/
Кіру
Талдау бағалары
Lothien беріктік ұпайы?
48/100
Orta
Факторлық балл мен уақыт көкжиегі салмақтары тек бүгін саудаланатын компаниялардың өткен деректерімен өлшенді; бұрын биржадан шыққан компаниялар бұл өлшемге кірмейді.
Neden bu skor?
Damodaran ?
22/100
ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır
Dalio Risk ?
83/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
€8.8
Pahalı
Белсенді метрика?
3/4
Сенім?
64%
Lothien беріктік қорытындысы
51/100
Lothien Sağlamlık: Orta (51/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 6 | Negatif: 6 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte €23M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+245.9 arttı (-€16M → €23M). Kısa vadede olumlu momentum.
Hasılat Geriledi
Satış gelirleri çeyreklik %-74.5 düştü. Talep zayıflıyor veya mevsimsel etki var.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %-96.4 → %-700.8 (-604.5 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %73116.7. Her 100€ satıştan 73117€ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından €15M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 27.68x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (€23M) ama FCF negatif (-€5M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+249.4 arttı (-€14M → €22M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 9.86. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 133.1. Pahalı değerleme.
Negatif ROE
ROE: %-0.6. Şirket özsermayesini eritiyor.
Mevsimsel Toparlanma, Ama Trend Bozuk
Çeyreklik artış (%+245.9) ama yıllık bazda düşüş (%-26.4). Mevsimsel toparlanma var ama uzun vadeli trend zayıf.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-57.8 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Деректер күні 2026-10-16 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі
Бағалау төлқұжаты
Әдістеме
Бағалар қалай есептеледі
· Бағалау табелі
Деректер күні
2026-10-16
Жаңарту жиілігі
Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін
Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.
ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.
Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.
ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.
Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау
Тәуекел талдауы (VaR)
Çok Yüksek
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%151.5
VaR 95% ?
%15.30
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%21.80
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%18.20
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%40.3
17.04.2026 → 18.06.2026
Асимметрия ?
2.30
Parametrik%15.30
Historik%3.08
Cornish-Fisher%4.25
Табыс бөлінуі
Бағалау
Әлеует?
-23.2%
DCF Мәні ?
2.98
Қарыз циклі?
Erken Genişleme
Теңгерімдік талдау?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+245.9 artarak 22.9M EUR oldu
Yıllık net kâr %-26.4 geriledi
Hasılat çeyreklik %-74.5 düştü (31,299 EUR)
Brüt kâr marjı düşük: %-700.8
Brüt marj değişimi: %-604.5 puan
Net kâr marjı yüksek: %73116.7
FAVÖK çeyreklik %+249.4 büyüdü (21.6M EUR)
FAVÖK marjı güçlü: %69016.1
Toplam borç: 0 EUR
Net nakit pozisyonunda: -15.1M EUR (borçsuz)
Cari oran güçlü: 27.68x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %-27.4 azaldı → 15.1M EUR
İşletme nakit akışı negatif: -5.4M EUR
Serbest nakit akışı negatif: -5.4M EUR — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %5.7
ROA: %5.7
Toplam varlıklar %+5.9 büyüdü → 400.5M EUR
Özkaynak %+6.0 arttı → 399.8M EUR
İşletme kârı pozitif: 21.4M EUR
İşletme kârı büyüme: %+245.5
Faiz karşılama oranı güçlü: 40604.5x (Faiz: 532 EUR)
Ödenmiş sermaye: 57.9M EUR
Net işletme sermayesi pozitif: 18.3M EUR
İşletme sermayesi değişimi: %-21.7
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-3.7
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 70.74 EUR
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %5
Іргелі және техникалық талдау
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%73116.7
Net kâr marjı %73116.7 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +85914.5 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-0.6
ROE %-0.6 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%69016.1
FAVÖK marjı %69016.1 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%-700.8
Hasılat başına brüt kâr %-700.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-2300.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-2300.3'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Бағалау
PD/DD Oranı
9.86x
Сектор: 9.66x
PD/DD 9.86x — sektör medyanının (9.66x) %2 üzerinde.
EV/EBITDA
133.1x
Сектор: 77.3x
EV/EBITDA 133.1x — sektör medyanının (77.3x) %72 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Қарыздылық
Cari Oran
27.68x
Cari oran 27.68x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
1320.2x
Faiz karşılama 1320.2x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-72.4
Hasılat yıllık %-72.4 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-26.4
Net kâr yıllık %-26.4 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
48/100
Orta düzey sağlamlık (48/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-23.2%
Eksi %23.2 beklenen değer (52.29) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %64.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 68.32 | EV/EBITDA hedefi: 39.58 | DCF hedefi: 17.02
Damodaran Değerleme
22/100
Düşük Damodaran skoru (22/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
83/100
Düşük borç riski (83/100). Faiz karşılama oranı 1320.2x — güçlü.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 49/100
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
2.98
DCF (2.98) güncel fiyatın %95.6 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 68.10
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5)
Zayıf
Graham İçsel Değer
€8.8
Güncel fiyat Graham değerinin %87.1 üzerinde (€8.8) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Сектор салыстыруы
PD/DD Oranı
9.86x
vs 9.66x
Sektörden %2 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
133.1x
vs 77.3x
Sektörden %72 daha yüksek EV/EBITDA
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (68.10), TRAMA-99 çizgisi (70.74) ile yakın seviyede (%-3.7). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Баға:: 68.10
TRAMA: 70.74
Айырмашылық: %-3.7
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
LINC — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.