/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
24/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
34/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4267 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
مقياس نشط?
1/4
ثقة?
43%
التقييم
إمكانية?
+5.3%
ROIC ?
-6.9%
دورة الديون?
Daralma
البيانات
البيانات ?
6768
2000-05-10 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%49.5
VaR 95% ?
%5.22
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%7.34
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%6.77
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%45.3
12.05.2026 → 03.09.2026
الانحراف ?
0.35
Parametrik%5.22
Historik%4.43
Cornish-Fisher%4.77
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %114.7 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %72.8 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %-16.7 → %16.6 (genişledi)
Reel ROE %-6.8 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %31 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-252M | ₺-270M | %-114.7 | ₺2.2B | ₺2.4B | %-6.8 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-1.6B | ₺-1.8B | %-230.9 | ₺1.2B | ₺1.4B | %-44.8 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-1.1B | ₺-1.4B | %-267.3 | ₺975M | ₺1.2B | %-31.0 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-637M | ₺-841M | %-180.1 | ₺1.5B | ₺2.0B | %-17.2 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-750M | ₺-1.1B | %-153.9 | ₺2.7B | ₺3.8B | %-20.6 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-1.2B | ₺-1.9B | %-216.6 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺-936M | ₺-1.7B | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (2.64), TRAMA-99 çizgisinin %24.0 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 2.64
TRAMA: 3.4727
الفرق: %-24.0
الربحية
Net Kâr Marjı
%-11.3
Net kâr marjı %-11.3 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +122.5 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-20.5
ROE %-20.5 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%48.1
FAVÖK marjı %48.1 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%16.6
Hasılat başına brüt kâr %16.6. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-4.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-4.1'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
التقييم
PD/DD Oranı
1.50x
القطاع: 1.74x
PD/DD 1.50x — sektör medyanı (1.74x) altında veya yakın. Makul değerleme.
المديونية
Cari Oran
0.58x
Cari oran 0.58x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Borç / Özkaynak
0.73x
Borç/Özkaynak 0.73x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
-0.2x
Faiz karşılama -0.2x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-18.7
Hasılat yıllık %-18.7 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+66.4
Zarar %66.4 azaldı — iyileşme devam ediyor.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
39/100
Zayıf sağlamlık (39/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
+5.3%
Artı %5.3 beklenen değer (2.79) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %43.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 2.97
Damodaran Değerleme
24/100
Düşük Damodaran skoru (24/100). ROIC (%-6.9) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
34/100
Yüksek borç riski (34/100). Faiz karşılama oranı -0.2x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 76/100 | Borç Servis: 29/100 | Kalite: 23/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-6.9
ROIC (%-6.9) sermaye maliyetinin (30.7%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %30.7
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4267 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
1.50x
vs 1.74x
Sektörden %14 daha ucuz (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-6.9
vs %30.7 WACC
ROIC 37.6 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-61.4
vs %-4.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-61.4
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
HEKTS — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.