/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
22/100
Çok Zayıf
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
7/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
20/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.0845 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
مقياس نشط?
1/4
ثقة?
43%
ملخص متانة لوذيان
5/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (5/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 4 | Negatif: 11 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -₺81M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-3474.6 geriledi (-₺2M → -₺81M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-98.6 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+109.8 arttı (₺1M → ₺2M). Talep güçlü.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 2.15x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Likidite Riski
Cari oran 0.24x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+36.3 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-317.6 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Negatif ROE
ROE: %-3.6. Şirket özsermayesini eritiyor.
Lothien Sağlamlık Skoru: 22/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-3440.3 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+96.0 arttı. Gerçek büyüme var.
Özkaynak Eriyor
Özkaynak çeyreklik %-59.2 düştü. Zarar veya temettü ile sermaye eriyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+49.8 artabilir (-₺81M → -₺41M).
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Çok Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%59.9
VaR 95% ?
%6.34
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%8.91
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%8.11
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%62.4
26.06.2026 → 30.09.2026
الانحراف ?
0.17
Parametrik%6.34
Historik%6.16
Cornish-Fisher%6.13
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
-22.1%
ROIC ?
-18.3%
دورة الديون?
Daralma
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-3474.6 düşerek -81.2M TL oldu
Yıllık net kâr %-98.6 geriledi
Hasılat çeyreklik %+109.8 büyüdü (2.4M TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+26.6)
Brüt kâr marjı güçlü: %100.0
Net kâr marjı negatif: %-3343.8 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-317.6 düştü (-145.4M TL)
FAVÖK marjı düşük: %-5987.7
Toplam borç %+36.3 arttı → 443.3M TL
Net borç hasılatın üzerinde: 442.9M TL
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.16x
Cari oran < 1: 0.24x — likidite riski
Nakit %+92.6 arttı → 360,778 TL
İşletme nakit akışı negatif: -80.8M TL
Serbest nakit akışı negatif: -35.7M TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-39.5 — zarar var
ROA düşük: %-10.2
Toplam varlıklar %-23.3 küçüldü → 793.1M TL
Özkaynak %-59.2 azaldı → 205.6M TL
İşletme kârı negatif: -72.9M TL — faaliyet zararı
Faiz gideri: 5.6M TL
Ödenmiş sermaye: 150.0M TL
Net işletme sermayesi negatif: -357.3M TL — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %-21.0
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %1859.0 (45.1M TL)
Son 2 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-22.3 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 2.68 TL
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %14
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %3440.3 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %96.0 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel özkaynak son 40 çeyrekte %62 arttı — gerçek sermaye birikimi
Reel ROE %-158.0 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-81M | ₺-81M | %-3440.3 | ₺2M | ₺2M | %-158.0 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-2M | ₺-2M | %-102.2 | ₺1M | ₺1M | %-1.8 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺93M | ₺110M | %+296.7 | ₺2M | ₺2M | %92.1 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-23M | ₺-28M | %-151.3 | ₺23M | ₺28M | %-30.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-41M | ₺-54M | %-616.1 | ₺2M | ₺3M | %-54.9 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-7M | ₺-10M | %-143.0 | ₺863,546 | ₺1M | %-10.4 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-16M | ₺-24M | %-152.4 | ₺5M | ₺8M | %-18.2 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-28M | ₺-46M | %-203.2 | — | — | %-39.8 |
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%-3343.8
Net kâr marjı %-3343.8 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -3147.5 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-3.6
ROE %-3.6 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-5987.7
FAVÖK marjı %-5987.7 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%100.0
Hasılat başına brüt kâr %100.0. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-335.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-335.8'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
التقييم
PD/DD Oranı
1.52x
القطاع: 0.93x
PD/DD 1.52x — sektör medyanının %63 üzerinde. Pahalı defter değeri.
المديونية
Cari Oran
0.24x
Cari oran 0.24x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Borç / Özkaynak
2.16x
Borç/Özkaynak 2.16x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
-2.5x
Faiz karşılama -2.5x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+26.6
Hasılat yıllık %26.6 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-98.6
Zarar %98.6 arttı — zararlar derinleşiyor.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 38.8M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -49.1M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
22/100
Çok zayıf sağlamlık (22/100). Birden fazla kritik gösterge kırmızı: borç yükü yüksek, kârlılık düşük veya değerleme aşırı.
Çok Zayıf
Potansiyel
-22.1%
Eksi %22.1 beklenen değer (1.62) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %43.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 1.02
Damodaran Değerleme
7/100
Düşük Damodaran skoru (7/100). ROIC (%-18.3) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
20/100
Yüksek borç riski (20/100). Faiz karşılama oranı -2.5x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 57/100 | Borç Servis: 12/100 | Kalite: 12/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-18.3
ROIC (%-18.3) sermaye maliyetinin (19.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %19.5
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.0845 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
1.52x
vs 0.93x
Sektörden %63 daha pahalı (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-18.3
vs %19.5 WACC
ROIC 37.8 baz puan sermaye maliyetinin altında
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (2.08), TRAMA-99 çizgisinin %22.3 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 2.08
TRAMA: 2.68
الفرق: %-22.3
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
IDGYO — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.