/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
23/100
Dalio Risk ?
85/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺5.9
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
72%
التقييم
إمكانية?
-3.3%
ROIC ?
9.4%
قيمة DCF ?
1.59
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
2098
2018-05-16 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%44.3
VaR 95% ?
%4.64
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%6.55
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%5.51
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%33.8
02.06.2026 → 03.09.2026
الانحراف ?
0.72
Parametrik%4.64
Historik%3.93
Cornish-Fisher%3.91
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %128.2 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %30.7 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %21.9 → %18.1 (daraldı)
Reel ROE %-9.1 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-32M | ₺-34M | %-128.2 | ₺798M | ₺853M | %-9.1 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺102M | ₺120M | %+802.7 | ₺1.0B | ₺1.2B | %31.6 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺11M | ₺13M | %-73.1 | ₺800M | ₺983M | %3.8 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-38M | ₺-50M | %-196.0 | ₺507M | ₺669M | %-14.3 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-37M | ₺-52M | — | ₺644M | ₺902M | %-13.9 |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (7.95), TRAMA-99 çizgisinin %14.9 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
السعر:: 7.95
TRAMA: 9.3415
الفرق: %-14.9
الربحية
Net Kâr Marjı
%-4.0
Net kâr marjı %-4.0 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -13.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%6.0
ROE %6.0 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%3.8
FAVÖK marjı %3.8 — düşük ancak pozitif.
Brüt Kâr Marjı
%18.1
Hasılat başına brüt kâr %18.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-6.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-6.1'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
التقييم
F/K Oranı
36.6x
القطاع: 24.5x
F/K 36.6x — sektör medyanının (24.5x) %49 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
1.15x
القطاع: 2.55x
PD/DD 1.15x — sektör medyanının (2.55x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
7.0x
القطاع: 8.1x
EV/EBITDA 7.0x — sektör medyanı (8.1x) ile uyumlu.
المديونية
Cari Oran
2.15x
Cari oran 2.15x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.1x
Net Borç/EBITDA 0.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.01x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
9.2x
Faiz karşılama 9.2x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+23.8
Hasılat yıllık %23.8 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+13.9
Zarar %13.9 azaldı — iyileşme devam ediyor.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
52/100
Orta düzey sağlamlık (52/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-3.3%
Eksi %3.3 beklenen değer (7.83) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 9.74 | PD/DD hedefi: 17.99 | EV/EBITDA hedefi: 9.36 | DCF hedefi: 2.02
Damodaran Değerleme
23/100
Düşük Damodaran skoru (23/100). ROIC (%9.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
85/100
Düşük borç riski (85/100). Faiz karşılama oranı 9.2x — güçlü. Borç/EBITDA 0.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 99/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 36/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%9.4
ROIC (%9.4) sermaye maliyetinin (47.7%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %47.7
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
1.59
DCF (1.59) güncel fiyatın %80.4 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 8.10
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺5.9
Güncel fiyat Graham değerinin %27.2 üzerinde (₺5.9) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
36.6x
vs 24.5x
Sektör medyanının %49 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
1.15x
vs 2.55x
Sektörden %55 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
7.0x
vs 8.1x
Sektörden %13 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%9.4
vs %47.7 WACC
ROIC 38.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%1.4
vs %7.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %1.4
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
KFEIN — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.