/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Damodaran ?
19/100
Dalio Risk ?
70/100
Piotroski ?
Hesaplanamadı
Yetersiz çeyrek verisi: 4 mevcut, en az 5 gerekli
Graham ?
₺11.4
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
Değerleme
Potansiyel?
-21.1%
ROIC ?
8.2%
DCF Değer ?
2.22
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Veri
Veri ?
1128
2022-03-04 → 2026-09-03
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%60.4
VaR 95% ?
%5.80
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%8.39
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%7.75
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%33.9
29.04.2026 → 21.05.2026
Çarpıklık ?
0.31
Parametrik%5.80
Historik%5.23
Cornish-Fisher%5.39
Getiri Dağılımı
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler?
Reel net kâr %96.2 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %33.2 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %65.8 → %43.4 (daraldı)
Reel özkaynak son 4 çeyrekte %35 arttı — gerçek sermaye birikimi
Yıllık %38 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺10M | ₺14M | %-96.2 | ₺472M | ₺661M | %1.4 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺245M | ₺377M | %+368.3 | ₺642M | ₺990M | %37.6 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺49M | ₺81M | %-33.7 | ₺461M | ₺755M | %10.6 |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺68M | ₺121M | — | ₺343M | ₺612M | %16.3 |
Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (15.92), TRAMA-99 çizgisinin %21.0 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Fiyat:: 15.92
TRAMA: 13.1579
Fark: %+21.0
Karlılık
Net Kâr Marjı
%2.2
Net kâr marjı %2.2 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -35.9 puan düşüş.
FAVÖK Marjı
%29.4
FAVÖK marjı %29.4 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%43.4
Hasılat başına brüt kâr %43.4. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%8.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %8.4'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Değerleme
F/K Oranı
18.3x
Sektör: 16.6x
F/K 18.3x — sektör medyanının (16.6x) %10 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
2.37x
Sektör: 1.36x
PD/DD 2.37x — sektör medyanının %74 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
8.4x
Sektör: 7.9x
EV/EBITDA 8.4x — sektör medyanının (7.9x) %6 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
1.13x
Cari oran 1.13x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
0.3x
Net Borç/EBITDA 0.3x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.09x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
6.8x
Faiz karşılama 6.8x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Büyüme
Bilanço verisi yok
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
42/100
Orta düzey sağlamlık (42/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-21.1%
Eksi %21.1 beklenen değer (12.47) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 15.03 | PD/DD hedefi: 9.33 | EV/EBITDA hedefi: 14.92 | DCF hedefi: 3.95
Damodaran Değerleme
19/100
Düşük Damodaran skoru (19/100). ROIC (%8.2) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
70/100
Düşük borç riski (70/100). Faiz karşılama oranı 6.8x — güçlü. Borç/EBITDA 0.3x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 95/100 | Borç Servis: 78/100 | Kalite: 75/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%8.2
ROIC (%8.2) sermaye maliyetinin (44.2%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %44.2
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
2.22
DCF (2.22) güncel fiyatın %86.0 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 15.81
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
—
Yetersiz çeyrek verisi: 4 mevcut, en az 5 gerekli
Graham İçsel Değer
₺11.4
Güncel fiyat Graham değerinin %27.9 üzerinde (₺11.4) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
18.3x
vs 16.6x
Sektör medyanının %10 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
2.37x
vs 1.36x
Sektörden %74 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
8.4x
vs 7.9x
Sektörden %6 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%8.2
vs %44.2 WACC
ROIC 36.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
KLSYN — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.