/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
36/100
Dalio Risk ?
38/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺5.1
Pahalı
مقياس نشط?
3/4
ثقة?
64%
التقييم
إمكانية?
-11.3%
ROIC ?
14.1%
دورة الديون?
Daralma
البيانات
البيانات ?
1089
2022-04-28 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%49.1
VaR 95% ?
%5.02
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%7.13
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%5.89
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%31.3
24.09.2025 → 03.03.2026
الانحراف ?
0.70
Parametrik%5.02
Historik%4.25
Cornish-Fisher%4.27
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %30.1 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %27.6 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %20.6 → %16.1 (daraldı)
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺156M | ₺167M | %-30.1 | ₺3.3B | ₺3.6B | %16.3 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺203M | ₺239M | %+233.0 | ₺4.2B | ₺4.9B | %23.6 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺58M | ₺72M | %-84.3 | ₺2.9B | ₺3.6B | %8.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-345M | ₺-455M | %-216.0 | ₺3.0B | ₺3.9B | %-58.2 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-280M | ₺-393M | %-689.8 | ₺3.6B | ₺5.0B | %-42.6 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺41M | ₺67M | %-93.7 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺-596M | ₺-1.1B | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (18.49), TRAMA-99 çizgisi (19.45) ile yakın seviyede (%-4.9). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
السعر:: 18.49
TRAMA: 19.4478
الفرق: %-4.9
الربحية
Net Kâr Marjı
%4.7
Net kâr marjı %4.7 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -0.2 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%11.5
ROE %11.5 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%15.4
FAVÖK marjı %15.4 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%16.1
Hasılat başına brüt kâr %16.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%2.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %2.7'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
التقييم
F/K Oranı
100.0x
القطاع: 15.6x
F/K 100.0x — sektör medyanının (15.6x) %540 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
2.34x
القطاع: 1.74x
PD/DD 2.34x — sektör medyanının (1.74x) %35 üzerinde.
EV/EBITDA
12.2x
القطاع: 11.1x
EV/EBITDA 12.2x — sektör medyanının (11.1x) %10 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.16x
Cari oran 1.16x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
5.0x
Net Borç/EBITDA 5.0x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
1.48x
Borç/Özkaynak 1.48x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
1.9x
Faiz karşılama 1.9x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-7.3
Hasılat yıllık %-7.3 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+155.6
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2026/3). Önemli iyileşme.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
37/100
Zayıf sağlamlık (37/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-11.3%
Eksi %11.3 beklenen değer (16.34) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %64.
Bileşenler: FK hedefi: 14.91 | PD/DD hedefi: 13.89 | EV/EBITDA hedefi: 16.77
Damodaran Değerleme
36/100
Düşük Damodaran skoru (36/100). ROIC (%14.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
38/100
Yüksek borç riski (38/100). Faiz karşılama oranı 1.9x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 5.0x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 34/100 | Borç Servis: 52/100 | Kalite: 44/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%14.1
ROIC (%14.1) sermaye maliyetinin (30.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %30.0
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺5.1
Güncel fiyat Graham değerinin %72.3 üzerinde (₺5.1) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
100.0x
vs 15.6x
Sektör medyanının %540 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
2.34x
vs 1.74x
Sektörden %35 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
12.2x
vs 11.1x
Sektörden %10 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%14.1
vs %30.0 WACC
ROIC 15.8 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%0.5
vs %8.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %0.5
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
KMPUR — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.