/
تسجيل الدخول
GATEGGate Group Teknoloji Medya Ve Siber Guvenlik Hizmetleri A.S.
🇹🇷 BİST
144.00
TRY
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
38/100
Zayıf
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
33/100
Dalio Risk ?
60/100
Piotroski ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
75%
ملخص متانة لوذيان
57/100
Lothien Sağlamlık: Orta (57/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 7 | Negatif: 6 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺16M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-1.5). İstikrarlı seyir.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-71.2 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+218.7 arttı (₺62M → ₺196M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+293.9 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %93.3 → %0.9 (-92.5 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Borç Azalıyor
Toplam borç çeyreklik %-28.4 düştü. Bilanço güçleniyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺32M) kârın %204'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-97.0 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 54.3. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 15.6. Pahalı değerleme.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+197.8 arttı. Gerçek büyüme var.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-96.0 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Çok Yüksek
181 أيام
التقلب السنوي ?
%67.9
VaR 95% ?
%7.32
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%10.24
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%9.97
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%68.8
13.02.2026 → 06.10.2026
الانحراف ?
0.06
Parametrik%7.32
Historik%9.93
Cornish-Fisher%7.18
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
-33.7%
ROIC ?
16.5%
قيمة DCF ?
102.05
دورة الديون?
Geç Genişleme
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik yatay seyrede (15.8M TL, %-1.5)
Yıllık net kâr %-71.2 geriledi
Hasılat çeyreklik %+218.7 büyüdü (196.0M TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+293.9)
Brüt kâr marjı düşük: %0.9
Brüt marj değişimi: %-92.5 puan
Net kâr marjı: %8.0
FAVÖK çeyreklik %-97.0 düştü (1.7M TL)
FAVÖK marjı düşük: %0.9
Toplam borç %-28.4 azaldı → 78.0M TL
Net borç: 70.9M TL
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.22x
Cari oran: 1.22x — yeterli likidite
Nakit %-60.7 azaldı → 7.0M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 32.2M TL
Serbest nakit akışı pozitif: 32.2M TL
ROE düşük: %4.5
ROA düşük: %1.8
Toplam varlıklar: 876.0M TL (%+1.5)
Özkaynak %+12.1 arttı → 349.2M TL
İşletme kârı negatif: -2.1M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 11.3M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 105.0M TL
İşletme sermayesi değişimi: %+12.6
CAPEX: 51,302 TL (Hasılatın %0.0'i)
Son 3 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-39.9 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 239.45 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %67'i
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr sabit (%-7.9) — büyüme enflasyonla paralel
Reel hasılat %197.8 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %93.3 → %0.9 (daraldı)
Reel özkaynak son 40 çeyrekte %163 arttı — gerçek sermaye birikimi
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺16M | ₺16M | %-7.9 | ₺196M | ₺196M | %18.1 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺16M | ₺17M | %-3.4 | ₺62M | ₺66M | %20.6 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺15M | ₺18M | %-14.0 | ₺428M | ₺505M | %19.4 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-17M | ₺-21M | %-128.5 | ₺-10M | ₺-12M | %-137.6 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺55M | ₺72M | %+229.6 | ₺50M | ₺66M | %403.3 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-16M | ₺-22M | %-250.7 | ₺3M | ₺4M | %-551.7 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-9M | ₺-15M | %-202.4 | ₺5M | ₺8M | %-135.8 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-9M | ₺-14M | %-163.7 | ₺4M | ₺7M | %-45.1 |
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%8.0
Net kâr marjı %8.0 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -18.0 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%9.1
ROE %9.1 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%0.9
FAVÖK marjı %0.9 — düşük ancak pozitif.
Brüt Kâr Marjı
%0.9
Hasılat başına brüt kâr %0.9. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%16.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %16.2'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
54.3x
القطاع: 21.9x
F/K 54.3x — sektör medyanının (21.9x) %147 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
4.67x
القطاع: 1.98x
PD/DD 4.67x — sektör medyanının %136 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
15.6x
القطاع: 6.9x
EV/EBITDA 15.6x — sektör medyanının (6.9x) %126 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.22x
Cari oran 1.22x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.7x
Net Borç/EBITDA 0.7x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.22x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
4.4x
Faiz karşılama 4.4x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+293.9
Hasılat yıllık %293.9 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-71.2
Net kâr yıllık %-71.2 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 19.3M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr -12.7M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
38/100
Zayıf sağlamlık (38/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-33.7%
Eksi %33.7 beklenen değer (95.42) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 91.98 | PD/DD hedefi: 61.05 | EV/EBITDA hedefi: 63.83 | DCF hedefi: 102.05
Damodaran Değerleme
33/100
Düşük Damodaran skoru (33/100). ROIC (%16.5) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
60/100
Orta düzey borç riski (60/100). Faiz karşılama oranı 4.4x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 0.7x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 93/100 | Borç Servis: 70/100 | Kalite: 46/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%16.5
ROIC (%16.5) sermaye maliyetinin (45.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %45.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
102.05
DCF (102.05) güncel fiyatın %29.1 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 144.00
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
—
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham İçsel Değer
—
Bilanço dosyası bulunamadı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
54.3x
vs 21.9x
Sektör medyanının %147 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
4.67x
vs 1.98x
Sektörden %136 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
15.6x
vs 6.9x
Sektörden %126 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%16.5
vs %45.0 WACC
ROIC 28.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%13.8
vs %16.1 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %13.8
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (144.00), TRAMA-99 çizgisinin %39.9 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 144.00
TRAMA: 239.45
الفرق: %-39.9
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
GATEG — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.