/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
28/100
Dalio Risk ?
92/100
Piotroski ?
7/9
Güçlü
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺231.3
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
75%
التقييم
إمكانية?
-27.8%
ROIC ?
24.7%
قيمة DCF ?
138.99
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
6768
2000-05-10 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%46.4
VaR 95% ?
%4.53
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%6.52
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%5.62
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%35.5
11.05.2026 → 31.07.2026
الانحراف ?
0.21
Parametrik%4.53
Historik%4.34
Cornish-Fisher%4.33
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %125.3 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel hasılat %29.9 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %22.4 → %26.4 (genişledi)
Reel ROE %34.7 — enflasyon sonrası güçlü getiri
Yıllık %31 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺3.1B | ₺3.3B | %+125.3 | ₺22.4B | ₺24.0B | %34.7 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺1.2B | ₺1.5B | %-36.4 | ₺15.7B | ₺18.4B | %16.6 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺1.9B | ₺2.3B | %+31.0 | ₺11.9B | ₺14.6B | %27.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺1.3B | ₺1.7B | %+53.8 | ₺8.5B | ₺11.2B | %22.3 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺812M | ₺1.1B | %-57.3 | ₺18.2B | ₺25.4B | %15.5 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺1.7B | ₺2.7B | %+136.7 | ₺14.8B | ₺22.9B | — |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺687M | ₺1.1B | %-23.0 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺-819M | ₺-1.5B | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (482.00), TRAMA-99 çizgisi (498.89) ile yakın seviyede (%-3.4). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
السعر:: 482.0
TRAMA: 498.8924
الفرق: %-3.4
الربحية
Net Kâr Marjı
%13.7
Net kâr marjı %13.7 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +5.8 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%18.9
ROE %18.9 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%21.0
FAVÖK marjı %21.0 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%26.4
Hasılat başına brüt kâr %26.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%14.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %14.6'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
21.2x
القطاع: 15.6x
F/K 21.2x — sektör medyanının (15.6x) %36 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
4.49x
القطاع: 1.74x
PD/DD 4.49x — sektör medyanının %158 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
11.9x
القطاع: 11.1x
EV/EBITDA 11.9x — sektör medyanının (11.1x) %8 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.62x
Cari oran 1.62x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.7x
Net Borç/EBITDA 0.7x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.28x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
8.1x
Faiz karşılama 8.1x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+23.3
Hasılat yıllık %23.3 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+278.0
Net kâr yıllık %278.0 artmış (2026/3) — olağanüstü kâr büyümesi.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 1.9B). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 252.5M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
44/100
Orta düzey sağlamlık (44/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-27.8%
Eksi %27.8 beklenen değer (343.46) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 375.22 | PD/DD hedefi: 194.52 | EV/EBITDA hedefi: 441.45 | DCF hedefi: 138.99
Damodaran Değerleme
28/100
Düşük Damodaran skoru (28/100). ROIC (%24.7) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
92/100
Düşük borç riski (92/100). Faiz karşılama oranı 8.1x — güçlü. Borç/EBITDA 0.7x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 89/100 | Borç Servis: 91/100 | Kalite: 85/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%24.7
ROIC (%24.7) sermaye maliyetinin (39.2%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %39.2
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
138.99
DCF (138.99) güncel fiyatın %70.8 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 475.75
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
7/9
Güçlü Piotroski F-Score (7/9). Karlılık, kaldıraç ve operasyonel verimlilik kriterleri büyük ölçüde karşılanmış. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Güçlü
Graham İçsel Değer
₺231.3
Güncel fiyat Graham değerinin %51.4 üzerinde (₺231.3) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
21.2x
vs 15.6x
Sektör medyanının %36 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
4.49x
vs 1.74x
Sektörden %158 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
11.9x
vs 11.1x
Sektörden %8 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%24.7
vs %39.2 WACC
ROIC 14.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%12.8
vs %22.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %12.8
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
GUBRF — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.