/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
22/100
Dalio Risk ?
78/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺5.8
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
72%
التقييم
إمكانية?
-13.2%
ROIC ?
3.8%
قيمة DCF ?
3.62
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
769
2023-08-16 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%50.4
VaR 95% ?
%5.29
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%7.46
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%7.71
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%45.6
20.05.2026 → 03.09.2026
الانحراف ?
-0.43
Parametrik%5.29
Historik%5.91
Cornish-Fisher%5.60
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %222.8 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %38.2 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %16.2 → %1.2 (daraldı)
Reel ROE %-12.5 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-565M | ₺-605M | %-222.8 | ₺1.8B | ₺1.9B | %-12.5 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺418M | ₺492M | %-27.0 | ₺2.6B | ₺3.1B | %9.9 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺549M | ₺674M | %+464.9 | ₺2.5B | ₺3.0B | %13.9 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺90M | ₺119M | %-79.9 | ₺1.8B | ₺2.4B | %2.5 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-424M | ₺-594M | %-334.2 | ₺2.4B | ₺3.3B | %-12.7 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺155M | ₺253M | %-95.7 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺-3.3B | ₺-5.9B | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (6.82), TRAMA-99 çizgisinin %25.3 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 6.82
TRAMA: 9.1348
الفرق: %-25.3
الربحية
Net Kâr Marjı
%-31.8
Net kâr marjı %-31.8 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -47.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%2.3
ROE %2.3 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%7.0
FAVÖK marjı %7.0 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%1.2
Hasılat başına brüt kâr %1.2. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%22.0
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %22.0'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
35.4x
القطاع: 16.7x
F/K 35.4x — sektör medyanının (16.7x) %112 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
0.96x
القطاع: 1.46x
PD/DD 0.96x — sektör medyanının (1.46x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
8.6x
القطاع: 9.0x
EV/EBITDA 8.6x — sektör medyanı (9.0x) ile uyumlu.
المديونية
Cari Oran
7.58x
Cari oran 7.58x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.5x
Net Borç/EBITDA 0.5x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.06x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
9.2x
Faiz karşılama 9.2x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-24.9
Hasılat yıllık %-24.9 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-33.4
Zarar %33.4 arttı — zararlar derinleşiyor.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
42/100
Orta düzey sağlamlık (42/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-13.2%
Eksi %13.2 beklenen değer (6.19) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 1.86 | PD/DD hedefi: 10.73 | EV/EBITDA hedefi: 7.44 | DCF hedefi: 3.62
Damodaran Değerleme
22/100
Düşük Damodaran skoru (22/100). ROIC (%3.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
78/100
Düşük borç riski (78/100). Faiz karşılama oranı 9.2x — güçlü. Borç/EBITDA 0.5x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 97/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 46/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.8
ROIC (%3.8) sermaye maliyetinin (40.3%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.3
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
3.62
DCF (3.62) güncel fiyatın %49.3 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 7.13
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺5.8
Güncel fiyat Graham değerinin %18.7 üzerinde (₺5.8) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
35.4x
vs 16.7x
Sektör medyanının %112 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
0.96x
vs 1.46x
Sektörden %34 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
8.6x
vs 9.0x
Sektörden %4 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.8
vs %40.3 WACC
ROIC 36.6 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%5.7
vs %24.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %5.7
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
IZENR — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.