/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
32/100
Zayıf
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
6/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
61/100
Piotroski ?
Hesaplanamadı
Yetersiz çeyrek verisi: 4 mevcut, en az 5 gerekli
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.3245 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
مقياس نشط?
2/4
ثقة?
56%
ملخص متانة لوذيان
13/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (13/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 1 | Negatif: 8 | Nötr: 1
Net Zarar
Son çeyrekte -₺5M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-8912.1 geriledi (-₺51,595 → -₺5M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
4 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 4 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-24.9 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %61.5 → %37.6 (-23.9 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-38.1 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 91.2. Pahalı değerleme.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-8521.5 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Mevsimsel Etki
Çeyreklik düşüş (%-8912.1) ama yıllık bazda artış (%+25.6). Bu muhtemelen mevsimsel bir düşüş.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+139.7 artabilir (-₺5M → ₺2M).
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Çok Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%57.8
VaR 95% ?
%6.18
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%8.66
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%6.81
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%59.8
01.06.2026 → 16.10.2026
الانحراف ?
0.84
Parametrik%6.18
Historik%4.86
Cornish-Fisher%5.19
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
-41.8%
ROIC ?
-9.3%
دورة الديون?
Erken Genişleme
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-8912.1 düşerek -4.6M TL oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+25.6
Hasılat çeyreklik yatay kaldı (17.9M TL)
Yıllık hasılat daraldı (%-24.9)
Brüt kâr marjı güçlü: %37.6
Brüt marj değişimi: %-23.9 puan
Net kâr marjı negatif: %-26.0 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-38.1 düştü (6.7M TL)
FAVÖK marjı güçlü: %37.6
Toplam borç: 13.0M TL
Net borç: 4.2M TL
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.17x
Cari oran: 1.38x — yeterli likidite
Nakit %+20.7 arttı → 8.8M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 7.2M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 5.5M TL
ROE negatif: %-6.0 — zarar var
ROA düşük: %-2.7
Toplam varlıklar: 174.0M TL (%+0.8)
Özkaynak: 77.6M TL (%+0.8)
İşletme kârı negatif: -8.0M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 28.3M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 28.1M TL
CAPEX: 1.7M TL (Hasılatın %9.4'i)
Son 2 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-41.8 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 22.16 TL
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %8521.5 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %5.3 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %61.5 → %37.6 (daraldı)
Reel özkaynak son 39 çeyrekte %50 eridi — enflasyon karşısında değer kaybı
Reel ROE %-24.0 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-5M | ₺-5M | %-8521.5 | ₺18M | ₺18M | %-24.0 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-51,595 | ₺-55,214 | %-109.8 | ₺18M | ₺19M | %-0.3 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺479,054 | ₺564,134 | %-97.9 | ₺26M | ₺31M | %2.8 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺22M | ₺27M | %+225.8 | ₺10M | ₺13M | %117.6 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-6M | ₺-8M | %-149.2 | ₺24M | ₺31M | %-45.6 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-12M | ₺-17M | %-151.4 | ₺28M | ₺40M | %-78.4 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺21M | ₺33M | %+124.1 | ₺13M | ₺20M | %119.4 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-9M | ₺-15M | %-137.2 | ₺41M | ₺67M | %-63.5 |
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%-26.0
Net kâr marjı %-26.0 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -25.7 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%22.9
ROE %22.9 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%37.6
FAVÖK marjı %37.6 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%37.6
Hasılat başına brüt kâr %37.6. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%20.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %20.1'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
20.7x
القطاع: 9.1x
F/K 20.7x — sektör medyanının (9.1x) %128 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
4.71x
القطاع: 1.18x
PD/DD 4.71x — sektör medyanının %299 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
91.2x
القطاع: 4.8x
EV/EBITDA 91.2x — sektör medyanının (4.8x) %1800 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.38x
Cari oran 1.38x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
3.2x
Net Borç/EBITDA 3.2x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
0.17x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
2.0x
Faiz karşılama 2.0x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-24.9
Hasılat yıllık %-24.9 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+25.6
Zarar %25.6 azaldı — iyileşme devam ediyor.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 10.8M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -11.0M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
32/100
Zayıf sağlamlık (32/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-41.8%
Eksi %41.8 beklenen değer (7.51) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %56.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 3.31 | EV/EBITDA hedefi: 3.23
Damodaran Değerleme
6/100
Düşük Damodaran skoru (6/100). ROIC (%-9.3) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
61/100
Orta düzey borç riski (61/100). Faiz karşılama oranı 2.0x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 3.2x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 71/100 | Borç Servis: 60/100 | Kalite: 34/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-9.3
ROIC (%-9.3) sermaye maliyetinin (43.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %43.8
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
—
Yetersiz çeyrek verisi: 4 mevcut, en az 5 gerekli
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.3245 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
20.7x
vs 9.1x
Sektör medyanının %128 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
4.71x
vs 1.18x
Sektörden %299 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
91.2x
vs 4.8x
Sektörden %1800 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%-9.3
vs %43.8 WACC
ROIC 53.1 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%24.6
vs %5.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %24.6
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (12.90), TRAMA-99 çizgisinin %41.8 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 12.90
TRAMA: 22.16
الفرق: %-41.8
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
RODRG — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.