/
Войти
GATEGGate Group Teknoloji Medya Ve Siber Guvenlik Hizmetleri A.S.
🇹🇷 BİST
144.00
TRY
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
38/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
33/100
Dalio Risk ?
60/100
Piotroski ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
57/100
Lothien Sağlamlık: Orta (57/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 7 | Negatif: 6 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺16M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-1.5). İstikrarlı seyir.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-71.2 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+218.7 arttı (₺62M → ₺196M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+293.9 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %93.3 → %0.9 (-92.5 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Borç Azalıyor
Toplam borç çeyreklik %-28.4 düştü. Bilanço güçleniyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺32M) kârın %204'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-97.0 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 54.3. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 15.6. Pahalı değerleme.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+197.8 arttı. Gerçek büyüme var.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-96.0 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
181 дней
Годовая волатильность ?
%67.9
VaR 95% ?
%7.32
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%10.24
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%9.97
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%68.8
13.02.2026 → 06.10.2026
Асимметрия ?
0.06
Parametrik%7.32
Historik%9.93
Cornish-Fisher%7.18
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-33.7%
ROIC ?
16.5%
Значение DCF ?
102.05
Долговой цикл?
Geç Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik yatay seyrede (15.8M TL, %-1.5)
Yıllık net kâr %-71.2 geriledi
Hasılat çeyreklik %+218.7 büyüdü (196.0M TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+293.9)
Brüt kâr marjı düşük: %0.9
Brüt marj değişimi: %-92.5 puan
Net kâr marjı: %8.0
FAVÖK çeyreklik %-97.0 düştü (1.7M TL)
FAVÖK marjı düşük: %0.9
Toplam borç %-28.4 azaldı → 78.0M TL
Net borç: 70.9M TL
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.22x
Cari oran: 1.22x — yeterli likidite
Nakit %-60.7 azaldı → 7.0M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 32.2M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 32.2M TL
ROE düşük: %4.5
ROA düşük: %1.8
Toplam varlıklar: 876.0M TL (%+1.5)
Özkaynak %+12.1 arttı → 349.2M TL
İşletme kârı negatif: -2.1M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 11.3M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 105.0M TL
İşletme sermayesi değişimi: %+12.6
CAPEX: 51,302 TL (Hasılatın %0.0'i)
Son 3 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-39.9 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 239.45 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %67'i
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr sabit (%-7.9) — büyüme enflasyonla paralel
Reel hasılat %197.8 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %93.3 → %0.9 (daraldı)
Reel özkaynak son 40 çeyrekte %163 arttı — gerçek sermaye birikimi
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺16M | ₺16M | %-7.9 | ₺196M | ₺196M | %18.1 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺16M | ₺17M | %-3.4 | ₺62M | ₺66M | %20.6 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺15M | ₺18M | %-14.0 | ₺428M | ₺505M | %19.4 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-17M | ₺-21M | %-128.5 | ₺-10M | ₺-12M | %-137.6 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺55M | ₺72M | %+229.6 | ₺50M | ₺66M | %403.3 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-16M | ₺-22M | %-250.7 | ₺3M | ₺4M | %-551.7 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-9M | ₺-15M | %-202.4 | ₺5M | ₺8M | %-135.8 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-9M | ₺-14M | %-163.7 | ₺4M | ₺7M | %-45.1 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%8.0
Net kâr marjı %8.0 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -18.0 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%9.1
ROE %9.1 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%0.9
FAVÖK marjı %0.9 — düşük ancak pozitif.
Brüt Kâr Marjı
%0.9
Hasılat başına brüt kâr %0.9. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%16.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %16.2'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı
54.3x
Сектор: 21.9x
F/K 54.3x — sektör medyanının (21.9x) %147 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
4.67x
Сектор: 1.98x
PD/DD 4.67x — sektör medyanının %136 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
15.6x
Сектор: 6.9x
EV/EBITDA 15.6x — sektör medyanının (6.9x) %126 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
1.22x
Cari oran 1.22x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.7x
Net Borç/EBITDA 0.7x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.22x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
4.4x
Faiz karşılama 4.4x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+293.9
Hasılat yıllık %293.9 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-71.2
Net kâr yıllık %-71.2 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 19.3M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr -12.7M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
38/100
Zayıf sağlamlık (38/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-33.7%
Eksi %33.7 beklenen değer (95.42) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 91.98 | PD/DD hedefi: 61.05 | EV/EBITDA hedefi: 63.83 | DCF hedefi: 102.05
Damodaran Değerleme
33/100
Düşük Damodaran skoru (33/100). ROIC (%16.5) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
60/100
Orta düzey borç riski (60/100). Faiz karşılama oranı 4.4x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 0.7x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 93/100 | Borç Servis: 70/100 | Kalite: 46/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%16.5
ROIC (%16.5) sermaye maliyetinin (45.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %45.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
102.05
DCF (102.05) güncel fiyatın %29.1 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 144.00
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
—
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham İçsel Değer
—
Bilanço dosyası bulunamadı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
54.3x
vs 21.9x
Sektör medyanının %147 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
4.67x
vs 1.98x
Sektörden %136 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
15.6x
vs 6.9x
Sektörden %126 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%16.5
vs %45.0 WACC
ROIC 28.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%13.8
vs %16.1 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %13.8
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (144.00), TRAMA-99 çizgisinin %39.9 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 144.00
TRAMA: 239.45
Разница: %-39.9
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
GATEG — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.