/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
67/100
Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
58/100
Dalio Risk ?
79/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
€63.8
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
61/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (61/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 6 | Negatif: 2 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte €1.8B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-72.8 geriledi (€6.5B → €1.8B). Kısa vadede olumsuz sinyal.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-4.0 düştü. Şirket daralmada.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %20.1. Her 100€ satıştan 20€ kâr kalıyor.
Güçlü Likidite
Cari oran 2.02x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Düşük Nakit Dönüşümü
FCF/Kâr oranı sadece %25. Kâr kâğıt üzerinde, nakte dönmüyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 6.77. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %33.7. Sermaye verimli kullanılıyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+16.7 artabilir (€1.8B → €2.1B).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%57.0
VaR 95% ?
%5.79
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%8.24
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%7.66
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%40.7
26.05.2026 → 03.08.2026
Асимметрия ?
0.99
Parametrik%5.79
Historik%4.79
Cornish-Fisher%4.24
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+19.4%
ROIC ?
22.2%
Значение DCF ?
133.81
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-72.8 düşerek 1.8B EUR oldu
Yıllık net kâr %-24.9 geriledi
Hasılat çeyreklik %-6.2 düştü (8.8B EUR)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%-4.0)
Brüt kâr marjı güçlü: %53.1
Net kâr marjı yüksek: %20.1
FAVÖK çeyreklik %+7.8 büyüdü (2.7B EUR)
FAVÖK marjı güçlü: %30.5
Toplam borç: 13.6B EUR
Net borç hasılatın üzerinde: 9.5B EUR
Borç/Özkaynak oranı: 0.55x
Cari oran güçlü: 2.02x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %-16.6 azaldı → 4.0B EUR
İşletme nakit akışı pozitif: 880.0M EUR
Serbest nakit akışı pozitif: 439.6M EUR
ROE düşük: %7.2
ROA: %3.5
Toplam varlıklar: 50.9B EUR (%+0.4)
Özkaynak: 24.6B EUR (%+1.4)
İşletme kârı pozitif: 1.4B EUR
Faiz karşılama oranı güçlü: 17.1x (Faiz: 158.1M EUR)
Ödenmiş sermaye: 1.1B EUR
Net işletme sermayesi pozitif: 10.3B EUR
İşletme sermayesi değişimi: %-13.1
CAPEX: 440.4M EUR (Hasılatın %5.0'i)
Son 3 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-1.4
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 159.61 EUR
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%20.1
Net kâr marjı %20.1 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -49.4 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%33.7
ROE %33.7 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%30.5
FAVÖK marjı %30.5 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%53.1
Hasılat başına brüt kâr %53.1. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%23.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %23.6'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı
20.2x
Сектор: 27.4x
F/K 20.2x — sektör medyanına (27.4x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
6.77x
Сектор: 4.04x
PD/DD 6.77x — sektör medyanının %68 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
14.7x
Сектор: 19.6x
EV/EBITDA 14.7x — sektör medyanı (19.6x) ile uyumlu.
Задолженность
Cari Oran
2.02x
Cari oran 2.02x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
1.1x
Net Borç/EBITDA 1.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.55x
Borç/Özkaynak 0.55x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
19.6x
Faiz karşılama 19.6x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-4.0
Hasılat yıllık %-4.0 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-24.9
Net kâr yıllık %-24.9 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
67/100
İyi sağlamlık (67/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+19.4%
Artı %19.4 beklenen değer (187.98) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 338.27 | PD/DD hedefi: 101.73 | EV/EBITDA hedefi: 210.05 | DCF hedefi: 133.81
Damodaran Değerleme
58/100
Orta Damodaran skoru (58/100). ROIC (%22.2) – WACC (%10.3) farkı +12.0 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
79/100
Düşük borç riski (79/100). Faiz karşılama oranı 19.6x — güçlü. Borç/EBITDA 1.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 75/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 78/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%22.2
ROIC (%22.2) sermaye maliyetini 12.0 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %10.3
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
133.81
DCF (133.81) güncel fiyatın %15.0 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 157.38
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
€63.8
Güncel fiyat Graham değerinin %59.5 üzerinde (€63.8) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
20.2x
vs 27.4x
Sektör medyanının %26 altında — ucuz
PD/DD Oranı
6.77x
vs 4.04x
Sektörden %68 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
14.7x
vs 19.6x
Sektörden %25 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%22.2
vs %10.3 WACC
ROIC 12.0 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%21.0
vs %30.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %21.0
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (157.38), TRAMA-99 çizgisi (159.61) ile yakın seviyede (%-1.4). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Цена:: 157.38
TRAMA: 159.61
Разница: %-1.4
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
QCI — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.