/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
36/100
ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır; DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
43/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.8471 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
مقياس نشط?
2/4
ثقة?
51%
التقييم
إمكانية?
-19.1%
دورة الديون?
Daralma
البيانات
البيانات ?
3853
2011-08-24 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%39.6
VaR 95% ?
%4.13
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%5.83
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%4.19
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%21.2
25.09.2025 → 04.12.2025
الانحراف ?
1.20
Parametrik%4.13
Historik%3.59
Cornish-Fisher%3.07
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %185.3 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %7.4 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel ROE %-19.0 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %31 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-29M | ₺-31M | %-185.3 | ₺8.6B | ₺9.2B | %-19.0 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-30M | ₺-36M | %-231.2 | ₺7.2B | ₺8.5B | %-21.3 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-22M | ₺-27M | %-209.2 | ₺7.5B | ₺9.2B | %-15.4 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-19M | ₺-25M | %-1123.2 | ₺5.2B | ₺6.9B | %-13.6 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺2M | ₺2M | %-92.5 | ₺8.2B | ₺11.5B | %1.3 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-21M | ₺-33M | %-247.3 | ₺5.9B | ₺9.1B | %-13.1 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-13M | ₺-22M | %-122.0 | — | — | %-11.1 |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺56M | ₺100M | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (11.54), TRAMA-99 çizgisi (12.08) ile yakın seviyede (%-4.4). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
السعر:: 11.54
TRAMA: 12.0769
الفرق: %-4.4
الربحية
Net Kâr Marjı
%-0.3
Net kâr marjı %-0.3 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +0.1 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-13.9
ROE %-13.9 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%0.6
FAVÖK marjı %0.6 — düşük ancak pozitif.
Brüt Kâr Marjı
%2.7
Hasılat başına brüt kâr %2.7. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%0.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %0.3'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
التقييم
PD/DD Oranı
2.30x
القطاع: 1.54x
PD/DD 2.30x — sektör medyanının (1.54x) %50 üzerinde.
EV/EBITDA
10.8x
القطاع: 6.2x
EV/EBITDA 10.8x — sektör medyanının (6.2x) %75 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.16x
Cari oran 1.16x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
4.0x
Net Borç/EBITDA 4.0x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
1.02x
Borç/Özkaynak 1.02x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
0.8x
Faiz karşılama 0.8x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+3.8
Hasılat yıllık %3.8 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-1735.7
Net kâr yıllık %-1735.7 gerilemiş (2026/3) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 18.7M). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -25.7M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
31/100
Zayıf sağlamlık (31/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-19.1%
Eksi %19.1 beklenen değer (9.47) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 7.51 | EV/EBITDA hedefi: 6.67
Damodaran Değerleme
36/100
Düşük Damodaran skoru (36/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır; DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Zayıf
Dalio Risk Analizi
43/100
Yüksek borç riski (43/100). Faiz karşılama oranı 0.8x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 4.0x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 38/100 | Kalite: 16/100
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.8471 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
2.30x
vs 1.54x
Sektörden %50 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
10.8x
vs 6.2x
Sektörden %75 daha yüksek EV/EBITDA
Net Kâr Marjı (TTM)
%-0.4
vs %0.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-0.4
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
GLBMD — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.