/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Damodaran ?
56/100
Dalio Risk ?
43/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
S$2.1
Ucuz
Aktif Metrik?
3/4
Güven?
64%
Değerleme
Potansiyel?
+48.0%
ROIC ?
2.5%
DCF Değer ?
3.56
Borç Döngüsü?
Daralma
Veri
Veri ?
3848
2011-04-27 → 2026-08-31
Risk Analizi (VaR)
Düşük
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%15.1
VaR 95% ?
%1.58
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%2.23
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%2.34
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%16.8
28.10.2025 → 18.05.2026
Çarpıklık ?
-0.69
Parametrik%1.58
Historik%1.46
Cornish-Fisher%1.72
Getiri Dağılımı
Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (1.27), TRAMA-99 çizgisi (1.33) ile yakın seviyede (%-4.6). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 1.27
TRAMA: 1.3318
Fark: %-4.6
Karlılık
Net Kâr Marjı
%-13.5
Net kâr marjı %-13.5 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -57.5 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%0.7
ROE %0.7 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-4.2
FAVÖK marjı %-4.2 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%68.5
Hasılat başına brüt kâr %68.5. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%74.0
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %74.0'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Değerleme
F/K Oranı
30.8x
Sektör: 14.1x
F/K 30.8x — sektör medyanının (14.1x) %118 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
0.72x
Sektör: 0.96x
PD/DD 0.72x — sektör medyanı (0.96x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
16.6x
Sektör: 12.9x
EV/EBITDA 16.6x — sektör medyanının (12.9x) %29 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
0.39x
Cari oran 0.39x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
7.6x
Net Borç/EBITDA 7.6x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
0.59x
Borç/Özkaynak 0.59x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
4.0x
Faiz karşılama 4.0x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-5.0
Hasılat yıllık %-5.0 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-106.8
Net kâr yıllık %-106.8 gerilemiş (2026/3) — ciddi kâr erimesi.
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
58/100
İyi sağlamlık (58/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+48.0%
Artı %48.0 beklenen değer (1.88) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %64.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 1.73 | EV/EBITDA hedefi: 0.99 | DCF hedefi: 3.56
Damodaran Değerleme
56/100
Orta Damodaran skoru (56/100). ROIC (%2.5) – WACC (%6.1) farkı -3.6 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
43/100
Yüksek borç riski (43/100). Faiz karşılama oranı 4.0x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 7.6x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 62/100 | Borç Servis: 47/100 | Kalite: 63/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%2.5
ROIC (%2.5) sermaye maliyetinin (6.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %6.1
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
3.56
DCF modeli 3.56 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %180.1 ucuz.
Mevcut fiyat: 1.27
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
S$2.1
Graham içsel değer: S$2.1. Ucuz
Ucuz
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
30.8x
vs 14.1x
Sektör medyanının %118 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
0.72x
vs 0.96x
Sektörden %25 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
16.6x
vs 12.9x
Sektörden %29 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%2.5
vs %6.1 WACC
ROIC 3.6 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%68.7
vs %89.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %68.7
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
N2IU — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.