %916.9 (91.6M TL)
Son 3 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-35.7 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 5.31 TL
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %13
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %734.1 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel hasılat %132.9 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %-244.9 → %66.1 (genişledi)
Reel özkaynak son 40 çeyrekte %99 arttı — gerçek sermaye birikimi
Reel ROE %54.8 — enflasyon sonrası güçlü getiri
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺102M | ₺102M | %+734.1 | ₺10M | ₺10M | %54.8 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺11M | ₺12M | %-73.2 | ₺4M | ₺4M | %6.8 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺39M | ₺46M | %+2103.9 | ₺16M | ₺19M | %23.5 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-2M | ₺-2M | %-121.5 | ₺15M | ₺18M | %-1.7 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-7M | ₺-10M | %-181.5 | ₺8M | ₺11M | %-5.9 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-8M | ₺-12M | %-111.3 | ₺12M | ₺16M | %-8.1 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-68M | ₺-104M | %-1528.4 | ₺15M | ₺23M | %-49.4 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-4M | ₺-7M | %-117.6 | ₺129M | ₺212M | %-6.4 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%1020.7
Net kâr marjı %1020.7 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +735.7 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%21.2
ROE %21.2 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%66.1
FAVÖK marjı %66.1 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%66.1
Hasılat başına brüt kâr %66.1. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-25.0
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-25.0'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
2.5x
Сектор: 8.4x
F/K 2.5x — sektör medyanının (8.4x) %70 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.51x
Сектор: 1.11x
PD/DD 0.51x — sektör medyanının (1.11x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
Задолженность
Cari Oran
0.50x
Cari oran 0.50x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-477.4x
Faiz karşılama -477.4x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+17.6
Hasılat yıllık %17.6 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+1500.4
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2026/6). Önemli iyileşme.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 39.3M). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -14.5M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
65/100
İyi sağlamlık (65/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+85.0%
Artı %85.0 beklenen değer (6.31) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %51.
Bileşenler: FK hedefi: 10.23 | PD/DD hedefi: 7.71
Damodaran Değerleme
29/100
Düşük Damodaran skoru (29/100). ROIC (%-4.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
54/100
Orta düzey borç riski (54/100). Faiz karşılama oranı -477.4x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 25/100 | Kalite: 34/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-4.8
ROIC (%-4.8) sermaye maliyetinin (44.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %44.5
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl cari oran verisi yok (C6)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₺5.6
Graham değeri (₺5.6) güncel fiyatın %64.2 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
2.5x
vs 8.4x
Sektör medyanının %70 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.51x
vs 1.11x
Sektörden %54 daha ucuz (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-4.8
vs %44.5 WACC
ROIC 49.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%337.0
vs %-48.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %337.0
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (3.41), TRAMA-99 çizgisinin %35.7 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 3.41
TRAMA: 5.31
Разница: %-35.7
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
SAMAT — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.