/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
22/100
Çok Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
9/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
55/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -14.2567 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Активная метрика?
1/4
Уверенность?
43%
Сводка надежности Lothien
40/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (40/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 7 | Negatif: 6 | Nötr: 1
Net Zarar
Son çeyrekte -₺76M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%+1.3). İstikrarlı seyir.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-31.3 düştü. Uzun vadede endişe verici.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+69.3 arttı (₺11M → ₺19M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-55.1 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %-103.5 → %-40.4 (+63.1 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺6M fazla. Borç riski düşük.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+138.1 arttı (₺11M → ₺27M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Negatif ROE
ROE: %-67.9. Şirket özsermayesini eritiyor.
Lothien Sağlamlık Skoru: 22/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-192.2 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+58.2 arttı. Gerçek büyüme var.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+17.8 artabilir (-₺76M → -₺62M).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%47.1
VaR 95% ?
%5.16
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%7.18
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%5.97
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%60.6
23.06.2026 → 16.10.2026
Асимметрия ?
0.77
Parametrik%5.16
Historik%4.34
Cornish-Fisher%4.34
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-20.0%
ROIC ?
-9.2%
Долговой цикл?
Geç Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik yatay seyrede (-75.8M TL, %+1.3)
Yıllık net kâr %-31.3 geriledi
Hasılat çeyreklik %+69.3 büyüdü (19.1M TL)
Yıllık hasılat daraldı (%-55.1)
Brüt kâr marjı düşük: %-40.4
Brüt marj değişimi: %+63.1 puan
Net kâr marjı negatif: %-397.1 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %+138.1 büyüdü (27.2M TL)
FAVÖK marjı güçlü: %142.3
Toplam borç: 0 TL
Net nakit pozisyonunda: -6.3M TL (borçsuz)
Cari oran: 1.35x — yeterli likidite
Nakit %+122.6 arttı → 6.3M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 500,720 TL
Serbest nakit akışı pozitif: 129,548 TL
ROE negatif: %-11.8 — zarar var
ROA düşük: %-5.9
Toplam varlıklar %+7.2 büyüdü → 1.3B TL
Özkaynak: 640.2M TL (%-3.9)
İşletme kârı negatif: -11.7M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 31.1M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 5.7M TL
İşletme sermayesi değişimi: %-63.8
CAPEX: 371,172 TL (Hasılatın %1.9'i)
Son 5 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-29.3 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 56.57 TL
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %2
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %192.2 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %58.2 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %-103.5 → %-40.4 (genişledi)
Reel özkaynak son 32 çeyrekte %210 arttı — gerçek sermaye birikimi
Reel ROE %-47.4 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-76M | ₺-76M | %-192.2 | ₺19M | ₺19M | %-47.4 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-77M | ₺-82M | %-126.5 | ₺11M | ₺12M | %-46.2 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-264M | ₺-311M | %-1040.9 | ₺14M | ₺17M | %-156.3 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-27M | ₺-33M | %-143.3 | ₺17M | ₺21M | %-12.0 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-58M | ₺-76M | %-195.3 | ₺43M | ₺56M | %-26.8 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺57M | ₺80M | %-85.3 | ₺18M | ₺25M | %26.8 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-353M | ₺-543M | %-683.9 | ₺17M | ₺26M | %-146.2 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺57M | ₺93M | %-21.5 | ₺24M | ₺40M | %24.1 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%-397.1
Net kâr marjı %-397.1 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +284.4 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-67.9
ROE %-67.9 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%142.3
FAVÖK marjı %142.3 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%-40.4
Hasılat başına brüt kâr %-40.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-39.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-39.4'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
PD/DD Oranı
1.94x
Сектор: 1.15x
PD/DD 1.94x — sektör medyanının %69 üzerinde. Pahalı defter değeri.
Задолженность
Cari Oran
1.35x
Cari oran 1.35x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-43.1x
Faiz karşılama -43.1x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-55.1
Hasılat yıllık %-55.1 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-31.3
Zarar %31.3 arttı — zararlar derinleşiyor.
Sezonsellik Analizi
Q3 (Tem-Eyl)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 15.0M). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -308.1M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
22/100
Çok zayıf sağlamlık (22/100). Birden fazla kritik gösterge kırmızı: borç yükü yüksek, kârlılık düşük veya değerleme aşırı.
Çok Zayıf
Potansiyel
-20.0%
Eksi %20.0 beklenen değer (32.00) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %43.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 21.39
Damodaran Değerleme
9/100
Düşük Damodaran skoru (9/100). ROIC (%-9.2) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
55/100
Orta düzey borç riski (55/100). Faiz karşılama oranı -43.1x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 68/100 | Kalite: 10/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-9.2
ROIC (%-9.2) sermaye maliyetinin (44.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %44.0
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -14.2567 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Сравнение секторов
PD/DD Oranı
1.94x
vs 1.15x
Sektörden %69 daha pahalı (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-9.2
vs %44.0 WACC
ROIC 53.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (40.00), TRAMA-99 çizgisinin %29.3 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 40.00
TRAMA: 56.57
Разница: %-29.3
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
PAMEL — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.