/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
33/100
Dalio Risk ?
40/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺0.8
Pahalı
مقياس نشط?
2/4
ثقة?
51%
التقييم
إمكانية?
-6.4%
ROIC ?
3.4%
دورة الديون?
Daralma
البيانات
البيانات ?
852
2023-04-13 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%48.0
VaR 95% ?
%4.99
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%7.05
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%5.77
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%32.6
17.09.2025 → 30.12.2025
الانحراف ?
0.72
Parametrik%4.99
Historik%4.24
Cornish-Fisher%4.27
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %87.5 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %32.3 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %1.2 → %13.0 (genişledi)
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺18M | ₺20M | %-87.5 | ₺1.1B | ₺1.1B | %1.5 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-135M | ₺-159M | %-230.7 | ₺1.4B | ₺1.7B | %-11.7 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺92M | ₺122M | %+160.0 | ₺1.4B | ₺1.8B | %8.8 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺33M | ₺47M | %-52.7 | ₺1.3B | ₺1.8B | %3.2 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺64M | ₺99M | %+154.0 | ₺1.1B | ₺1.6B | %6.7 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺24M | ₺39M | %-86.0 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺156M | ₺278M | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (5.27), TRAMA-99 çizgisinin %13.7 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
السعر:: 5.27
TRAMA: 6.1073
الفرق: %-13.7
الربحية
Net Kâr Marjı
%1.7
Net kâr marjı %1.7 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +11.2 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-2.5
ROE %-2.5 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%15.3
FAVÖK marjı %15.3 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%13.0
Hasılat başına brüt kâr %13.0. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-58.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-58.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
التقييم
PD/DD Oranı
1.43x
القطاع: 1.74x
PD/DD 1.43x — sektör medyanı (1.74x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
20.8x
القطاع: 11.1x
EV/EBITDA 20.8x — sektör medyanının (11.1x) %88 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.56x
Cari oran 1.56x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
6.1x
Net Borç/EBITDA 6.1x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
0.58x
Borç/Özkaynak 0.58x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
1.8x
Faiz karşılama 1.8x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-19.2
Hasılat yıllık %-19.2 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-44.6
Net kâr yıllık %-44.6 gerilemiş (2026/3) — ciddi kâr erimesi.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
37/100
Zayıf sağlamlık (37/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-6.4%
Eksi %6.4 beklenen değer (4.95) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 6.43 | EV/EBITDA hedefi: 2.82
Damodaran Değerleme
33/100
Düşük Damodaran skoru (33/100). ROIC (%3.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
40/100
Yüksek borç riski (40/100). Faiz karşılama oranı 1.8x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 6.1x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 40/100 | Borç Servis: 61/100 | Kalite: 48/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.4
ROIC (%3.4) sermaye maliyetinin (32.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %32.5
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₺0.8
Güncel fiyat Graham değerinin %84.9 üzerinde (₺0.8) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
1.43x
vs 1.74x
Sektörden %18 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
20.8x
vs 11.1x
Sektörden %88 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.4
vs %32.5 WACC
ROIC 29.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%0.2
vs %8.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %0.2
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
KOPOL — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.