/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Lothien Sağlamlık Skoru?
45/100
Orta
Faktör skoru ve zaman ufku ağırlıkları yalnız bugün işlem gören şirketlerin geçmiş verisiyle ölçüldü; geçmişte borsadan çıkan şirketler bu ölçümde yok.
Neden bu skor?
Damodaran ?
21/100
Dalio Risk ?
59/100
Piotroski ?
1/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl cari oran verisi yok (C6); brüt kâr, önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
E£30.1
Makul
Aktif Metrik?
3/4
Güven?
59%
Lothien Sağlamlık Özeti
78/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (78/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 7 | Negatif: 2 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte E£537M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+80.3 arttı (E£298M → E£537M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+54.5 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+80.6 arttı (E£2.1B → E£3.8B). Talep güçlü.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %30.3 → %25.4 (-4.9 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (E£537M) ama FCF negatif (-E£555M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+58.6 arttı (E£482M → E£765M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Makul F/K
Trailing F/K: 8.1. Makul değerleme aralığında.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+93.0 artabilir (E£537M → E£1.0B).
Veri tarihi 2026-10-16 Yatırım tavsiyesi değildir; sayılar kural tabanlı model çıktısıdır. Skorlar nasıl hesaplanır
Skor künyesi
Yöntem
Skorlar nasıl hesaplanır
· Skor karnesi
Veri tarihi
2026-10-16
Güncelleme sıklığı
İş günleri TSİ 19:30 planlı analiz koşumu; her sembol her koşumda yenilenmeyebilir
Yöntem özetiLothien Sağlamlık Skoru (0-100), yayımlanmış finansal tablolardan ve fiyat verisinden sabit kurallarla hesaplanan alt skorların (Damodaran değerleme, Dalio risk, Piotroski F-skoru, kazanç kalitesi, momentum ve diğerleri) ağırlıklı bileşimidir. Kurallar, sektöre göre değişen ağırlıklarla kapsamdaki her hisseye otomatik uygulanır.
VarsayımlarHesaplar şirketin açıkladığı son dönem finansal tablolarına ve gecikmeli olabilen fiyat verisine dayanır. Dört çeyreği açıklanmamış dönemlerde yıllık rakamlar mevcut çeyreklerden ölçeklenebilir. Risksiz faiz, risk primi ve uzun vadeli büyüme gibi model parametreleri borsa bazında sabit varsayımlardır; şirkete özel beklenti içermez.
Çıkar çatışmasıLothien'i işleten MİDAK'ın ve ekibinin bu hisselerde pozisyonu olup olmadığına dair bir beyan yayımlanmamıştır. Sayılar böyle bir pozisyon dikkate alınmadan, aynı kurallarla otomatik üretilir.
UyarıBu bilgiler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir ve yatırım tavsiyesi değildir. Sayılar kural tabanlı modellerin çıktısıdır; mali durumunuza, risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Yalnız bu bilgilere dayanarak yatırım kararı vermek beklentilerinize uygun sonuç doğurmayabilir.
Model çıktısıdır; yatırım tavsiyesi değildir; modeller arası fark olabilir. Hata bildir
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%43.3
VaR 95% ?
%4.26
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%6.12
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%4.74
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%30.5
16.08.2026 → 13.10.2026
Çarpıklık ?
0.99
Parametrik%4.26
Historik%3.67
Cornish-Fisher%3.30
Getiri Dağılımı
Değerleme
Potansiyel?
-17.2%
ROIC ?
8.1%
DCF Değer ?
2.58
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Bilanço Analizi?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+80.3 artarak 536.6M EGP oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+54.5
Hasılat çeyreklik %+80.6 büyüdü (3.8B EGP)
Brüt kâr marjı: %25.4
Brüt marj değişimi: %-4.9 puan
Net kâr marjı: %13.9
FAVÖK çeyreklik %+58.6 büyüdü (764.8M EGP)
FAVÖK marjı: %19.9
Toplam borç %+12.8 arttı → 11.1B EGP
Net borç hasılatın üzerinde: 8.6B EGP
Borç/Özkaynak oranı: 0.67x
Cari oran: 1.53x — yeterli likidite
Nakit %-16.0 azaldı → 2.5B EGP
İşletme nakit akışı negatif: -353.6M EGP
Serbest nakit akışı negatif: -554.5M EGP — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %3.2
ROA düşük: %0.5
Toplam varlıklar: 100.4B EGP (%+4.2)
Özkaynak: 16.7B EGP (%+3.3)
İşletme kârı pozitif: 715.9M EGP
İşletme kârı büyüme: %+231.6
Faiz karşılama oranı düşük: 1.1x — borç servisi riski
Ödenmiş sermaye: 1.3B EGP
Net işletme sermayesi pozitif: 30.5B EGP
İşletme sermayesi değişimi: %+6.1
CAPEX: 200.9M EGP (Hasılatın %5.2'i)
Son 8 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-14.1 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 30.16 EGP
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %88'i
Temel & Teknik Analiz
Karlılık
Net Kâr Marjı
%13.9
Net kâr marjı %13.9 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre -0.0 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%24.5
ROE %24.5 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%19.9
FAVÖK marjı %19.9 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%25.4
Hasılat başına brüt kâr %25.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-19.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-19.1'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Değerleme
F/K Oranı
8.1x
Sektör: 9.8x
F/K 8.1x — sektör medyanına (9.8x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
1.94x
Sektör: 2.12x
PD/DD 1.94x — sektör medyanı (2.12x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
12.8x
Sektör: 6.2x
EV/EBITDA 12.8x — sektör medyanının (6.2x) %105 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
1.53x
Cari oran 1.53x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
3.5x
Net Borç/EBITDA 3.5x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
0.67x
Borç/Özkaynak 0.67x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
2.5x
Faiz karşılama 2.5x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-22.8
Hasılat yıllık %-22.8 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+54.5
Net kâr yıllık %54.5 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 1.9B). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 373.0M).
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
45/100
Orta düzey sağlamlık (45/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-17.2%
Eksi %17.2 beklenen değer (20.77) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %59.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 29.15 | EV/EBITDA hedefi: 12.26 | DCF hedefi: 6.27
Damodaran Değerleme
21/100
Düşük Damodaran skoru (21/100). ROIC (%8.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
59/100
Orta düzey borç riski (59/100). Faiz karşılama oranı 2.5x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 3.5x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 79/100 | Borç Servis: 66/100 | Kalite: 84/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%8.1
ROIC (%8.1) sermaye maliyetinin (29.9%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %29.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
2.58
DCF (2.58) güncel fiyatın %89.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 25.09
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
1/9
Zayıf Piotroski (1/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5)
Zayıf
Graham İçsel Değer
E£30.1
Graham içsel değer: E£30.1. Makul
Makul
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
8.1x
vs 9.8x
Sektör medyanının %18 altında — ucuz
PD/DD Oranı
1.94x
vs 2.12x
Sektörden %8 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
12.8x
vs 6.2x
Sektörden %105 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%8.1
vs %29.9 WACC
ROIC 21.8 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%18.7
vs %15.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %18.7
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (25.90), TRAMA-99 çizgisinin %14.1 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Fiyat:: 25.90
TRAMA: 30.16
Fark: %-14.1
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
OCDI — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.