/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Damodaran ?
44/100
Dalio Risk ?
64/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Graham ?
₽95.7
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
Değerleme
Potansiyel?
-35.8%
ROIC ?
32.3%
DCF Değer ?
17.18
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Veri
Veri ?
4091
2010-03-03 → 2026-09-02
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%36.6
VaR 95% ?
%3.76
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%5.33
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%5.04
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%41.1
29.01.2026 → 16.07.2026
Çarpıklık ?
0.18
Parametrik%3.76
Historik%3.47
Cornish-Fisher%3.58
Getiri Dağılımı
Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (127.04), TRAMA-99 çizgisi (131.26) ile yakın seviyede (%-3.2). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 127.04
TRAMA: 131.256
Fark: %-3.2
Karlılık
Net Kâr Marjı
%16.5
Net kâr marjı %16.5 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%37.3
ROE %37.3 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%36.2
FAVÖK marjı %36.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%51.1
Hasılat başına brüt kâr %51.1. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%18.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %18.7'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Değerleme
F/K Oranı
10.3x
Sektör: 7.5x
F/K 10.3x — sektör medyanının (7.5x) %37 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
3.84x
Sektör: 1.68x
PD/DD 3.84x — sektör medyanının %129 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
6.3x
Sektör: 3.5x
EV/EBITDA 6.3x — sektör medyanının (3.5x) %77 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
0.83x
Cari oran 0.83x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
2.0x
Net Borç/EBITDA 2.0x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
1.60x
Borç/Özkaynak 1.60x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
6.6x
Faiz karşılama 6.6x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-14.6
Hasılat yıllık %-14.6 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-56.3
Net kâr yıllık %-56.3 gerilemiş (2023/12) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 94.5B). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 77.4B).
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
37/100
Zayıf sağlamlık (37/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-35.8%
Eksi %35.8 beklenen değer (81.54) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 90.29 | PD/DD hedefi: 60.03 | EV/EBITDA hedefi: 71.70 | DCF hedefi: 31.76
Damodaran Değerleme
44/100
Düşük Damodaran skoru (44/100). ROIC (%32.3) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
64/100
Orta düzey borç riski (64/100). Faiz karşılama oranı 6.6x — güçlü. Borç/EBITDA 2.0x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 59/100 | Borç Servis: 71/100 | Kalite: 98/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%32.3
ROIC (%32.3) sermaye maliyetinin (33.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %33.5
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
17.18
DCF (17.18) güncel fiyatın %86.5 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 127.04
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
₽95.7
Graham içsel değer: ₽95.7. Pahalı
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
10.3x
vs 7.5x
Sektör medyanının %37 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
3.84x
vs 1.68x
Sektörden %129 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
6.3x
vs 3.5x
Sektörden %77 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%32.3
vs %33.5 WACC
ROIC 1.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%16.5
vs %36.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %16.5
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
GMKN — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.